Этот рост является прямым следствием механизма ценообразования в контракте «Газпрома» и беспрецедентного скачка мировых цен на нефть, вызванного войной в Иране

📜 Механизм ценообразования: как это работает

Цена газа, поставляемого в Китай по «Силе Сибири», привязана к стоимости нефтепродуктов (мазут, газойль) с лагом в 9 месяцев. Это значит, что текущая цена газа отражает цены на нефть полугодовой-годовой давности.

Формула предельно проста:

Цена на газ сегодня = f (Цена на нефть / нефтепродукты 9-месячной давности)

Из-за этого лага резкий скачок нефтяных цен в марте-апреле 2026 года (вызванный войной) дойдет до китайских контрактов только в 3-м и 4-м кварталах 2026 года.

⛽ Отправная точка: текущие низкие цены (1-2 кв. 2026)

· Фактические цены: в 1-м квартале 2026 года цена составляла порядка $144-150 за 1 000 кубометров, что является следствием низких нефтяных цен середины 2025 года .

💥 Шок: рекордный рост нефтяных цен (март-апрель 2026)

Война в Иране и последовавшая за ней блокада Ормузского пролива привели к резкому скачку цен на все сорта нефти:

( Читать дальше )

После того как в предыдущем правиле определено, как взаимодействуют часовые и дневные структуры при определённых обстоятельствах, следующий шаг — переход к анализу недельного интервала, то есть движения цены от открытия до закрытия недельной торговой сессии.
   Из всех правил только два действительно позволяют объединять дневные Структурные метки в серии. Именно они формируют основу недельной модели и задают последовательность анализа.

Порядок действий

1. Определить наличие Ненаправленной активности. Если движение не формирует направленную фазу, применяется логика работы с Ненаправленной активностью.
2. При наличии Ненаправленной активности применить правило Пересечения начального уровня, если начальный уровень волны пересекается до её завершения. В такой конфигурации объединение дневных Структурных меток внутри недельного интервала автоматически приводит к формированию коррекционной волновой модели.

Замечание по соотношению волн

Если следующая по направлению тренда Структурная метка соотносится с предыдущей в диапазоне 96–100% (отклонение не более 4%), то:

( Читать дальше )

График MCFTR (индекс мосбиржи полной доходности) в долларах:



Живём! Как бы рост есть, тенденция вверх, (и даже сейчас, когда везде такое уныние), хотя конечно не QQQ

( Читать дальше )

До конца года заседания ЦБ по ставке назначены на 19 июня, 24 июля (опорное), 11 сентября, 23 октября (опорное) и 18 декабря 2026 года.

Т.е при самом пессимистичном сценарии если будут снижать по 0.5 то ставка 12 будет уже в декабре. При такой ставке ММВБ будет выше 3500, это рост по акциям 50-100% до конца года. 

Понятное дело, что инвесторы не будут ждать цифры 12 и начнут покупать заранее продавая фонды ликвидности и перекладывая из депозитов. 
Интересно кто начнет первый? 

Биткоин существует в мире уже 15 лет. Массовое распространение получил 10 лет назад. Не получил широкого применения, но инвесторы продолжают верить в его пользу.

ИИ- бум на рынке 2-3 года. Есть практически в каждой ОС, приложения установлены в уаждом телефоне, активно внедряется в поисковых системах. Проще говоря, им пользуется почти каждый.

Теперь вопрос: кто-то дал заработать на этом физикам? Ведь вместо дата-центров обычные физики могли бы «майнить» ИИ сетью своих видеокарт.

🚩Люди, очнитесь. Когда богачи выведут бабки из биткоина, его эра закончится.

Вся Сибирь так выглядит. Это Сегежа делает, кто вкурсе?

$€ Существует два основных вида прогнозов. «Развилка» и «конкретика». Первый бесполезен, второй более «честен» — но работает обычно 50/50 хотя бывают исключения.

👉Начнем с «развилки». Это прогноз с несколькими вариантами (сценариями). Хороший, нейтральный, плохой. Такие прогнозы вы слышите очень часто. И от обычных людей, и от брокеров, и от государственных ведомств.

Для практического применения они по сути бесполезны. А вот для понимания, что происходит — вполне подходят. Приведу максимально упрощенный пример такого прогноза.

«Рубль будет крепким, если нефть останется такой дорогой, а правительство не будет сильно менять параметры бюджетного правила в строну увеличения покупки валюты».

Как видите — это прогноз, который зависит от других прогнозов. Т.е нам ещё нужно спрогнозировать цены на нефть и будущие решения министерства финансов. А там соответственно тоже развилки. Нефть зависит от перекрытого пролива итд итп.

➡️В итоге получили, что данный прогноз бесполезен с практической точки зрения. Однако он даёт информацию о том, от чего сейчас зависит курс рубля. И для кого-то это очевидно, а кто-то об этом не знал, а теперь знает.

( Читать дальше )

В фундаментальном анализе оценка реальной емкости рынка и уровня фрагментации отрасли — это отправная точка для расчета маржинальности, окупаемости и рисков инвестиций. Официальная статистика и отраслевые реестры часто показывают лишь верхушку айсберга, из-за чего аналитики неверно оценивают барьеры входа и завышают потенциал проектов. Есть математический аппарат, позволяющий оцифровать скрытые объемы предложения и увидеть реальный масштаб конкуренции и сегодня я поделюсь им с вами. На тему сподвигла книга «Как измерить все что угодно» и я переосмыслил это в более понятной форме для бизнеса.

Речь пойдет о методе повторного отлова, или индексе Линкольна-Питерсена. Этот алгоритм изначально создавался для оценки популяции животных в закрытых экосистемах, но он идеально ложится на аудит промышленных ниш и позволяет верифицировать данные компаний перед распределением капитала.

 

 

( Читать дальше )