Rub

#USDRUB
Таймфрейм: 1D

Рост экономики практически остановился, инфляция замедлилась, значит пришло время ронять ставку и обваливать рубль. 

Во всяком случае так думают все, читая эти новости и вставая в рекордный лонг (https://t.me/waves89/8414) против рубля.

ГОДОВАЯ ИНФЛЯЦИЯ В РФ В АПРЕЛЕ СНИЗИЛАСЬ (ВПЕРВЫЕ С ОКТЯБРЯ) ДО 10,23% С 10,34% В МАРТЕ

ГОДОВАЯ ИНФЛЯЦИЯ В РФ НА 12 МАЯ ЗАМЕДЛИЛАСЬ ДО 10,0%

РОСТ ВВП РФ В I КВАРТАЛЕ ЗАМЕДЛИЛСЯ ДО 1,4% Г/Г С 4,5% В IV КВАРТАЛЕ

— РОССТАТ

ГОДОВАЯ ИНФЛЯЦИЯ В РФ В АПРЕЛЕ ЗАМЕДЛИЛАСЬ ДО 10,23% С 10,34% В МАРТЕ

— МИНЭКОНОМРАЗВИТИЯ

На самом же деле всё несколько сложнее, и заработать на шорте рубля (лонге USDRUB) никому не дадут. Даже не какие-то коварные внутренние министерства и ведомства, а в первую очередь международные керри-трейдеры (https://t.me/waves89/8139). Которые покупают больше рублей, чем печатает государственный принтер.

Государство бы и само радо сбалансировать бюджет за счёт обвала рубля. Напомню, что цена в бюджете 6726 рублей за бочку, а фактически URALS продается дешевле 5000 рублей. 25% недостачи получается. Поэтому Минфин и печатает рубли через продажу ОФЗ стахановскими темпами (https://t.me/waves89/8452). И всё это кто-то до сих пор покупает!

( Читать дальше )

Физлица стремительно наращивают чистый лонг (разница лонг и шорт позиций) во фьючерсе на USD/RUB.

Больше графиков смотрите на сайте MSCinsiderПодписывайтесь на телеграм-канал

Нетто-лонг (разница лонг и шорт позиций) физлиц держится у годовых максимумов во фьючерсе на Золото в рублях за грамм.

Больше графиков смотрите на сайте MSCinsider
Подписывайтесь на телеграм-канал

Нетто-лонг (разница лонг и шорт позиций) физлиц достиг максимумов с сентября во фьючерсе на CNY/RUB.

Такой рост вызван резким приближением объёма закупок актива к историческим максимумам. 

( Читать дальше )

rub

eur

( Читать дальше )

 

Главное

В 2024 г. волатильность рубля уменьшилась относительно 2023 г., а разнонаправленность — увеличилась. Тем не менее российская валюта заканчивает с потерями второй год подряд, хотя и с меньшими, чем по итогам 2023-го.

Основным фактором для рубля, как в уходящем, так и в наступающем году, остается внешнеторговый. В значительной степени он определяет влияние бюджетной политики на курс российской валюты. Большую роль в этом взаимодействии играют значительный объем антироссийских санкций и непростая геополитическая обстановка. Правда, она может начать улучшаться в 2025 г., что способно повлечь за собой постепенную нормализацию и других ключевых внутренних составляющих формирования долгосрочной тенденции курса рубля.

Прекращение торгов долларом и евро на Мосбирже сформировало новую архитектуру российского валютного рынка. Поначалу это вызвало заметную дестабилизацию курсов валют, но постепенно ситуация нормализовалась. Однако процесс адаптации компаний, банков, граждан и в целом финансово-экономической системы к новым параметрам валютных операций продолжается. В том числе под воздействием периодических санкционных вызовов.

( Читать дальше )

Если вкратце: новая методика Банка России вводит возможность использования кросс-курсов для расчета курсов недоступных к прямому котированию валют, а также базируется на объединении данных биржевого и внебиржевого сегментов.

