Обращаем ваше внимание, что  25 мая 2020 г в связи с праздниками День памяти в США и День весны в Великобритании торги на валютной секции Московской биржи не будут проводиться по инструментам EURUSD_TOD и USDRUB_TOD.

Сделки купли-продажи по инструментам  USDRUB_1$, EURRUB_1€, EURUSD_TOM, USDRUB_TOM, GBPRUB_1, GBPRUB_TOM,  заключенные 22 мая будут рассчитаны в день Т+1 (ТОМ), то есть 26.05.2020 г.

Торговый календарь валютного рынка Московской Биржи: https://www.moex.com/msn/ru-fx-calendar-2020?show=fx  

Изменение в режиме торгов на площадке ПАО «Санкт-Петербургская биржа» 25 мая в связи с праздником День памяти в США 

В связи с праздником День памяти в США 25 мая  2020 г торги по группе инструментов «иностранные ценные бумаги» на площадке ПАО «Санкт-Петербургская биржа» проводиться не будут.

Торговый календарь ПАО «Санкт-Петербургская биржа»: https://spbexchange.ru/ru/about/torg_calendar/  


Департамент брокерского обслуживания, Банк ВТБ (ПАО)

Уважаемые клиенты! 

Обращаем ваше внимание, что 25 мая 2020 года Московская биржа переводит торги по более чем 1300 корпоративным облигациям с расчетами в рублях в режим торгов с частичным обеспечением и сроком расчетов Т+1. До указанной даты торги этими облигациями будут проводиться в режиме с расчетами в день заключения сделки (Т0). Ранее, 14 октября или 25 ноября 2019 года, в режим торгов с расчетами Т+1 была переведена часть корпоративных рублевых облигаций. Более подробная информация опубликована на сайте Московской биржи: https://www.moex.com/n28116

В связи с этим, в случае наличия в конфигурациях в ИТС QUIK и Webquik указанных выше облигаций, необходимо произвести замену инструментов в открытых таблицах котировок, стаканах и графиках. Замена инструмента в таблице текущих торгов осуществляется посредством ее редактирования: нажмите правой кнопкой мыши по таблице — выберете пункт меню «Редактировать таблицу» — удалите текущий инструмент из списка «Заголовки строк» и добавьте новый из списка «Доступные инструменты» из класса «МБ ФР: Т+ Корпоративные облигации».

Активные стоп-заявки или алгоритмические заявки по указанным инструментам в случае их актуальности, необходимо  выставить вновь 25.05.2020 года.

🛢 Запасы нефти в Кушинге сократились на 5,6 млн барр. Это способствует восстановлению нефтяных котировок — цены на нефть растут уже 5 дней подряд.

🗣 По мнению главы суверенного фонда Абу-Даби, существует 70%-ная вероятность полного восстановления экономики в 2021 году, что приведет к росту мирового ВВП на 5%. Фонд отдает предпочтение инвестициям в природный газ, а не в нефть в связи с долгосрочным трендом перехода к более чистой энергетике.

🇨🇳 Продажи новых домов в Китае за апрель составили 107 млн кв м (-1% г/г) — практически на уровне прошлого года.

📈 Индекс финансовой грамотности в России вырос на 2% по сравнению с уровнем прошлого года, сообщил Минфин РФ.

💡Инвестидея: повышение финансовой грамотности создает ценность для отдельных лиц и стран в целом. Сегодня мы проведем очередную онлайн-конференцию (https://broker.vtb.ru/school/conferences/1121065/page) на тему формирования инвестиционных портфелей. Обращаем Ваше внимание и на другие познавательные материалы в нашей Школе инвестора. 

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

✈️ Авиакомпании США отмечают возвращение спроса. Southwest Airlines (LUV US) сообщает, что бронирования на следующий месяц демонстрируют «скромное увеличение», при этом число новых бронирований превысило число отказов от перелёта. United Airlines (UAL US) сообщила об «умеренном» усилении спроса. Delta (DAL US) наблюдает небольшое увеличение туристического спроса.

🇷🇺 Экономика России сократилась более чем на 25% в апреле и может сократиться на 16% во 2 кв. 2020, сообщает Bloomberg Economics.

📰 По сообщению «Интерфакс», российское правительство рассматривает трехэтапный план восстановления экономики: 1-й этап «адаптация» (2-3 кв. 2020г), 2-й этап «восстановление» (4 кв. 2020 — 2 кв. 2021 г), 3-й этап «активный рост» (3-4 кв. 2021г)

🦠 Бразилия и Индия сообщили вчера о рекордных 17 тыс. и 5,6 тыс. случаях заболевания.

💡Инвестидея: как мы отмечали в начале недели, цены на железную руду обновляют многолетние максимумы, что поддерживает ралли в акциях BHP Group (BHP US). Из российских компаний в секторе мы предпочитаем Северсталь и Evraz.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

🦠 Moderna (MRNA US) сообщила, что в ходе тестирования ее вакцина от COVID-19 подтвердила свою безопасность и эффективность. Мировые рынки акций показали сильный рост.

