Fomc

Ниже приведена диаграмма вероятностей повышения ставки на ближайших заседаниях Федерального комитета по операциям на открытом рынке ФРС 26-27 июля, 20-21 сентября, 1-2 ноября, 13-14 декабря, 31 января-1 февраля 2017, 14-15 марта 2017, составленная на основе котировок фьючерсов на ставку по федеральным фондам.

Как видно, вероятность повышения ставки на ближайшем заседании составляет всего лишь 10%.

Неожиданные итоги референдума в Великобритании, на котором большинство британцев проголосовало за выход страны из ЕС, не оказали продолжительного влияния на фондовые рынки. Хотя торги проходили неровно, большинство индексов восстановили свои позиции, утраченные после оглашения результатов голосования. S&P 500 завершил прошлую неделю ростом на 3.2%, показав лучшую динамику в этом году. Британский индекс FTSE вырос еще более значительно — на 7.2%, что стало самым существенным ростом с декабря 2011 года.

Между тем доходность облигаций продолжила снижаться, и доходность некоторых облигаций стран с развитой экономикой перешла на отрицательную территорию. Другими словами, инвесторы, держащие эти облигации, на выходе получат меньше, чем они  инвестировали первоначально.

Единственным объяснением тесной связи облигаций и акций являются ожидания рынка, что центральные банки могут предпринять дополнительные меры поддержки. Крупнейшие центральные банки могут либо оставить денежно-кредитную политику без изменения до конца года, либо увеличить стимулирование путем снижения процентных ставок или количественного смягчения. Вероятность того, что Федеральная резервная система США повысит ставки в этом году, теперь крайне мала, и участники рынка ждут этого не ранее 2018 года. Между тем глава Банка Англии Марк Карни готовит рынки к очередному понижению ставки или продлению программы покупок облигаций, или даже и к тому, и к другому.

( Читать дальше )

Спасибо всем кто поучаствовал во вчерашней дискуссии!!! Вывод такой: анализировать не более 10 ти инструментов, больше половины в торговле применять сразу-не рекомендуется!!!

Про шорт, берут меня большие сомнения… почитал коллегу Дар Ветер. что ж рост он предполагает до конца недели, я же думаю что до середины следующей. НО пока продаю… на сегодня есть слабая надежда что скорее шорт чем лонг. Тем более в позе остался сразу с профитом и стоит бу.

Поэтому я на рисунке нанес канал роста:


Среднечрочно-пока шорт и ему оответсвует текущая поза (но там уже близко выход). Долгосрочно понятно, краткосрочно, при наличии стольких инструментов, краткосрок неактуален.

По новостям, ночью нам все рассказал один из шефов FOMC, ну и америка, там нефть и индекс по домам. Хотя с утра золото делает вид что «что-то знает».

P.S. Снова -ауди… продал, видать мало мне дураку))).

Больше поз нет, страшную конструкцию «по выводу на орбиту золота»-закрыл, фунт вообще теперь «забросил на антресоли» даже смотреть его не буду, гляжу на японца, может войду перед америкой, пока анализирую.

Исландия наподдавала Англии… Словосочетание «Брестская Крепость» навечно и почитаемо вошло в наш язык. Иногда мне кажется, что наши футболисты -иностранцы.

… если британский референдум приведет к падению курса баксожоп ниже 100.00, наиболее вероятным сценарием реакции японского ЦБ будет валютная интервенция. Япония может провести интервенцию под прикрытием Brexit, получив в этом случае веские аргументы в виде чрезвычайного и драматического ужесточения условий.

Банк Англии также вряд ли будет смотреть на все это ничегонеделанием, если фунт к доллару упадет ниже 1.30 и продолжит снижение, то Банк Англии будет иметь основания для валютного вмешательства. ЕЦБ или ФРС, а может быть и вместе, вероятно, в знак солидарности могут присоединиться к нему. Правда вероятность интервенции ЕЦБ низка, поскольку вряд ли евро в случае Brexit станет эпицентром движения активов.

