портфель инвестора

Портфель с прошлой среды ничуть не изменился. Кто-то чуть упал, кто-то чуть вырос, но в общем и целом картина оказывается такая же.

В покупках сегодня🔠

〰️ ММК (20 шт.,1034,6 руб.) – про ММК высказывался уже достаточно много, доля уменьшается за счет роста других позиций. Пошлина на экспорт, конечно, же ударит по прибыли компании, но удар будет не такой уж и критичный. Поэтому берем пока дают.

〰️ Ленэнерго ап (10 шт., 2000 руб.) – Добор позиции, все что дешевле 200 руб, можно брать не думая. Отличная дивидендная бумага.

〰️ Роснефть (4 шт., 529,5 руб.) – Один из крепких нефтяников, хотелось бы добрать Лукойла, но его в портфеле пока что достаточно жадничать не стоит. Поэтому возьмем Роснефть. К тому же цена немного скорректировалась. Налог на сверхприбыль также не окажет сильного давления.

На данный момент покупки в портфель обусловлены простым поддержанием позиций примерно в равных долях и простым добором. Каждая компания в портфеле взята не просто так. Это один из минусов или плюсов долгосрочного инвестирования, после изучения всех отчетов остается только покупать и следить за черными лебедями 🦢.

💼 Доля облигаций в моём портфеле — 20%, причём краткосрочных — 68%, а среднесрочных — 32% от общего числа. Меня не вполне устраивает купонная доходность на сегодняшний момент, средняя эффективная доходность в районе 14%, но это с учётом погашения и реинвестирования купонов/амортизации, отнимите отсюда 13% налога на купоны и получиться 12,2%. Да на сегодняшний момент банковский вклад и то даст больше процентов, как я до такого докатился? Всему виной увеличение ключевой ставки, основные закупки происходили, когда ставка была 7,5%, а купоны были в районе 8,5-9,5% (ЛСР, Самолёт), при этом ещё снизился номинал облигаций. Получается, что я держу полностью консервативный вклад, при этом мне должно хватать купонного дохода на реинвест.

Единственный выход, который я сейчас вижу для себя, это участвовать в первичных размещениях, где купонный доход адекватен сегодняшней ставке, либо перевести свой взор на долгосрочные облигации. Банк России намекнул, что высокая ключевая ставка с нами надолго, а значит за этот период вполне можно будет подобрать приемлемые облигации, чтобы при снижении ставки в будущем получать повышенный купонный доход и заработать за счёт увеличения номинала.

Если ваша зарплата — это ваш единственный источник дохода, то вы в одном шаге от бедности. Эти слова застряли в голове, а если поставить большую цель — тогда в нее будет легче попасть?

На данный момент у меня 3 стратегии инвестирования, одна сбалансированная на счете ИИС (с 2016 года), одна агрессивная в рамках обычного брокерского счета (с 2018 года) и одна консервативная (с 2022 года).

💰 Консервативная стратегия была запущена после приобретения недвижимости в ипотеку в июле прошлого года. Она подразумевает покупку качественных инструментов, которые генерируют стабильный и предсказуемый денежный поток. Эти средства планируется направлять на погашение ежемесячных платежей банку. Платеж в месяц, с учетом страховки, составляет 35 т.р., к этому уровню и планирую стремиться в ближайшие пару лет.

📊 На данный момент в консервативный портфель входят короткие и длинные облигации РФ, включая ОФЗ, замещающие и юаневые бонды, фонды ликвидности #LQDT и #SBMM, фонды недвижимости и немного золота. Не так давно я публиковал пост , где приводил пример портфеля длинных ОФЗ с ежемесячными выплатами. Сейчас стремлюсь к такому же распределению, пока ключевая ставка остается на достаточно высоком уровне.

Мы открываем несколько новых позиций в ожидании продолжения роста индекса МосБиржи. Надеемся получить прибыль на краткосрочных колебаниях рынка. Среднесрочно мы по-прежнему настроены осторожно, индекс МосБиржи ещё может продолжить корректироваться. Поэтому при открытии идей мы использовали консервативный подход к выставлению уровней стоп-лоссов и тейк-профитов.

Открываем идеи

• Северсталь

Тактическая цель: 1400 руб.

• ЛУКОЙЛ

Тактическая цель: 6750 руб.

• Интер РАО

Тактическая цель: 4,55 руб.