🇪🇺 Германия и Франция договорились поддержать общеевропейскую программу заимствований на сумму 500млрд евро для финансирования программы экономического стимулирования стран ЕС. Программа будет реализована за счёт бюджета ЕС. План требует единогласного одобрения всех членов ЕС. Крупнейшие европейские банки вчера выросли на 5-10%.

🇨🇳 Уровень загрязнения воздуха в Китае за последний месяц был выше, чем годом ранее, что свидетельствует:
1) о быстром восстановлении экономики;
2) о том, что во главе восстановления стоит «старая» промышленная экономика, а не «новая» потребительская;
3) о некотором ослаблении регулирования «грязных» отраслей, таких как угольные электростанции.

💡Инвестидея: квалифицированным инвесторам стоит рассмотреть покупку акций европейских банков на фоне:
1) отмены карантинных мер;
2) вероятного одобрения программы экономической поддержки ЕС.
При этом восстановление дивидендных выплат банками в ближайшей перспективе представляется маловероятным.
Крупнейшая финансовая группа Норвегии DNB (DNHBY US) дополнительно выигрывает от стабилизации цен на нефть и является более безопасным способом инвестирования в европейские банки из-за его повышенного коэффициентов достаточности капитала при меньшем участии в кредитовании рисковых секторов.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

🇧🇷 Общее число заболевших коронавирусом в Бразилии превысило 241 тыс. – страна выходит на 3 место в мире по этому показателю. Назначенный месяц назад министр здравоохранения страны подал в отставку. Бразилия производит 20% мировой железной руды и распространение коронавируса вызывает опасения её дефицита в случае закрытия шахт и портов. Цены на железную руду выросли ещё на 3%.

📈 Бенефициарами роста цен являются BHP Billiton (BHP US) и Anglo American (NGLOY US), ведущие добычу за пределами Бразилии. В России бенефициарами являются акции НЛМК и Северсталь, а также рублевые облигации Металлоинвеста. Также на благоприятной конъюнктуре рынка железной руды вероятно укрепление австралийского доллара.

🇨🇳 Цены на новые дома в Китае выросли на 0,4% г/г в апреле, сигнализируя о восстановлении спроса на жильё. Жилищное строительство является основной движущей силой спроса на металлы и особенно сталь.

🇮🇳 Индия продлила карантин до 31 мая. На прошлой неделе правительство объявило о масштабных реформах, включая реформу рынка труда, приватизацию, дерегулирование некоторых продовольственных рынков, программу импортозамещения в оборонных отраслях. Рынок акций Индии сегодня снижается на 2%.

🏦 Как ожидается, ЦБ Южной Африки и Турции снизят процентные ставки на 50 бп, а ЦБ Индонезии и Таиланда — на 25 бп на этой неделе. Народный Банк Китая также объявит процентные ставки в среду.

🇺🇸 Палата представителей Конгресса США приняла законопроект О стимулировании экономики на сумму $3 трлн. Сенат, контролируемый республиканцами, может не рассматривать законопроект и не предлагать альтернативу, сообщает Politico.

💡Инвестидея: восстановление экономической активности Китая и особенно рынка недвижимости с одной стороны, а также растущие опасения по поводу перебоев в работе бразильских железорудных шахт с другой — создают условия для роста цен на железную руду. Акции производителей руды, а также сталепроизводителей, обеспеченных собственной ресурсной базой, могут быть интересны к покупке.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

🇨🇳 Сегодня утром опубликована макростатистика по Китаю. Рост промпроизводства в апреле (+3,9% г/г) — выше консенсуса. Выработка электроэнергии — надежный индикатор экономической активности — выросла на 0,3% г/г после -4,6% в марте.

🇨🇳 Восстановление экономики Китая происходит за счет обрабатывающей промышленности и государственных инвестиций, в то время как активность частного сектора и потребителей остается слабой. Инвестиции частного сектора с начала года упали на 13% против 7% для государственных.

🇨🇳 Розничные продажи в Китае были слабыми -7,5% г/г. Продажи автомобилей и косметики превзошли все остальные категории.

👟 Рост выручки Nike (NKE US) в США ускорился в последние недели. Бренд “очень хорошо резонирует с потребителями по всему миру”. Все магазины в Китае и Южной Корее в настоящее время открыты.

🇷🇺 Россия переместилась на второе место в мире по общему количеству зарегистрированных случаев заболевания коронавирусом. Уровень тестирования в России (4,5% населения) является одним из самых высоких в мире среди крупных стран, что объясняет большое число выявленных случаев заболевания. Что касается влияния коронавируса на общество и экономику, то мы считаем, что Россия находится в лучшем положении, чем многие другие страны.

