Китайская таможенная служба: импорт нефти в Китай вырос до рекордного уровня — 30,71 млн т в месяц (7,3 млн баррелей в сутки).

Алжир и Ливия сообщили, что ОПЕК может провести экстренное заседание, раньше запланированного на декабрь, чтобы обсудить переизбыток нефти на мировом рынке. 4 других делегата ОПЕК заявили, чо такая встреча не запланирована.

Запасы нефти в США на 90 млн баррелей выше среднего уровня за последние 5 лет для этого времени года.

ConocoPhillips и Total объявили, что стоимость добычи сланцевой нефти в США снизится на 30%, и к концу этого года 80% добычи США будет рентабельно при цене ниже $60 за баррель.

Добыча в США не падает несмотря на спад числа нефтебурилок:
 
Эта картинка от Credit Suisse уже была на смартлабе сегодня, она показывает, что медвежий тренд на рынке нефти может длиться очень и очень долго.
 

yдaлен

Хотим представить Вам исторический обзор российского рубля, точнее валютной пары USDRUB, начиная с конца XVIII века, который чуть ранее мы опубликовали в наших сообществах ВКонтакте и на Facebook. Обзор состоит из двух частей — слайдов с описанием исторических периодов и долгосрочного прогноза на основе волнового анализа.
На слайдах мы описали ключевые исторические периоды, которые были выделены, исходя из волн уровня Cycle и Primary (см. графики).
Как это уже указано на слайдах, мы провели «реноминацию», т.е. при формировании архива котировок и графиков проигнорировали деноминации 1923 г. (1 к 1 000 000) и 1998 г. (1 к 1 000). Для того, чтобы Вы могли представить масштаб обесценения: за 100 лет с момент учреждения ФРС доллар США девальвировался в 20 раз, за 100 лет с начала первой мировой войны и победы коммунистов в гражданской войне рубль девальвировался более чем в 1 000 000 000 раз.
Все слайды и графики кликабельны, рекомендуем смотреть в большом разрешении.
Автор инфографики: Альберт Арутюнян



( Читать дальше )

ВИЗУАЛИЗАЦИЯ, ИЛИ МЫСЛЕННОЕ ПРЕДСТАВЛЕНИЕ

 В моем мозгу нет мыслей, но он обладает силой, способной вызвать к жизни целый ряд понятий. Ралф Уолдо Эмерсон

 Что делает человека победителем? Чем отличаются удачливые люди от неудачников?

«Все это у меня в голове», — говорит Арнольд Шварценеггер. Мультимиллионер, преуспевающий магнат на рынке недвижимости, кинозвезда, культурист, пять раз удостоившийся титула «Мистер Вселенная», — Арнольд добился всего этого. Но так было далеко не всегда. Арнольд помнит времена, когда у него не было ничего, кроме твердой веры, что мозг является ключом к осуществлению всех его планов.

«Еще совсем маленьким мальчиком я мысленно представлял себя таким, каким мне бы хотелось быть. В своих мыслях я никогда не сомневался, что стану именно таким. Мозг поистине уникален. Еще до присвоения мне первого титула „Мистер Вселенная“, я уже воображал себя побеждающим в этом турнире.

( Читать дальше )

Команда StockSharp начинает проведение вебинаров для начинающих и опытных алготрейдеров. Первым на очереди Бесплатный вебинар совместно с компанией Финам, который пройдет под девизом “Укрощение Гидры в прямом эфире”!

 

Одним из наиболее востребованных наших продуктов является S#.Data, она же Гидра. Гидра уникальная программа. Она подключается к огромному количеству источников ( РТС, ММВБ, Quik, SmartCOM, Plaza2, Финам, Transaq, Google Finance, Yahoo Finance, AlfaDirect, LMAX, Oanda, Interactive Brokers, OpenECry, Blackwood (Fusion), FIX, Micex Bridge, DukasCopy, MBTrading, TrueFX, GainCapital, Rithmic, FinViz, MFD, BTCE, BitStamp, УкрБиржа), и умеет скачивать абсолютно все типы маркет данных. И свечки, и тики, и стаканы, и даже ордер лог.