В продолжении своей предыдущей статьи
Подведем итоги, как изменились ожидания участников рынка, после FOMC

Итак.
Июльские ожидания.
Вчера 80% не ждали повышения, сегодня 93%


Сентябрьские ожидания
Вчера 65% НЕ ждали повышения, сегодня 70%


Ноябрьские ожидания
Вчера 62% НЕ ждали повышения, сегодня 69%


( Читать дальше )

Cегодня вечером в 21:00 по московскому времени выйдет блок ВАЖНОЙ статистики: Решение по процентной ставке ФРС и Заявление FOMC:

По моему мнению ставку повышать не будут.  Три до этого рынки снимали перекупленность:

E-mini S&P 500 (часовой график)

Если сложим два этих фактора:
1)предварительное снятие перекупленности
2)неизменная ставка
То я возьму на себя смелость предположить, что после повышенной волатильности в момент объявления статистики и во время выступления Йеллен, рынки возобновят свой рост.

Повторюсь, что этот сценарий возможен при том, что заявление FOMC и выступление Йеллен будет спокойным и нейтральным, а ставку не повысят.

Данный прогноз не является торговой рекомендацией.

Неплохим индикатором настроений рынка по процентным ставкам является ход торговли на CME фьючами на 30-Day Fed Fund.
Данными о ходе торговли можно получить здесь.
Табличка достаточно динамична, так, что отметим сегодняшние ожидания и «сверим часы» завтра.
Итак, только 2% ожидают увидеть увеличение ставки сегодня. Если это сегодня случится, то шарахнет по рынку, мама не горюй.

Однако, речь Йеллен, может сегодня изменить ожидания относительно других заседаний FOMC.
Сегодня раскладка следующая.

В июле так же большинство уверенно, что повышение не случится.


Так же как и в сентябре


И в ноябре 


( Читать дальше )

Я все таки купил фунт от 1.41. ))) Котлета большая. Кто меня знает, тот понимает, что большая значит Большая. 

По остальным — держу золото, особенно в завтрашнем ключе. Нефть висит проданная, но зажал ей БУ в плюс.

ПС Суперэкстрим — фунт, золото и нефть буду держать до ФОМКи. Еще, есть сделка с контракта по индексам — да, я умею ее делать — ждет завтрашнего дня. Все баловство с фунтом будет закрыто.

Ну что, нефть нарисовала три классических солдата. ))) Не то, чтобы я «читал по свечам», свечной анализ близок к гороскопам. ) Но тут толпа… Пофиг что за уменьшением запасов нефти аццки выросли запасы дистиллятов и бензинов. Подумаешь! ))) Недельный бар тоже говорит о том, что если коррекция и будет, то минимальная.

Золото растет, и после отката к 1238 пойдет на 1280+. 1238 не факт, если завтра вылезут на 1264 и закрепятся.

Обновит ли сипа хаи? Скорее всего да. И скорее всего завтра/послезавтра. Нужно вытрусить продавцов на максимальных убытках. Такой четкой экспиры с массакром медведей давно не видел. ) Кто торгует сипу, помните еще хоть один контракт с 2007-го, чтобы вот так медвежатину солили?

Основной посыл — ФРС где-то из тайников заливает доллар в подконтрольные банки. Повышение ставки, блаблабла — Ъя это все. Думаю на FOMC Minutes признаются. ))) А это через месяц.

Рубль весьма смотрится на 59 и 58. Под 64-63 предприимчивым предпринимателям, купившим баксы по 75, будет очень больно. Я молчу про тех, кто в этом фьючерсном SiM6 покупал и до сих стойко стоит.

Как пишут в SeekingAlpha: I'm Long GOLD, Short WTI.

Опубликованные в пятницу данные по труду в США, перекроили ожидания рынков. 
Данные с CME  говорят, что только треть участников рынка закладывают ожидания увеличения процентной ставки ФРС в июле, хотя до нон-фарма этот процент был существенно иным. 



Но что более интересное это то, что теперь участники рынка ожидают повышение ставки только аж в декабре


Понятное дело, что все это меняется и в динамике. 
Но это позволяет ориентироваться в таких вещах как речь какого-нить члена FOMC 
То есть, если в речи спикера упоминаются сроки ДО декабря или о не разовом повышении ставки, то это приведет 
в

( Читать дальше )