Меня тут реально веселит реакция на схлопывание пираМММиды — неужели кто-то реально надеялся на чудо и верил, что можно всем выплачивать бесконечно 40% в месяц? ....

Ну да ладно — пост не про это )

Я тут подумал — а ведь проблема в том, что трейдингом занимаются люди ) Именно обычные люди понесли в пирамиду деньги, зная что будет дальше — она уже была раньше — с тем же названием и тем же идейным лидером — ничего не поменялось.

На рынке именно люди набивают одни и те же шишки — раз за разом повторяя негативный сценарий.

Это какой то бред — но это практика...

У меня было достаточно много учеников — хочу поделится своими наблюдениями:

Большинство учеников приходит с негативным опытом — сливы. Мы начинаем менять мировозрение и изучать новую схему. Кому-то удаётся быстро перестроется и торговать по-новому, но большинство имеют один и тот же алгоритм — как только начинают поднимать деньги на новой системе — постепенно возвращаются к старой схеме торговли. Какой то инстинкт самоуничтожения.

( Читать дальше )

Тут кто то написал про качества великого трейдера. Так вот, по-моему, качества следующие:

-  понимание рынка и почему, каким способом торговая система должна делать деньги. Не шаманство типа «ага, фибоначчи ретрейсмент» и поиск ПОВОДА войти в сделку, а действительно понимание ПРИЧИН. Понимание рынка приходит не просто по наитию, а в результате ежедневного кропотливого и глубокого анализа. (Вопрос: а вы понимаете, почему и зачем вы заходите в сделку? В самом деле понимаете?)

— понимание рисков. В частности, понимание того что рынок никому ничего не должен и какие бы супер ни были сигналы, рынок совершенно спокойно способен много дней идти против рациональной, с точки зрения трейдера, позиции.

— железная дисциплина  по исполнению сделок по системе. трейдер должен понимать, что шаг влево или вправо — расстрел, и должен следовать стратегии как машина.

( Читать дальше )

Добрый вечер, коллеги!
Добавил немного старых добрых истин в наш финансовый словарь и, ничего личного;-)

Тео́рия бо́льшего дурака́(Greatest Fool Theory) — теория, которая утверждает, что можно делать деньги, покупая ценные бумаги, товар и т.п., независимо от их ценности и цены, а позже продавая их с прибылью потому, что всегда найдется кто-то (глупее, «бо́льший дурак»), кто также рассчитывает быстро перепродать актив с прибылью.

Инвестирование согласно этому принципу игнорирует ценовые уровни, информационные и денежные риски.

История
Ярким классическим примером «теории бо́льшего дурака» в инвестиционно-финансовой сфере является т.н. тюльпановый кризис (Tulip Mania) в Голландии 1630-х годов.


( Читать дальше )

Этому сектору пророчили невероятный потенциал роста, а инвестиции в компании-производителей солнечной энергии считались выгодными в долгострочной перспективе. Но получилось как всегда — падение стоимости акции этих компании сопоставимо с падением стоимости ай-ти компаний во время краха доткомов. 

В период между 2006 и 2010 годами, общий глобальный потенциал многих технологий использования возобновляемых источников энергии вырос от 15% до почти 50 % за год, включая сектор кремниевых солнечных батарей (PV) и концентрационных систем солнечной энергетики (CSP). Солнечные фотоэлектрические электростанции стали доминирующей формой возобновляемых источников в распределенной генерации энергии, когда передача к потребителю происходит не по прямой иерархии, а на стороне потребителей возникают относительно малые дополнительные распределенные источники. В 2010 году рынок солнечных фотоэлектрических систем вырос примерно на 72%, что свидетельствует про ускорение развертывания солнечных батарей в всем мире. Одним из основных факторов, вызывающих этот рост были финансовые стимулы и льготные тарифы во многих странах, как правило поддерживаемые правительствами.