В целом, такая методика позволит в перспективе решить проблему критики прозрачности установки текущего курса, так как сейчас ЦБ устанавливает курс USDRUB и EURRUB на основе данных от закрытых внебиржевых торгов. Новая методика должна обеспечить более точное отражение рыночных реалий, особенно в случае низкой ликвидности на отдельных сегментах.
Но в ближайшее время это, вероятно, может привести к повышенной волатильности. Переходный период может сопровождаться значительными колебаниями курса, так как участники рынка адаптируются к новой системе.
☝🏻Текущий скачек курса USDRUB на 5% скорее всего может быть реакцией некоторых участников торгов на эти изменения, так как это можно еще и рассмотреть, как сигнал о недостаточной стабильности текущей системы.

👉Техническую картину, в так же выводы по дальнейшему глобальному и локальному поведению курс рубля $USDRUB уже выложил в моем телеграмм-канале: t.me/+Kk6-fx5JxuExMmYy

( Читать дальше )

В своих могучих «Потугах недели» в прошлый четверг, которые как-то прошли мимо этого форума, я рассказывал, почему в среду, скорее всего, по паре доллар/рубль показали, как минимум, среднесрочные максимумы. Как видите, индикатор сработал

Как индикатор сентимента, я предлагал использовать «индикатор свитора» (мой тут). Когда пара пробивала сотку, количество постов на эту тему было так себе, а именно в среду начало зашкаливать. Тематика сами понимаете — «абзац и звиздец российской экономике». Более того, даже ко мне в телегу начали залазить армагеддонщики с криками «всё пропало»

И дело не в том, что пишут армагеддонщики, они всегда это пишут. Дело в количестве лайков и ретвитов, ими получаемыми, они начинают превалировать в ленте.

( Читать дальше )

Новый выпуск подкаста от инвест-канала «Fond&Flow»

Написал для вас пост — "как защититься от повышения ключевой ставки", а также разобрал особенности фундаментального анализа в период кризиса в России. Все идеи на канале, подпишись чтобы не пропустить ничего интересного! У нас уютно❤️

☕#64. За чашкой чая...

Хотел бы сегодня обсудить ситуацию с мировыми валютами, о которых все чаще и чаще пишут, что они скоро упадут, а рубль стабилизируется. 

Стереотип "крепкий рубль — это хорошо" давно уже стал частью массового сознания, как и слепая вера в то, что Центробанк вместе с Минфином в любой момент могут обвалить курс Доллара и Юаня по щелчку пальцев и вообще, когда душе станет угодно..

📌Но на самом деле, если говорить правду и по существу, то ни Центробанк, ни Минфин не заинтересованы в сильном рубле. Это должны понять все!

Сегодня Россия заинтересована в слабой валюте, ведь это позволяет ей поддерживать свои экспортные отрасли, от которых она сильно зависит. Слабый рубль выгоден бюджету, он даёт больше доходов от всего российского экспорта, от продажи энергоресурсов до обычных обыденных товаров. 

( Читать дальше )

Рассказываем, какие факторы будут влиять на рубль в октябре 2024 года, и оцениваем, как может измениться курс.

Динамика курсов

В сентябре 2024 года курс рубля выглядел слабо, снизившись по отношению к юаню, доллару и евро. Особенно сильное движение отмечается в паре CNY/RUB, которая за месяц прибавила 10%.

В это же время на сырьевых площадках ситуация, наоборот, была позитивной и должна была оказать поддержку рублю.

В мире Индекс доллара (DXY) упал на 1,3%. Это в основном связано с началом цикла сокращения ключевой ставки ФРС. Американский регулятор впервые с 2020 года снизил её на 50 процентных пунктов до диапазона 4,75–5,00%.

Курс юаня пришёл в норму

В августе на российском валютном рынке появилась аномалия, когда курс юаня на Мосбирже был до 10% дешевле, чем в мире, если пересчитывать его значение через кросс-курсы. В сентябре это расхождение исчезло вместе с улучшением ситуации с юаневой лкивидностью. Сейчас юань относительно доллара на Мосбирже торгуется вблизи мировых уровней, и, вероятно, в ближайшее время эта ситуация сохранится.

( Читать дальше )