CBOE

Менеджеры Чикагской биржи опционов (CBOE) рассказали, что важное пояснение Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) убрало барьер для выпуска фьючерсного продукта, который был бы привязан к Ethereum. Биржа уже заявила о своих планах по выпуску такого продукта.

Комиссия по ценным бумагам и биржам ранее постановила, что Ethereum скорее относится к категории товаров. Таким образом, криптовалюта не должна проходить лицензирование в SEC, и за ее оборотом должно следить другое ведомство — Комиссия по срочной биржевой торговле США (CFTC). «Нельзя определить имеющееся предложение и реализацию Ethereum операциями с ценными бумагами», — поделился Уильям Хинман, директор по корпоративным вопроса SEC. Другими словами, это означает появление права работы с фьючерсами, привязанными к курсу Ethereum.

Крис Конканнон, операционный директор CBOE, рассказал, что его компания «счастлива тем, что SEC прояснила ситуацию», учитывая, что определенности со статусом Ethereum не было. «Данное решение ликвидировало ограничения для фьючерсов на Ethereum, варианты их выпуска мы прорабатываем с момента появления первых фьючерсов на Биткоин в декабре 2017», — добавил он.

Ранее такой продукт появился на английской площадке Crypto Facilities.

На Чикагскую биржу опционов приходится более 51% опционной торговли в США и 91% всех индексных опционов.

За неделю с 1 по 8 мая количество открытых контрактов по фьючерсам на биткоин на CBOE увеличилось с 5816 до 6295 контрактов, следует из сообщения Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC).

Чистая короткая позиция крупных игроков за неделю увеличилась с 1741 до 1801 контрактов. При этом объем длинных позиций за неделю увеличился с 3143 до 3465 контрактов, объем коротких позиций увеличился с 4884 до 5266 контрактов. Чистая длинная позиция институциональных инвесторов увеличилась с 144 до 166 контрактов.

Чистая длинная позиция мелких игроков увеличилась с 1597 до 1635 контрактов. Объем их длинных позиций за неделю снизился с 2329 до 2308 контрактов, объем коротких позиций снизился с 732 до 673 контрактов.

Как отмечается в представительстве двух крупнейших рынков фьючерсков на Биткоин, речь идет не просто о повышении количества переданных контрактов, а об увеличении интереса к биткоин-фьючерсам сразу в несколько раз. Такие выводы можно сделать по опубликованным на сайте CBOE данным.

Согласно приведенным цифрам, площадка столкнулась с самым высоким объемом торгов по фьючерсам на Биткоин с декабря, т.е. с момента запуска. В среду 25 апреля было передано 18 210 майских контрактов, 703 июньских и 87 июльских. По словам старшего инструктора Института опционов СВОЕ Кевина Девитта, «среднедневной объём составляет около 6 600 XBT биткоин-фьючерсов». Вчера же, исходя из вышеприведенных цифр, это значение было превышено приблизительно в 3 раза.

«Вчера наблюдался самый большой объём торгов по биткоин-фьючерсам с момента их запуска на CBOE около 5 месяцев назад. Главенствующими оказались майские фьючерсы, по которым было заключено 18 210 контрактов, а всего по фьючерсам на все месяцы было проведено около 19 000 сделок. Предыдущий максимум был зафиксирован 17 января, когда было передано 15 500 контрактов», — заявил Девитт.

За неделю с 10 по 17 апреля количество открытых контрактов по фьючерсам на биткоин на CBOE снизилось с 6614 до 6433 контрактов, следует из сообщения Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC).

Чистая короткая позиция крупных игроков за неделю увеличилась с 2145 до 2226 контрактов. При этом объем длинных позиций за неделю снизился с 3344 до 3066 контрактов, объем коротких позиций снизился с 5489 до 5292 контрактов. Чистая длинная позиция институциональных инвесторов снизилась с 424 до 343 контрактов.

За неделю с 4 по 10 апреля количество открытых контрактов по фьючерсам на биткоин на CBOE увеличилось с 6198 до 6614 контрактов, следует из сообщения Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC).

Чистая короткая позиция крупных игроков за неделю увеличилась с 1786 до 2145 контрактов. При этом объем длинных позиций за неделю снизился с 3442 до 3344 контрактов, а объем коротких позиций увеличился с 5228 до 5489 контрактов. Чистая длинная позиция институциональных инвесторов повысилась с 379 до 424 контрактов.

Чистая длинная позиция мелких игроков снизилась с 1786 до 1721 контрактов. При этом объем их длинных позиций за неделю увеличился с 2624 до 2676 контрактов, объем коротких позиций увеличился с 838 до 955 контрактов.

Торги фьючерсами на Биткоин были начаты еще в середине декабря прошлого года, однако ни одного еженедельного отчета до сих пор опубликовано не было.

Связано это с тем, что для публикации такого отчета необходимо иметь хотя бы 30 участников торгов. Судя по всему, крупные фонды не слишком спешат торговать цифровыми деньгами, поэтому, по правилам биржи, отчеты и не публиковались. Теперь, спустя почти четыре месяца, Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) получила первый отчет от СМЕ. Стоит заметить, что участников торгов по-прежнему меньше 30 — сейчас их всего лишь 20.

Главным отличием контрактов на Биткоины на СМЕ от контрактов на бирже опционов (СВОЕ) является тот факт, что контракт на СМЕ в пять раз больше, чем контракт на СВОЕ и эквивалентен пяти Биткоинам. Соответственно и залог оказывается чрезвычайно выше, поэтому на СМЕ торгуют более крупные игроки рынка.

Долгожданный отчет показывает настроение участников торгов и текущее позиционирование на рынке. Как отмечает директор СМЕ Тим МакКорт, фьючерсные контракты на Биткоин набрали невероятную популярность и объем торгов неуклонно растет от месяца к месяцу. Согласно данным, опубликованным Profitgid, в декабре средний дневной объем торгов составлял примерно 1600 контрактов, но всего за три месяца этот показатель достиг отметки в 2500 контрактов.

Крис Конкэннон направил в Комиссию по ценным бумагам и биржам США новое письмо, в котором заявил, что рынок уже готов к появлению торгуемых на бирже продуктов, привязанных к курсу Биткоина, сообщает агентство Reuters. 

В тексте письма Конкэннон привел данные, которые его компания получила во время запуска собственных биткоин-фьючерсов в 2017 году. Данная публикация стала ответом на январское заявление SEC, в котором ведомство отвергло идею ETF-продуктов на базе Биткоина, ссылаясь на фрагментацию рынка, особенно выделяя при этом недостаточные меры для защиты инвесторов. 

В сообщении отмечается, что рынок биткоин-товаров «активно развивается», и это дает надежду на появление соответствующих биржевых продуктов в ближайшем будущем. 

«Хотя нынешних объемов торговли по фьючерсам на Биткоин на биржах CBOE и CME вряд ли хватит для успешной работы с биржевыми продуктами со 100-процентной короткой или длинной позицией, представители биржи считают, что эти объемы будут расти и в ближайшем будущем достигнут уровней, сопоставимых с фьючерсами других биржевых товаров, при которых их уже можно было бы сделать частью биржевых продуктов».