Всех приветствую!

Основные вчерашние новости по «бумажному» рынку.

Газпром.

Ситуацию с турбинами для газопровода Северный поток-1 нужно «расшивать», но российская сторона «мало что может сделать». Оборудование, используемое для прокачки газа, по-прежнему нуждаются в ремонте.

Металлурги.

РОСТ ВНУТРЕННЕГО СПРОСА НА ПРОДУКЦИЮ МЕТАЛЛУРГИИ ДОЛЖЕН БЫТЬ В ФОКУСЕ ВНИМАНИЯ — ПУТИН — ИНТЕРФАКС

ЭКСПОРТ ПРОДУКЦИИ МЕТАЛЛУРГИИ РФ ВО II КВАРТАЛЕ СОКРАТИЛСЯ ПРИМЕРНО НА 20%, ЗАГРУЗКА В ОТРАСЛИ В СРЕДНЕМ НА УРОВНЕ 80% — МАНТУРОВ — ИНТЕРФАКС

МАНТУРОВ ПОПРОСИЛ ПУТИНА ПОДДЕРЖАТЬ КОРРЕКТИРОВКУ АКЦИЗА НА ЖИДКУЮ СТАЛЬ — ПРАЙМ 

ЭКСПОРТ В МЕТАЛЛУРГИИ РФ ПРИ ТЕКУЩЕМ КУРСЕ РУБЛЯ МАЛОРЕНТАБЕЛЕН, А ГДЕ-ТО СОВСЕМ ЭКОНОМИЧЕСКИ НЕЦЕЛЕСООБРАЗЕН — МАНТУРОВ — ПРАЙМ

ПРЕДЛГАЕМ ПРОРАБОТАТЬ ВОПРОС ЗАКУПОК МЕТАЛЛОПРОДУКЦИИ В ГОСРЕЗЕРВ, В ДАЛЬНЕЙШЕМ ПРИ РОСТЕ ЦЕН ЕЕ МОЖНО БУДЕТ ИСПОЛЬЗОВАТЬ ДЛЯ ИНТЕРВЕНЦИЙ НА ВНУТРЕННЕМ РЫНКЕ  — МАНТУРОВ — ИНТЕРФАКС

( Читать дальше )

Всех приветствую!

На прошлой неделе состоялось заседание ФРС и вышли данные по ВВП в США. В принципе все вышло как и ожидалось. 

FOMC - ставка ФРС = 2.5% (прогноз 2.5%/пред 1.75%). США — ВВП (2КВ -ПРЕДВ) = -0.9% кв/кв (прогноз +0.5%/пред -1.6%) - но судя по фьючерсу на S&P (#ES1) снова начинает работать понятие «Чем хуже — тем лучше!»  QE снова начинается! Я этого не исключал. Логика пузырей снова присутствует на рынке, что очень печально! Но таков нынешний мир, где функционеры правят балом. 

Мир стоит на грани рецессии, но «сильные мира сего» не желают этого видеть. Та же Йеллен сказала на неделе: - сокращение ВВП во 2кв свидетельствует о «переходном периоде» экономики. Не наблюдается существенного экономического спада. Сейчас намного важнее смотреть за динамикой потерь рабочих мест, чем на ВВП. Экономика США вступила в новую фазу. Ориентир — на устойчивый, стабильный рост. Один из главных вызовов — слишком высокая инфляция. 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

США — ВВП (2КВ -ПРЕДВ) = -0.9% КВ/КВ (ПРОГНОЗ +0.5% / ПРЕД -1.6%) — но судя по фьючерсу на S&P (#ES1) снова начинает работать понятие «Чем хуже-тем лучше!» 😱. Данные по ВВП снижаются уже второй квартал, и вроде как все плохо, но снова верят, что процесс поднятия ставок может быть скоро закончен...Чудна Америка!

Йеллен предложила считать текущее состояние американской экономики не «рецессией», а необходимым «замедлением» после роста. 🤣. А что они еще могут говорить, функционеры!!! 

=

Но наш рынок не реагирует на внешний фон, и поэтому обсуждать его не вижу смысла.

Валютный рынок.

Он вчера продемонстрировал рост, причем сомнения в нем у меня остались. 

В итоге USDRUB на днях снова закрылся под 55EMA и трендом, RSI прямо под трендом, спекулятивный (!!!) лонг можно снова прикрывать. Вопрос о продолжении лонга только после прохода и закрепления выше 63,37+.



( Читать дальше )

Всех приветствую!

FOMC — СТАВКА ФРС = 2.5%  (ПРОГНОЗ 2.5% / ПРЕД 1.75%).