Программа абсолютно бесплатна, и приобрела популярность как среди российских, так и среди американских и европейских пользователей.

Укротив Гидру вы сможете с легкостью скачивать, хранить и работать с историческими данными. Используется потрясающее сжатие данных (месяц истории может занимать всего несколько мегабайт). А для тех кто любит классику можно хранить данные в простом и удобном формате .csv.

( Читать дальше )

В продолжение топика Продажа волатильности, оптимальная позиция. Попробуем теперь смоделировать управление позицией при продаже волатильности и понять что лучше: дельтахедж фьючом, роллирование или что-то другое. За основу возьмем проданный стрэддл. Хотя предыдущий анализ показывает, что это не самая оптимальная поза при продаже волы — для простоты исследования возьмем именно ее.

Зададим для автоматического поиска NStrike = 1 и получаем такую позу:
 

Возьмем ее за основу и фиксируем цены открытия. Теперь смоделируем перемещение БА на страйк влево. Сделаем это переносом распределения Q (которое используется для получения текущих цен с рынка). Распределение P получим из нового Q сжатием (т.е. по прежнему считаем что дисперсия у рыночного распределения завышена и поэтому остаемся в продаже волы). Оценка зафиксированной позы сильно упала (с 2.37 на 0.84), но пока еще осталась положительной:

( Читать дальше )

Для короткосрочных спекулей общая теория Доу слишком неповоротлива, грандиозна и требует поправки.
Внутри дня или даже месяца никакой дистрибуции и накопления волн нет, есть тактические операции крупных игроков по набору и сбросу позиций, которые на масштабе менее дня выглядят безсмысленно.

Поэтому существует поправка Кукла к теории трендов Доу:
 
Вероятность продолжения тенденции обратно пропорциональна её очевидности и прямо пропорциональна ожиданиям что «вот уже пора разворачиваться».

                       P(вот-вот сейчас развернётся!)
P (trend) ~ k * ---------------------------
                       P(это тренд, я вижу его!)

Другими словами: настоящий тренд всегда простирается в облась толстых хвостов, за пределы гауссова нормального равновесия, к которым привык человек в нормальной жизни. Пока тренд не вышел за эту границу, человек ожидает что он гауссово-нормальный и скоро развернётся, а когда тренд только-только вышел за эту границу, то человек тем более надеется что «вот уже сейчас-то точно развернётся!». Когда тренд продолжает переть он становится всем очевиден, у всех паника ($ дошёл до 80, и пойдёт на 145!), все начинают заходить и вот это как раз тот момент, когда последние покупатели заканчиваются. Именно им кукловоды раздают набранные позиции.

( Читать дальше )

Так уж сложилось, что из всех видов торговли в трейдинге меня привлекает торговля по потоку ордеров.

Этой теме я посвятил довольно много времени и глубоко её исследовал. Писал свой терминал, собирал сырые данные, анализировал их, исследовал API различных датафидов и терминалов: Rithmic, CQG, Nanex, NYSE API's, NinjaTrader API, Sierrachart API, Takion API и др.

Но помимо сбора данных остро стоит проблема их корректной визуализации. Так вот с этим моментом все обстоит очень плохо. Когда человек говорит «Я читаю ленту» в голове представляется картина с сумасшедшим потоком бегущих цифр перед глазами, успеть рассмотреть и уж тем более как-то проанализировать которые практически невозможно. Большая часть из этого потока просто пролетает мимо. Безусловно с опытом наблюдения что-то начинает получаться, но это в лучшем случае 20-30% обработанной информации из всего потока. А если мы говорим о наблюдении за книгой ордеров (стакан, DOM, Depth of market), то здесь все еще хуже. Большая часть информации при наблюдении за стаканом просто не видна, т.к. частота его обновления в ядре биржи может достигать тысяч событий в секунду, а частота обновления стакана на экране вашего монитора в лучшем случае составит 1 раз в 50 миллисекунд (или 20 раз в секунду). Соответственно между двумя изменениями цифр в стакане на мониторе, могут произойти десятки изменений в реальности.

( Читать дальше )