🇺🇸 Палата представителей США, скорее всего, примет в пятницу законопроект о стимулировании экономики на сумму $3 трлн. Республиканцы и Д.Трамп заявили, что не поддерживают законопроект, поэтому у него мало шансов стать законом, мы считаем.

💡Инвестидея: может сейчас хорошее время для покупки акций производителей потребительских товаров, таких как Nike или L'Oreal (LRLCF US)? Мы не делаем ставку на данный сектор, полагая, что ближайшие месяцы мы увидим лучшие точки входа. Продолжаем держать руку на пульсе.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

Доброе утро!

📌 Председатель ФРС США Дж. Пауэлл 1) повторил свое несогласие с введением отрицательных процентных ставок и 2) рекомендовал больше фискальных стимулов, что весьма необычно для председателя ФРС. Некоторые участники рынка и экономисты, в том числе бывший чиновник ФРС Н.Кочерлакота, высказались в поддержку отрицательных ставок.

📌 Глава ФРС уклоняется от политического давления по переходу к отрицательным ставкам и не намерен делать это сейчас. Это означает, что ФРС, по крайней мере в ближайшие месяцы, сосредоточится на корректировке своих различных программ покупки активов и не будет вводить новые инструменты.

📌 Выручка и прибыль Tencent (700 HK) за 1 кв.2020 г. оказалась лучше прогнозов на фоне роста доходов от игр. Мы считаем, что акции Naspers (NPSNY US) – основного акционера Tencent – все еще выглядят привлекательными, несмотря на впечатляющий рост.

🇯🇵 Япония, как ожидается, сегодня объявит об отмене чрезвычайного положения.

🇿🇦 Президент Южной Африки заявил, что правительство начинает обсуждение вопроса об открытии новых отраслей промышленности.

💡Инвестидея: вчера мы писали о вероятном нахождении фондовых индексов в относительно узком диапазоне в течение продолжительного времени. Для S&P500 этот диапазон может быть 2750 — 2950 пунктов. Без реализации новых меры поддержки со стороны ФРС США и новых мер фискального стимулирования в США, Китае и ЕС, требующих время для разработки — вероятно нахождение S&P500 возле нижней границе диапазона в ближайшее время.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

💡Инвестиционная идея💡

Покупка ОФЗ 26229 не дороже 110% с целью 110,5% на горизонте 3 месяцев

🔹Уровень доходности выпуска выше максимальной процентной ставки по рублевым вкладам в ТОП-10 банках (5,363% в апреле).

🔹Обеспечивает положительную доходность в реальном выражении более 2% с учетом фактической инфляции в апреле на уровне 3,1% .

🔹На фоне сильных сигналов ЦБ смягчения монетарной политики (19 июня допускает снижение ставки на 100 б.п. с 5,5%) наибольшее снижение доходности вероятно в ОФЗ сроком 1-6 лет. Покупка ОФЗ 26229 оптимальна с учётом срочности, ликвидности и риска волатильности.

🔹Доля нерезидентов в выпуске невысокая – не более 1/3 при среднем значении нерезидентов около 47%. Это означает, что в случае выхода иностранных инвесторов, давление на цену данного выпуска будет более умеренным.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

Доброе утро!

🇺🇸 Американские индексы упали вчера после 1) одобрения Сенатом США законопроекта о восстановлении Тайваня во Всемирной организации здравоохранения; и 2) внесения законопроекта, который требует от Китая разрешить независимое расследование COVID-19. Демократы предложили 4-й пакет стимулов в размере $3 трлн, который, по-видимому, не имеет достаточной поддержки среди республиканцев.

🇮🇳 Индия объявила о мерах поддержки экономики в размере $270 млрд (~ 10% ВВП), вероятно ускорение экономических реформ. Акции индийских компаний растут сегодня утром.

🇳🇴 Норвегия направит $40 млрд из своего суверенного фонда для поддержки экономики. Это составляет ~10% ВВП и 4% накопленных в фонде средств.

🎤 Сегодня состоится выступление председателя ФРС США Дж.Пауэлла. Многие комментаторы говорят, что Федрезерв должен делать больше, включая:
• отрицательные процентные ставки; • обещание сохранения низкой до тех пор, пока не будет достигнут определенный уровень занятости;
• дополнительная покупка активов.

💡Инвестидея: полагаем, что акции в течение недель или даже месяцев могут находиться в относительно узком диапазоне. Инвесторам следует обращать внимание на бумаги, имеющие кратно и среднесрочные драйверы – смотрите наш ТОП-10 акций США (https://t.me/vtbmyinvestments/855). Спекулятивно настроенным инвесторам целесообразно перейти к диапазонной торговле. Для S&P500 вероятный диапазон — 2750 — 2950 пунктов и сейчас мы в его середине.



Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции