форекс

Привет, трейдеры! В этом посте поговорим про анализ рынка на основании опционных приоритетов.

Опционные приоритеты можно использовать для выявления потенциальных точек разворота рынка. Если цена актива находится выше опционного приоритета, это говорит о том, что рынок 

находится в восходящем тренде. И наоборот, если цена актива находится ниже опционного приоритета, это говорит о том, что рынок находится в нисходящем тренде.

Конечно, опционные приоритеты не являются идеальным индикатором. Однако они могут быть очень полезны для трейдеров, которые хотят определить потенциальные точки разворота рынка.

Вот несколько примеров того, как можно использовать опционные приоритеты для анализа рынка:

• Если цена актива находится выше опционного приоритета, это может быть сигналом к покупке.
• Если цена актива находится ниже опционного приоритета, это может быть сигналом к продаже.
• Если цена актива находится вблизи опционного приоритета, это может быть сигналом к осторожности.

При использовании опционных приоритетов важно помнить, что они не являются идеальным индикатором. Однако они могут быть очень полезны для трейдеров, которые хотят определить потенциальные точки разворота рынка.

( Читать дальше )

Рост акций США и Европы совпал со снижение индекса доллара.

Рост акций России совпал со снижением курса рубля к иностранным валютам.

Совпадение?

Конечные отпускные производственные цены в США в июне продемонстрировали незначительное повышение в годовом исчислении, что является еще одним признаком снижения инфляции, вероятно порадовавшим руководителей Федеральной резервной системы.



Индекс конечных отпускных производственных цен (PPI) в июне повысился на 0.1% по сравнению с прошлым годом, что является наименьшим показателем с 2020 г., согласно опубликованным в четверг данным правительственного статистического отчета. В месячном же исчислении PPI также прибавил 0.1% после снижения в мае.

Нормализация функционирования глобальных цепочек поставок, стабилизация цен на сырьевые товары и более масштабное смещение потребительского спроса от товаров к услугам в целом помогли ослабить инфляционное давление на уровне производителей. Согласно опубликованному в четверг другому статистическому отчету, на прошлой неделе заявки на получение государственных пособий по безработице подали 237 тыс. человек (меньше, чем ожидалось), что свидетельствует об устойчивости рынка труда.

( Читать дальше )

До очередного заседания ФРС осталась неделя, а поступающая макроэкономическая статистика по США воодушевляет рынки. Уровень ВВП США за первый квартал текущего года оказался равным 1.8%.  Эти цифры хоть и сильно отстают от своих средних значений, однако на фоне ожидаемой многими экспертами рецессии могут считаться очень высокими.  Инфляция резко замедлилась до 3%, а значит уже приблизилась к целевому уровню.

В то же время появились первые признаки остывания рынка труда. В июне было в частном секторе было создано на 40% меньше рабочих мест, чем в мае. Это падение лишь частично было компенсировано ростом рабочих мест в госсекторе.

Таким образом, несмотря на то, что ограничительная политика ФРС эффективна, дальнейшее ужесточение может оказаться чрезмерным. Поэтому надежды на скорую смену настроений ФРС вновь выросли, а доллар устремился к минимумам текущего года.

Но все же эта надежды, скорее всего, преждевременные. Большая часть управляющих ФРС даже на фоне полученных данных высказываются в пользу еще одного-двух повышений ставки, так как считают, что пока рано говорить о победе над инфляцией. Цены на энергоносители стали расти, а это может отразиться на ценах на другие товары и развернуть тренд по инфляции, поэтому пока не стоит спешить со смягчением политики.

( Читать дальше )

Все очень просто – эффект инерции, нужно время для трансмиссии деструктивных финансовых условий в реальную экономику.

Следует отсчитывать время не с марта 2022, когда ФРС «отдирала» ставки от нуля, а с достаточно ограничительного уровня (выше 3.5% на межбанке), а это середина октября 2022, т.е. пока только 9 месяцев, при этом воздействие на реальную экономику с точки зрения средневзвешенных ставок заимствования еще больше отстрочено.

Первичный эффект инфляции (выше 2.5% г/г по базовой инфляции) после взрывного монетарного бешенства ФРС (в совокупности почти 4.8 трлн новой ликвидности с марта 2020 по март 2022 – удвоение баланса) был проявлен лишь спустя 13 месяцев (апрель 2021) после первого монетарного импульса в марте 2020, а на реализацию потребовалось еще 15 месяцев вплоть до сентября-октября 2022 (пик роста базовой инфляции).

Избыточная ликвидность позволила банкам отвязаться от межбанка и повышать кредитные ставки существенно медленнее и позже, чем это было в предыдущие периоды ужесточения ДКП, т.к дешевое фондирование в депозитах (ставки до сих пор намного ниже межбанка) позволяли занижать кредитные ставки.

