Металлург и удобренец раскрыли данные за первый квартал
🔷 ММК
— Выплавка чугуна: 2,3 млн тонн (-3,0% к четвертому кварталу 2023-го),
— производство стали: 2,9 млн тонн (-4,7%),
— производство угольного концентрата: 730 тыс. тонн (-9,9%),
— продажи металлопродукции: 2,7 млн тонн (-5,5%).
Падение показателей компания связывает с сезонностью (сталь) и капремонтом доменной печи (чугун).
🚀 Мнение аналитиков MP
Мы не видим ничего особенного в падении показателей квартал к кварталу. Кроме того, если бы не плановые ремонты, «операционка» осталась бы практически на уровне 1 квартала 2023 года.
Сейчас результаты ММК вполне согласуются с прогнозами компании. Недавно на стриме MPпредставители эмитента заявляли, что не ждут снижения рентабельности и рассчитывают, что FCFбудет выше, чем в 2023 году.
И, конечно же, больше всего инвесторов сейчас интересуют дивиденды компании, которые совет директоров ММК может рассмотреть до конца апреля, о чем представители эмитента также заявили на нашем стриме.
Что там интересного?
Онлайн-ретейлер отчитался за 2023 год. Хоть и своеобразно
Ozon
МСар = ₽640 млрд
🔹Результаты компании
— GMV: ₽1,7 трлн (+110%);
— число заказов: более 950 млн (рост в 2 раза);
— скорректированная EBITDA: положительная, без абсолютных цифр;
— количество активных покупателей: 46 млн (+31%).
По словам финансового директора компании Игоря Герасимова, за год Ozon удвоил региональную логистику (до 2,5 млн кв. метров) и утроил сеть пунктов выдачи (более 45 тыс.). В 2024 году онлайн-ретейлер будет продолжать развивать сервисы для покупателей и предпринимателей.
Бумаги Ozon (OZON) почти не реагируют на отчет, слабо снижаясь.
🚀Мнение аналитиков МР
Отчет вышел достаточно сильным, даже лучше прогнозов
К сожалению, компания пока не представила показатели по чистой прибыли и абсолютные цифры по EBITDA, без которых пока сложно говорить о чем-то конкретном.
Мы смотри на бумаги Ozon с осторожным позитивом. Рынок ждет от компании высокую прибыльность, но пока что она ее не демонстрирует. Да и нет уверенности, что будет это делать в будущем.
Х5
МСар = ₽628 млрд
Р/Е = 9
🔹Главные результаты
Самое важное: выручка. Она превысила ₽3 трлн (+21%) в основном за счет роста выручки офлайн-продаж (+19%) и онлайн-розницы (+76%).
Драйверы роста офлайн-продаж — Пятерочка (+16%), Перекресток (+5%), Чижик (рост в 3 раза). Динамика сопоставимых продаж за 2023 составила +9,6%, в том числе +4,6% за счет роста трафика и +4,8% за счет роста среднего чека.
Х5 продолжает расширять собственную сеть магазинов. В марте первые «Пятерочки» открылись на Дальнем Востоке. Дискаунтеров «Чижик» стало больше на 983 магазина, их количество достигло 1,5 тыс. штук. В октябре открылись первые магазины в Сибири, и компания намерена укреплять позиции в регионе.
Компания активно поглощает мелких конкурентов. За минувший год Х5 приобрела розничную сеть «Амба», компанию «Тамерлан», включающую несколько сетей дискаунтеров, и сеть супермаркетов на юге России — компанию «Виктория Балтия» — для роста присутствия в Калининградской области.
Производитель рыбы опубликовал неаудированную управленческую отчетность за прошлый год
🔹Результаты за 2023 год
Объем продаж за год увеличился до 28 тыс. тонн готовой продукции (+10%).
Выручка выросла до ₽28,5 млрд (+21%), что обусловлено ростом средних цен (в основном) и объемов продаж. Биомасса рыбы в воде составила 34 тыс. тонн (-6%) на фоне двузначной динамики роста продаж.
Бумаги Инарктики (AQUA) почти не реагируют на новость.
