Избранное трейдера Василий Олейник
Вчера я разместил статью, в которой предположил, что падение акций Volkswagen — это только первая ласточка начала деиндустриализация Европы, котоую необходимо провести в странах Евросоюза для ограничения потребности в рабочей силе вообще и в иностранной рабочей силе (мигрантах) в частности.
Ждать пришлось недолго — уже сегодня произошло масштабное падение акций BMW — другой крупнейшей автомобильной компании Германии (см.рисунок 1).
Акции других немецких автопроизводителей также снизились: Daimler AG упали ниже € 63 впервые с ноября 2014 года, а Volkswagen, который
находится в падении уже несколько дней, потерял около 20 млрд евро в рыночной стоимости.
Причем, судя по появившимся в немецкой прессе сообщениям, история только начинается — автомобили других немецких марок после начала проверок их экологичности после истории с автомобилями Volkswagen, могут показать гораздо худшие результаты, чем они официально декларировали, что может как повлечь дальнейшее падение акций немецких автопроизводителей, так и глобальное падение це на сырье — на нефть, металлы и т.д. из-за значительного сокращения производственного спроса в странах Евросоюза.
В вышедшем сентябрьском бюллетене ОПЕК сообщается об увеличении прогноза по мировому спросу на нефть в 2015 году на +0,09 mb/d до 92,79 mb/d (увеличение спроса за год на 1,46 mb/d). Прогноз по спросу на нефть в 2016 году снижен на 0,05 mb/d до 94,08 mb/d (увеличение за год на 1,29 mb/d). Спрос на нефть в КНР в 2015 году, как ожидается, вырастет по сравнению с 2014 годом на 0,37 mb/d или четверть всего роста спроса, в 2016 году — на 0,3 mb/d.
По данным ОПЕК общий объем добычи нефти в мире в августе снизился на 0,53 mb/d — до 94,62 mb/d. И снижение связано с уменьшением добычи в странах, не входящих в ОПЕК. Обращает на себя внимание снижение добычи в США. Именно ситуация в США заставила ОПЕК снизить на 30 тыс. баррелей в день прогноз добычи нефти в 2015 вне картеля.
По данным ОПЕК в августе 2015 года картель немного нарастил добычу нефти, увеличив ее на 13 тыс. баррелей до 31,544 mb/d. Прибавку добычи показали Нигерия (+70 тыс. баррелей в день), Кувейт (+22 тыс. баррелей в день) и Саудовская Аравия тыс. баррелей (+30 тыс. баррелей в день). Прирост их добычи полностью перекрыл просадку добычи в Ираке, где было добыто на 86 тыс. баррелей в день меньше, чем в июле.
Свежая порция данных от компании Baker Hughes принесла известие о сокращении числа действующих буровых как в США, так и в Канаде. Кроме того были обновлены данные по работавшим в августе буровым в оставшемся мире. Там был отмечен рост. Происходило это за счет Саудовской Аравии, которая всерьез борется за свою долю рынка.
В США количество работающих буровых на нефть снизилось на 10 штук (-1,5%), и за две недели снижение составило 3,4%. В Канаде за неделю число буровых на нефть уменьшилось на 8 штук (-10%) до 70 шт. Темп падения буровых в Канаде вновь выше, чем в США (в том числе из-за существенно меньшей базы — каждая выбывшая буровая там это 1,3%.
EIA опубликовало недельные данные по запасам и добыче нефти. За неделю, закончившуюся 4 сентября, коммерческие запасы нефти в США выросли на 2,57 млн. баррелей до 457,998 млн. баррелей. Напомним, что по прогнозам Американского института нефти (API) запасы нефти за прошедшую неделю должны были вырасти на 2,1 млн. баррелей. А средний прогноз роста запасов опрошенных Wall Street Journal аналитиков составлял +1 млн. баррелей.
Это уже вторая неделя подряд роста запасов, который немного подновляет расклады и вносит особенность в начатый более 4 месяцев назад тренд на снижение запасов, но пока не поставила его под сомнение. На последнюю дату объем запасов на 32,9 млн. баррелей ниже, чем в максимумах от 24 апреля. Но, судя по динамике прошлых лет, уже довольно скоро можно ждать начал сезонного роста запасов.
Согласно недельным оценкам среднедневные объемы добычи снизились еще на 83 тыс. баррелей в сутки и составили 9,135 mb/d. Это новое очень существенное снижение добычи, что хорошо видно на динамике добычи за 2015 год.
Амерские хедж-фонды увеличили ставки на падение курса рубля (данных Комиссии по торговле товарными фьючерсами США).
С 25 по 1 сентября набрали поз на 6,44 млрд рублей.
Совокупный размер позиций — 17,2 млрд рублей.
Более значительные ставки на обвал рубля был лишь в начале ноября 2014 года.
Новую рекордную ставку на падение сделали, когда курс рубля рос, в последнюю неделю августа (бакс упал с 71 до 64, а евро подешевел с 82 до 72).
Самое интересное, хедж-фонды держали коротку позу по рублю до 16.12.2014. Когда курсы валют взлетели, они поставили на рост рубля, который удерживали до конца июня.