( Читать дальше )

Мировые акции и сырьевые товары упали в понедельник после того, как данные показали, что экономика Китая растет намного медленнее, чем ожидалось, в то время как доллар ослаб, поскольку трейдеры увеличили свои ставки на скорое прекращение повышения ставок в США.

Китай сообщил об экономическом росте на 0,8% во втором квартале, что выше прогнозируемых 0,5%, в то время как годовые темпы замедлились больше, чем ожидалось, до 6,3%, что значительно ниже ожиданий в 7,3%.

Прошлая неделя привела к широкому переходу от доллара к рисковым активам, таким как акции и валюты развивающихся рынков, а также к облигациям, после того как более прохладных данных по потребительской инфляции в США оказалось достаточно, чтобы убедить инвесторов в том, что Федеральная резервная система может осуществить окончательное повышение ставки в рамках цикла своей денежно-кредитной политики в этом месяце.

Доллар, который в понедельник упал на 0,1% по отношению к корзине основных валют, на прошлой неделе продемонстрировал самое большое недельное падение с 2023 года, упав на 2,3%, поскольку трейдеры понизили шансы на повышение ставки в сентябре.

( Читать дальше )

По итогам прошедшей недели индекс доллара обвалился на 2,28%, против снижения на 0,66% неделей ранее. К середине июля индекс DXY торгуется на 99,60 п. Последний раз доллар был здесь в начале апреля 2022 года.   

Ключевой фактор, который обеспечил доллару такое резкое ослабление — статистика по потребительской инфляции (индекс CPI) в США, показавшая в июне рост лишь на 3% (минимум с марта 2021 года) относительно того же месяца прошлого года. Это означает существенное замедление инфляции, которая в мае составляла 4%. Данные оказались ниже, чем ожидалось (3,1%). Инфляция в США продолжает замедляться во всех основных категориях потребления. Если динамика цен останется неизменной во II полугодии, то общая и базовая инфляция в 2023 году составит 2,8% и 3,5% соответственно. Это ниже ожиданий ФРС по инфляции PCE и PCE Core на 2023 год на уровне 3,2% и 3,9% соответственно. Однако данных одного месяца недостаточно, чтобы сделать точный прогноз на весь год. 

( Читать дальше )

#ТорговыйПлан
Торговый план на 17.07.2023

❗Сбербанк [цена 245.81] находится в зоне неопределенности, сила рынка 52.Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 236.46(-3.81%)
Сопротивления: 250.89(2.06%)
❗Сургут [цена 29] находится в 📈 восходящем тренде, сила рынка 73. Рекомендуется работать от покупок.Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 27.19(-6.25%), 26.94(-7.11%)
Сопротивления: 30.06(3.65%), 29.36(1.24%)
❗Роснефть [цена 487.45] находится в 📈 восходящем тренде, сила рынка 92. Рекомендуется работать от покупок.Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 4 дн. Мы заметили формирование устойчивого дивергентного тренда, который возможно продолжит свое движение.
Поддержки: 468.35(-3.92%), 452.65(-7.14%), 444.6(-8.8%), 431.05(-11.58%)
Сопротивления:
❗Татнефть [цена 496.5] находится в 📉 нисходящем тренде, сила рынка 38. Рекомендуется работать от продаж.Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.

( Читать дальше )

#ТорговыйПлан
Торговый план на 17.07.2023

❗Индекс РТС (фьючерс) [цена 102450] находится в зоне неопределенности, сила рынка 50.Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 102230(-0.22%), 100320(-2.08%), 95250(-7.03%), 93350(-8.89%)
Сопротивления:-рс) [цена 79.39] находится в 📉 нисходящем тренде, сила рынка 31. Рекомендуется работать от продаж.Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 78.26(-1.43%), 75.87(-4.44%), 74.3(-6.42%)
Сопротивления: 80.81(1.78%)
❗Доллар-рубль (фьючерс) [цена 89817] находится в зоне неопределенности, сила рынка 47.Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 87873(-2.17%), 85413(-4.91%), 83527(-7.01%)
Сопротивления: 90155(0.37%)
❗Золото (фьючерс) [цена 1952.1] находится в 📉 нисходящем тренде, сила рынка 33. Рекомендуется работать от продаж.Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 1940.6(-0.59%), 1908.3(-2.25%), 1894.4(-2.96%)

( Читать дальше )

Доброе утро, друзья. 

💤Биткоин не воспользовался выходными на фондовых рынках и продолжает боковик в районе $30 200. 

🎢Moex растёт, а на горизонте замаячило повышение ставки ЦБ РФ, что по теории должно дать поддержку рублю. Цены на нефть также хорошо себя чувствуют. 

📶Диапазон цен 85-90р. за $ при позитивном макроэкономическом фоне — наиболее вероятная перспектива. 

Хорошей рабочей недели!

Подписывайтесь на наш Телеграм-канал!