Согласно недавнему отчету аналитического агентства Pike Research, другими факторами которые будут стимулировать рост отрасли возобновляемых источников энергии в ближайшем будущим, будут снижение цен на продукцию, новые механизмы финансирования и применение их в жилом секторе, а также новые модели собственности, которые предусматривают лизинг и долгосрочное кредитование.

Согласно прогнозам, рынок распределенной солнечной генерации энергии увеличится с примерно $ 66 млрд. в 2012 году до более чем $ 154 млрд. в год к концу 2015 года. Динамика совокупных темпов годового роста (CAGR) составит 18%. За этот период ожидается, что общая установленная мощность распределенных солнечных электростанций вырастет с 9,5 ГВт до более 15 ГВт.


( Читать дальше )

Собственно, то что мы поняли давно в нашем скромном «кружке кройки и шитья» выражено в книге Ховарда Бэнди в одной простой строчке:

«My research indicates that stops hurt all systems»

Книга написана доступным языком по большей части примитивна, но несет в себе кстати говоря несколько очень здравых зерен и идей. Тоже самое утверждение есть в математическом виде, но здесь математика не в чести поэтому вот вам Бэнди )

Это утверждение конечно не понравится людям, убежденным, что стопы + идеальная психология = порш каен и домик на канарах. 

Тут вообще надобно понимать, что большинство ставит выход из серии «так, 500 пунктов это вроде щас нормально»,  «вот тут уровень, значит тут будет мой стоп», «вот тут уровень, значит сюда стоп ставить нельзя, кукл не дремлет ёпта!», «я рискую одним процентом значит от цены входа  стоп=какое то число». Ну итд. Это, вообще говоря, даже не выходы, а просто стопы, которые существуют только в голове у человека их ставящего и портят результативность системы. Множество систем которые мы посмотрели тому доказательством, везде жесткие стопы ухудшали результативность, мотайте на ус. 

( Читать дальше )

Договорные, откатные или, как их еще называют, «распильные», сделки — настоящий бич российского фондового рынка.


   В начале апреля из Сбербанка были уволены сразу четыре сотрудника, занимавшихся торговлей еврооблигациями. Сразу несколько участников рынка сообщили, что увольнение стало результатом внутреннего расследования: работников заподозрили в мошеннических действиях. Как заявил нам источник, близкий к госбанку, формально все уволенные покинули структуру «в связи с утратой доверия». На деле всем им вменялось в вину участие в договорных сделках — операциях по приобретению за счет банка активов по нерыночным, завышенным на десятки процентов ценам. При миллионных оборотах навар от одной «распильной» сделки может составлять несколько сотен тысяч долларов.

   Мошеннические действия сотрудников крупных банков и инвестиционных компаний, увы, не новость для российского рынка по управлению активами. Чаще всего трейдеры обманывают свои компании, чьими средствами управляют. Для этого они привлекают посредников или проводят «нерыночные» операции со своего личного счета (сначала покупают бумаги по рыночной цене, а затем продают их своей компании выше или ниже рынка). «На сегодня это неотъемлемый элемент управления государственной и корпоративной собственностью, — уверен Константин Трапаидзе, председатель коллегии адвокатов «Вашъ Юридический Поверенный». — Исполнители вопреки интересам компании совершают операции, которые простым заблуждением объяснить сложно».

( Читать дальше )

Иногда случаются моменты, когда сердце системного трейдера начинает учащенно биться от предвкушения невероятных прибылей. Кажется, что вот он «святой грааль», найден и находится у тебя в руках. Эквити монотонно повышается в неведомые дали, а если использовать торговлю на весь капитал, то уходит вверх по экспоненте.


К несчастью, если Вы видите такую картину, то скорее всего Вы столкнулись с заглядыванием в будущее.

Как ни печально, хотя бы однажды любой трейдер, тестирующий торговую стратегию попадается в такую ловушку. Чтобы заранее знать о подстерегающих Вас опасностях — обязательно внимательно прочитайте пост о ловушках программирования торговых стратегий.

( Читать дальше )