🚀Мнение аналитиков МР
В целом, мы позитивно смотрим на бумаги компании
При текущих темпах роста компания оценена не очень дорого. Однако сильной недооценки в акциях сейчас нет. Инарктика, скорее, относится сейчас к категории «рост по разумной цене».
Бумаги предприятия подходят для включения в портфель тех инвесторов, которые ориентируются на долгосрочные стратегии.
🤖 Все о компании INARCTICA знает наш Эй-бот. Просто напишите ему название или тикер
Market Power – это непредвзятый обзор самых волнующих новостей и полезная информация об инвестициях и инвестиционных фондах, о бирже и акциях, о неожиданных взлетах и падениях котировок. Наш телеграм канал.
Один из крупнейших металлургов представил операционку за 3 квартал и 9 месяцев
Мечел
МСар = ₽181 млрд
📊Итоги продаж в 3 квартале:
— металлургический уголь: 1 млн тонн (+43%);
— энергетический уголь: 508 тыс. тонн (-7%);
— пылеугольное топливо: 315 тыс. тонн (-18%);
— антрациты: 300 тыс. тонн (без изменений);
— сталь (сортовой прокат): 605 тыс. тонн (-3%);
— сталь (плоский прокат): 85 тыс. тонн (-10%);
— метизы: 119 тыс. тонн (+2%).
💪 Компания отмечает увеличение продаж металлургического угля как на экспорт, так и внутри страны. При этом на российском рынке данный показатель вырос почти в 2,5 раза.
🔹Продажи пылеугольного топлива просели из-за переноса отправки крупной судовой партии с 3 на 4 квартал. Кроме того, упал и спрос со стороны потребителей. На показателе энергетического угля отразилось снижение поставок этого вида продукции предприятиям Мечела.
🔹Продажи стального проката просели из-за плановых работ на заводе ЧМК. Зато компания нарастила объем выпуска проволоки на Белорецком металлургическом комбинате, что сразу же отразилось на реализации метизов.
Сеть клиник отчиталась за 9 месяцев и 3 квартал
Мать и дитя
МСар = ₽66 млрд
📊Итоги за 9 месяцев
— выручка: ₽20 млрд (+6%);
— амбулаторные посещения: 1,5 млн (+9%);
— количество циклов ЭКО: 14 тыс. (+13,5%);
— количество принятых родов: 7,3 тыс. (+12%).
💪За 3 квартал LfL-выручка компании выросла на 4,7%.
😳И самое важное из отчета: гендиректор Марк Курцер заявил, что компания планирует возобновить выплату дивидендов после окончания редомициляции.
👉Подробнее про переезд Мать и дитя
📉Бумаги Мать и дитя (MDMG) падают на 2%.
🚀Возобновление выплаты дивидендов — довольно позитивная новость. Ведь как раз недавно Ведомости сообщали,что, по словам господина Курцера, компания готова рассматривать в качестве рекомендации совету директоров и выплату дивидендов за предыдущие периоды, за которые эти самые дивиденды не выплачивались.
🔸Исторически Мать и дитя выплачивала 50% чистой прибыли. И,по подсчетам аналитиков Market Power, если учесть невыплаты дивидендов во 2 половине 2021 и 2022 годов, а также добавить весь текущий год, то сумма может составить ₽7 млрд. При текущей цене дивидендная доходность составит 11%.
Российский ретейлер недавно представилоперационку и ключевые финпоказатели за 9 месяцев
Лента
МСар = ₽96 млрд
📊Итоги
— выручка: ₽393 млрд (+1%);
— EBITDA: ₽16 млрд (-32%);
— чистый убыток: ₽2,1 млрд (против прибыли в ₽4,6 млрд за 9 месяцев 2022 года);
— LfL-продажи: рост на 1,3%;
— онлайн-продажи: ₽35,5 млрд (+22%).
🧐По словам гендиректора Владимира Сорокина, компании удалось в 3 квартале «переломить негативный тренд» в магазинах малых форматов и вывести LfL-продажи и LFL-трафик в положительную зону.
👉Поможет ли Ленте покупка Монетки?
