ALRS

Возможный кандидат в портфель инвестора!..




Вот люблю я отчётность АЛРОСА. Можно посмотреть на нее и сказать: «Убыток 9,5 млрд ₽. Всё плохо». А можно немного покопаться и найти очень интересную цифру.
🔥 150,8 млрд ₽ Именно во столько на 30 июня 2026 года АЛРОСА оценивает свои запасы алмазов.Для сравнения: на 31 декабря 2025 года было 148,4 млрд ₽. То есть за первое полугодие стоимость алмазных запасов выросла примерно на 1,6%. Казалось бы, немного. Но при нынешней ситуации на рынке сам факт любопытен: склад не разгружается — он пока даже немного растёт.
А если посмотреть на все запасы компании, получается впечатляюще:

Статья запасов	Млрд ₽	Доля
💎 Алмазы	150,8	57,7%
⛏️ Руда и пески	49,8	19,0%
📦 Материалы и прочее	61,0	23,3%
Итого	261,6	100%

Четверть триллиона рублей продолжает сидеть внутри бизнеса в виде запасов!


🛋 Диванный аналитик скажет: «Так продайте алмазы и погасите долг!»

( Читать дальше )

💎 Крупнейшая алмазодобывающая компания мира отчиталась за 2025 год, отразив глубокий структурный кризис в отрасли. Выручка снизилась на 1,6% до 235,1 млрд рублей, EBITDA упала на 26,4% до 57,8 млрд, а скорректированная операционная прибыль рухнула на 74,4% — до 7,8 млрд рублей. Объём добычи сократился на 10% до 29,7 млн карат, себестоимость продаж выросла на 11,3%, а операционные расходы остались на высоком уровне. Свободный денежный поток остаётся глубоко отрицательным: минус 30,1 млрд рублей против минус 17,6 млрд годом ранее. Детальный анализ финансовых показателей доступен в Telegram-канале.

📊 Рост чистой прибыли на 88,3% до 36,2 млрд рублей не должен вводить в заблуждение. Этот результат обеспечен разовыми факторами: продажа компании «Катока» принесла 25 млрд рублей операционной прибыли, а доходы от курсовых разниц выросли с 11,8 до 31,2 млрд рублей. После корректировки на эти эффекты чистая прибыль составила 16,9 млрд рублей, что на 12% ниже прошлогоднего уровня. Компания адаптируется, оставаясь прибыльной даже в условиях, когда конкуренты считают убытки, но качество прибыли оставляет желать лучшего.

( Читать дальше )

Сегодня предлагаю разобрать финансовый отчет за 2025 год, крупнейшей алмазодобывающей компании АЛРОСА, акции которой на фоне снижения рынка достигли десятилетних минимумов:

— Выручка: 235,1 млрд руб (-1,6% г/г)
— EBITDA: 57,8 млрд руб (-26,4% г/г)
— Операционная прибыль: 32,8 млрд руб (+7,5% г/г)
— Чистая прибыль: 36,2 млрд руб (+88,3% г/г)

Канал Фундаменталка в Телеграм / MAX  — обзоры компаний, ключевых событий фондового рынка РФ

📉 Кризис на мировом рынке алмазов (резкое снижение спроса, снижение мировых цен), сокращение объемов добычи, а также укрепление рубля привело к тому, что выручка компании по итогам 2025 года сократилась на 1,6% г/г — до 235,1 млрд руб. При этом операционные расходы остались на высоком уровне, а себестоимость продаж выросла, что привело к снижению EBITDA на 26,4% г/г — до 57,8 млрд руб.

— себестоимость продаж выросла на 11,3% г/г.
— операционные расходы снизились на 1,8% г/г.
— объём добычи алмазов в 2025 году снизился на 10% г/г — до 29,7 млн карат. (выполнили прогноз)

( Читать дальше )

#alrs после пробоя крупного треугольника и ретеста продолжает падать до заявленной мной цели в 12р. Это я еще говорил при ценах по 60–53р. График ужасный. Идёт глобальная переоценка всего рынка, и натуральные камни попросту никому не нужны.



( Читать дальше )

Вы покупаете нефтянку, которая горит под ударами дронов и ракет.

Не покупаете АЛРОСА, чьи активы за вычетом долгов в 3,5 раза выше текущей оценки.

Не покупаете АЛРОСА, чьи месторождения и активы не достижимы для дронов и ракет Украины.

Кто вы? Отвечать не нужно.

Вы можете ставить под сомнение.
Бегите из рубля, как минимум на 10… 14 месяцев.
Девальвации будет подспорьем для экспортеров,
рублёвых котировок акций.
Но не нефти, нефть очень сильно подешевеет.
Посмотрите на свечу в нефти 29.04.2026 и все станет ясно.
В подешевшей АЛРОСА, ALRS, будет очень хорошо.
Советую покупать ALRS от 16 до 29, выйдет средняя 22,5
Возможно ниже 19… 22,5 и не дадут.
Поскольку она станет акцией убежищем.
А выстрелить до 45+ и даже до 60+ может
и это лишь в ближайший год:
— на росте дифицита бриллиантов,
— на снятии санкций по окончанию СВО,
— на девальвации рубля.
Окрепнуть рубль сможет и очень надеюсь,
но при смене власти в РФ.
Вам стали «петь» всякие избушки типо ФИНАМ и прочие,
что они снижают оценку акций АЛРОСА.
Все это дичайшая ложь.

ALRS, все ясно с тобой. 27,72 и наверх.
Я не встречал таких манипуляций, разве что с акциями ЮКОС перед тем как пленили Ходорковского и с помойкой ВТБ, а ещё СЕГЕЖА и САМОЛЕТ.

Оценка текущая ниже 206 млрд. ₽,
а по текущим ценам только складских запасов на 690 млрд. ₽.
Так же неприлично манипулировать котировками...
Все, кто хотел, давно продал.
В акциях ALRS не осталось и 5% от тех, кто держал.

Все уровни на фото по фибо 
Так не падают мировые гиганты, да ещё и почти монополисты,
ну разве что в гавно крипте .
Оценка текущая ниже 206 млрд. ₽,
а по текущим ценам только складских запасов на 690 млрд. ₽.
Так же неприлично манипулировать котировками...
Все, кто хотел, давно продал.
В акциях ALRS не осталось и 5% от тех, кто держал.