ВОЗМОЖНО УМЕСТНО ЕЩЕ ОДНО БОЛЬШОЕ ПОВЫШЕНИЕ СТАВКИ. БУДЕТ ЗАВИСЕТЬ ОТ ПОСТУПАЮЩИХ ДАННЫХ. ФРС не будет сомневаться, если понадобится, динамика по инфляции пока разочаровывает.

На этих словах «ни о чем»  ослаб DXY, подрос фьючерс на S&P и коммодитиз. Скорее всего рынок это закладывал, а по факту стал отыгрывать комментарии…Пауэлл пытается вернуть пошатнувшееся отношение к ФРС… Сегодня выйдет данные по ВВП, посмотрим на них... 

«Бумажный» рынок.

С 8 АВГУСТА МОСБИРЖА  ДОПУСТИТ (https://www.moex.com/n50338/?nt=106 ) К ТОРГАМ НА ФОНДОВОМ И СРОЧНОМ РЫНКАХ НЕРЕЗИДЕНТОВ ИЗ ДРУЖЕСТВЕННЫХ СТРАН.

SIEMENS НЕ ВЫПОЛНЯЕТ РАБОТЫ ПО РЕМОНТУ НЕИСПРАВНЫХ ДВИГАТЕЛЕЙ НА «СЕВЕРНОМ ПОТОКЕ» — ЗАМПРЕД ГАЗПРОМА МАРКЕЛОВ — ИНТЕРФАКС. Снова вопрос почему 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Сегодня состоится заседание ФРС по ставке. Ранее Еврозона подняла ставку сразу на 50 б.п., и у Федрезерва по сути не остается выбора-тоже будут поднимать. Но под каким соусом-большой вопрос. Если снова будет намек на QE, то реакция в первую голову индекса доллара и как следствие сырья может быть крайне резким, что может косвенно оказать поддержку и нашему фондовому рынку. Хотя наш рынок не особо реагирует на такие вещи.

=

Цена на газ TTF в USD за 1000м3 превысил $2,200.00. Это происходит из-за остановки на ремонт очередной турбины Газпрома. Возможно РФ и шантажирует ЕС, и если получиться, то может появится и драйвер, но не раньше! Но если и вправду есть проблема с турбиной, то снова возвращаемся к вопросу «ПОЧЕМУ НАША СТРАНА ЗАВИСИТ ОТ СИМЕНСА ИЛИ ДРУГОЙ ИНОСТРАННОЙ КОМПАНИИ? КУДА ПОШЛИ СВЕРХДОХОДЫ ПРОШЛЫХ ВРЕМЕН?».😡

=

МИНИСТРЫ ЭНЕРГЕТИКИ ЕС ДОСТИГЛИ СОГЛАШЕНИЯ ПО СОКРАЩЕНИЮ СПРОСА НА ГАЗ. СТРАНЫ ЕВРОСОЮЗА ДОГОВОРИЛИСЬ О ВОЗМОЖНОСТИ «НЕКОТОРЫХ ИСКЛЮЧЕНИЙ» ИЗ МЕХАНИЗМА ОБЯЗАТЕЛЬНОГО СНИЖЕНИЯ СПРОСА НА ГАЗ — СОВЕТ ЕС. СТРАНЫ ЕВРОСОЮЗА САМИ СМОГУТ ВЫБИРАТЬ МЕРЫ, ПРИ ПОМОЩИ КОТОРЫХ СОКРАЩАТЬ СПРОС НА ГАЗ. СТРАНЫ ЕС ДОГОВОРИЛИСЬ, ЧТО МЕХАНИЗМ, ПОЗВОЛЯЮЩИЙ ВВОДИТЬ ОБЯЗАТЕЛЬНОЕ СНИЖЕНИЕ СПРОСА НА ГАЗ, БУДЕТ ЗАПУСКАТЬСЯ ИХ ОБЩИМ РЕШЕНИЕМ, А НЕ ЕК.

( Читать дальше )

Всех приветствую!

МИНФИН ВЫСТУПИЛ (https://frankrg.com/80234 ) ПРОТИВ ЗАПРЕТА ПОКУПКИ ИНОСТРАННЫХ БУМАГ «НЕКВАЛАМИ». В министерстве считают, что неквалифицированные инвесторы должны иметь доступ к бумагам из дружественных стран.

Ну хоть какая-то логика появилась у нашего Минфина.

