Сокращение убытков. Чем быстрее режешь их по своей системе тем лучше общие показатели по прибыли. Это на бирже. 

Но оказывается этот принцип очень хорошо работает и в реальном пороизводстве (проектно-изыскательские работы). Чем быстрее я прекращаю работать по контракту (при невыплатах за выполненную работу), тем быстрее ресурсы переключаются на другие контракты по которым платят. Но сделать это трудно. Заказчик уговаривает потерпеть и ты терпишь. А потом уже не можешь послать его, ведь он должен тебе за несколько месяцев работы. Ты лелеешь мечту что тебе заплатят (что ты отыграешся). Вероятность этого снижается с каждым месяцем наверное в геометрической прогрессии. И вот я уже второй месяц привожу контракты в порядок. И каждый раз приходится наступать на горло мечте отыграться. Чем больше долг заказчика, тем ярче мечта:)
Производство не такой эффективный механизм как биржа и конвульсии могут длиться годами. Это и расслабляет.

Прошу прощения сразу тех кто меня не понимает, это фундаментальное исследование.

Все цифры с официального  сайта FED

На прошлой неделе я писал, что считаю, что изменение тренда на рынке облигаций происходят не одновременно с движениями на рынке SP500. Из-за этого стал часто возникать вопрос:

Когда же, в таком случает, будет происходить изменение тренда?

Давайте, для начала, рассмотрим зависимость между высокой доходностью BofA Merrill Lynch и фондовым индексом DOW. Как видите, высокая доходность демонстрирует тенденцию быть лучше в начальной стадии цикла ( после рецессии ), а затем стабилизируется, в то время как SP500 и DOW сохраняет стабильность роста и на поздней стадии перед рецессией.

из платформы TradeNavigator

Такая же история повторяется и с «бесполезным хламом» из ценных бумаг: сегмент с рейтингом CCC (и ниже) который часто демонстрирует явное преимущество над индексом SP500 или DOW (2007 год был исключением. Я вернусь к нему позже).

излишний риск + эмоции = потеря капитала

 Приведенная формула, как мне кажется, актуальна именно сейчас. Трейдеры, следующие стратегии продажи против текущего движения вверх на ФР, в настоящий момент, в большинстве находятся в убытках. Самый раз попасть в психологическую ловушку, описанную психологом Ричардом Талером в книге «Новая поведенческая экономика». А именно: сильно нарастить позицию, чтобы даже на небольшом движении вниз быть в прибыли.

Описанный ученым эксперимент состоял в следующем:

 Двум группам испытуемых говорят, что 600 человек заразились некой азиатской болезнью и необходимо сделать выбор между двумя вариантами действий. Вариант «А» обеспечивает спасение 200 человек. Вариант «Б» дает шанс спасти всех с вероятностью 1:3, но при этом сохраняется вероятность 2:3, что умрут все. В большинстве случаев испытуемые выбирают более надежный вариант «А».      

В альтернативной версии этой же ситуации должны сделать выбор между такими вариантами.