— Несмотря на наши усилия, мы по-прежнему ощущаем достаточно сильное давление на рентабельность. Повышение маржинальности нашего бизнеса будет основным приоритетом для нас в ближайшее время, при этом мы будем стараться и дальше удерживать высокие темпы роста сопоставимых продаж, — добавил господин Сорокин.
🚀За квартал Лента сократила число магазинов у дома на 20% — это были неэффективные точки, поэтому показатель LFL-трафика вырос. Средний чек при этом все равно снижается.
Российский агрохолдинг опубликовал операционные результаты за 9 месяцев и 3 квартал
💰Консолидированная выручка за 3 квартал выросла до ₽78 млрд (+35%). Существенный рост выручки обусловлен в основном консолидацией НМЖК.
🐷Производство свинины достигло 79 тыс. тонн (-7%). Объемы реализации продукции свиноводства составили 68 тыс. тонн (-5%). Причиной снижения компания называет вспышку Африканской чумы свиней на производстве в приморском крае. Вспышка устранена.
🍭Производство сахара выросло до 224 тыс. тонн (+28%), его реализация — до 208 тыс. тонн (+5%). Здесь Русагро говорит о влиянии сезонности на переработку сахарной свеклы.
🫗В 3 квартале Русагро произвела 169 тыс. тонн сырого растительного масла (+37%). Реализация промышленной масложировой продукции выросла до 370 тыс. тонн (+11%), а потребительской — до 130 тыс. тонн (+70%). Рост обусловлен консолидацией НМЖК
🌱Объем реализации зерновых культур составил 436 тыс. тонн (рост в 3,5 раза). Основной вклад внесло увеличение продаж пшеницы на 290% из-за переноса продаж с начала года в связи с ожиданием улучшения рыночной конъюнктуры. Продажи масличных выросли до 70 тыс. тонн (+144%), сахарной свеклы — до 1,1 млн тонн (+51%).
Кикшеринг опубликовал операционный отчет за 9 месяцев
Whoosh
MCap = 24 млрд
Р/Е = 17
👉Отчет кикшеринга за 1 полугодие
📊Итоги
— поездки: 89,6 млн (+92%);
— аккаунтов всего: 19,6 млн (+73%);
— локации присутствия: 53 города (+33%);
— среднее количество поездок на активного пользователя: 13,7 (+43%);
— доля компании на рынке по количеству поездок: около 50%.
📈📉Бумаги Whoosh (WUSH) почти что не реагируют на новость.
👉Если еще не видели наш эфир с представителями кикшеринга — бегом смотреть!
🚀Результаты компания показывает довольно неплохие. На конец года, вероятно, кикшеринг добьет 95 млн поездок. Отсутствие изменения котировок объясняется тем, что рынок и так ждал хороших результатов сервиса.
Market Power – это непредвзятый обзор самых волнующих новостей и полезная информация об инвестициях и инвестиционных фондах, о бирже и акциях, о неожиданных взлетах и падениях котировок. Наш телеграм канал.
Российская сеть клиник представила операционные результаты за 2022 год
Мать и дитя (MDMG):
МСар = ₽36 млрд
Р/Е = 6
🎁Результаты за год
💰Общая выручка — ₽25 млрд (без изменений)
💵LfL выручка — снижение на 1%
🏥Выручка московских госпиталей — ₽13 млрд (-7%)
❤️🩹Выручка региональных госпиталей — ₽6,5 млрд (+12%)
💉Амбулаторные клиники в Москве и МО — ₽2,6 млрд (+9%)
💊Амбулаторные клиники в регионах — ₽3 млрд (+3%)
📆Результаты за 4 квартал
💰Общая выручка — ₽6,6 млрд (-5%)
🏥Выручка московских госпиталей — ₽3 млрд (-16%)
❤️🩹Выручка региональных госпиталей — ₽2 млрд (+8%)
💉Амбулаторные клиники в Москве и МО — ₽707 млн (+3,5%)
💊Амбулаторные клиники в регионах — ₽863 млн (+13%)
📊Количество амбулаторных посещений за год снизилось до 1,8 млн (-2%). При этом средний чек вырос до 5,5 тыс. в Москве (+13%) и 2,3 тыс. в регионах (+6,5%).