БАНК РОССИИ ПОВЫШАЕТ (https://cbr.ru/press/pr/?file=25072022_195944DKP22072022_170353.htm ) С АВГУСТА НОРМАТИВЫ ОБЯЗАТЕЛЬНЫХ РЕЗЕРВОВ. Банк России в условиях роста структурного профицита ликвидности, постепенной нормализации ситуации на финансовом рынке и для сохранения тенденции на девалютизацию балансов кредитных организаций повысил нормативы обязательных резервов.

С учетом ожидаемого роста структурного профицита ликвидности Банк России в дальнейшем планирует продолжить поэтапное повышение нормативов обязательных резервов по всем категориям резервируемых обязательств в валюте Российской Федерации для банков с универсальной лицензией и небанковских кредитных организаций и по всем категориям резервируемых обязательств в иностранной валюте для всех кредитных организаций.

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Не смотря на внешний позитив у нас на «Бумажном» рынке роста не произошло. Индекс ММВБ после пятничного логичного отскока рисует продолжение падения. НЕТ ДРАЙВЕРОВ ДЛЯ РОСТА, и это не смотря на в принципе внешний позитив на сторонних рынках. Что-то советовать бессмысленно, RSI на днях выходит из зоны перепроданности, отскок снова нужно шортить!!!




Писал накануне - «Сбер» можно пробовать продавать в широкой области 129,29-132,05, стоп 132,6+. Проход выше 133,3+ можно пробовать торговать от лонга, но в таком случае RSI будет в зоне перекупленности, поэтому я пропущу лонг".  Рекомендация сохраняется. Но соотношение ПРИБЫЛЬ/РИСК оставляет желать лучшего!

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Хоть наш рынок до сих пор не очень зависит от внешнего фона, но начну с него.

На прошлой неделе вышли отвратительные данные по  потребинфляция CPI (июнь) Г/Г = +9.1% (прог +8.8% /пред +8.6%) и  проминфляция PPI (июнь) г/г = +11.3% (пред +10.8%). Новые антирекорды! Но так случилось, что адекватной реакции рынка по большому счету не произошло. Почему-я лично не понимаю, но есть некие думки по этому поводу.

То, что мир стоит на грани передела я говорил уже давно. И то, что США не сдадут без боя своих позиций для меня понятно. Есть на мой взгляд три экономики: американская, китайская и европейская. Правда последняя очень похоже доживает свои последние лета. Пара евро/доллар достигала паритета, и это о чем-то говорит. Но «вдруг» снова всплыла тема Ковида. Напомню, что печатный станок начал активно печатать деньги именно с этого факта. И я не исключаю, что не смотря на инфляцию его могут снова включить.


( Читать дальше )

Всех приветствую!

Пост накануне снова не писал, т.к. наш рынок не зависит (почти) от внешнего фона и я даже не знал о чем писать. Если раньше наш рынок реагировал на все, то сейчас нет!!! К чему постить данные, которые не влияют на рынок? Пересказывать самого себя утомительно. 

Но сегодня все-таки решил написать, т.к. пятница-во многом решающий день!

США — ПОТРЕБИНФЛЯЦИЯ CPI (ИЮНЬ) Г/Г = +9.1% (ПРОГ +8.8% / ПРЕД +8.6%). США — проминфляция PPI (июнь) г/г = +11.3% (пред +10.8%). НОВЫЕ АНТИРЕКОРДЫ!

То, что на этом индекс доллара установил локальный хай я умолчу, но вот нефть на днях она стоит на грани срыва вниз 97,95, и в случае прохода вниз может упасть до 86+-. Наша нефть котируется ниже с дисконтом +-$20, и РФ продает еще с дисконтом. 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

И снова вернусь к ближайшим внеочередным заседаниям СОВФЕДА и нижней палаты Думы, которые произойдут в пятницу. Миронов заявил, что 15 июля в Госдуме будут рассматривать законопроекты по защите экономики.

Ранее Володин объяснил, почему Госдума 15 июля собирается на внеочередное пленарное заседание: «Совет Государственной Думы сегодня принял решение о проведении 15 июля в 12:00 внеочередного пленарного заседания. На нем планируется рассмотреть инициативы Правительства и депутатов по поддержке граждан и экономики. Наша задача — не оставлять их на осень, а постараться рассмотреть как можно быстрее. В первую очередь речь идет о мерах поддержки экономики, а также социальной защите граждан и военнослужащих».

Главное сомнение, которое у меня вызывает ВНЕПЛАНОВЫЕ ЗАСЕДАНИЯ СОВФЕДА И ДУМЫ заключаются в том, что они запланированы на пятницу.  Почему не сегодня? Или завтра? Если дело касается только экономики, то почему затягивают? 

( Читать дальше )