• Совкомфлот

Тактическая цель: 125 руб.

Мы опираемся на интервьюглавы компании, который пролил свет на будущие дивиденды.

Снижаем стоп-лосс

• Белуга

5600 руб. => 5464 руб.

Планируем пройти через дивидендную отсечку.

Увеличиваем долю

• Белуга

5% => 9%

Оставайтесь с нами и следите за обновлениями!

Не является инвестиционной рекомендацией.

#нашпортфель

Аналитический Центр ПСБ

Получил на работе аванс и большую часть денег от него инвестировал в дивидендные акции нашего рынка, а именно, в привилегированные акции Татнефти!

Не смотря на остановку роста рынка, который продолжался без коррекций 8 месяцев подряд, я продолжаю формировать капитал из дивидендных акций. В статье покажу, как выглядит мой портфель после текущей покупки и что стало с моей «дивидендной зарплатой».

Мой портфель

Уважаемые коллеги, представляем итоги последней недели:

• Портфель снизился на 4.7%, против индекса Мосбиржи -3.3% (с начала года +124.1% и +41.5% соответственно) на фоне введения экспортных пошлин почти на все виды товаров, которые ранее не были ими обложены (Коммерсантъ); отчасти рынок негативно реагировал на эскалацию конфликта между Арменией и Азербайджаном. При этом уже в пятницу рынок и рос. портфель начали восстанавливаться
• Расчетный потенциал девальвации рубля стал отрицательным на фоне продолжения роста цен URALS – временно вышли из валютной позиции, пока потенциал снова не станет положительным

• Сбербанк снизился на 3.4%
• Фосагро снизилась в цене на 6.1% на фоне укрепления рубля. Позитивно снижение цен на калийную соль и серу. Негативно снижение цен на удобрения в США, карбамид и аммиачную селитру, а также повышение ставки морского фрахта и цен на аммиак. К тому же учли в модели повышение экспортных пошлин с 7% до 10% при курсе >80 руб за доллар. Потенциал роста и целевая цена снизились на 4% и 10% соответственно

Друзья,

На рынке – коррекция.
Коррекция – это возможность.

В этом ролике пишу личное мнение, что около 3 000 по индексу Мосбиржи

логично формировать портфель.

Brent уже около $95, Urals уже выше $80.
Часто работает подгонка РТС = URALS x 20 – 200, т.е. РТС может пойти на 1 400.

Высказываю своё мнение о рубле:
рубль, конечно, «мягкая» валюта, но временно, думаю, будет стабильна.

Президент России Владимир Путин поручил Центробанку и правительству
«своевременно» и «согласованно» принять меры по укреплению рубля.

В портфеле – фундаментально сильные акции, ОФЗ и ВДО:
-   нефтегаз (Лукойл, Роснефть, Татнефть, Газпромнефть, Башнефть преф, Новатэк),
-   лидеры финансового сектора (Сбер, Мосбиржа),
-   Совкомфлот.

Продал ПолюсЗолото
(просадка в золоте, нет дивидендов, укрепление рубля и рост долг / EBITDA около 3 из – за buyback у своих аж по 14 200).

#ИТОГ
Рост портфелей в 2023г. = 72,16%
Опережаю индекс полной доходности Мосбиржи (включая дивиденды)
в 2023г. на 23,74.
Только на свои.
Доходность на ФОРТС считаю отдельно.

Основа портфеля — акции нефтегаза и лучшие акции из др. отраслей.

Лукойл
Татнефть
Роснефть
Газпромнефть
Новатэк

Сбер
Мосбиржа
Совкомфлот

LQDT
SELGOLD001

Просто изучаю отчётность, котировки.
Покупаю тех, кого считаю лучшими.
Продаю бумаги, которые не оправдали ожиданий.

Портфель в EXCEL с датами и весами по каждой позиции,
пояснение всех действий (и на фонде, и на ФОРТС)
прозрачно и открыто,
в закрытых канале и чате.

ФОРТС.
Арбитраж по валютам
(например, валютные фьючерсы сходятся к споту на экспирации:
если знать спецификации инструментов, то
после начала СВО много возможностей заработать на арбитраже валют.

С уважением,
Олег.

Всем привет. Произошедшие на неделе попытки отчуждения от текущей политики привели Армению и Азербайджан к открытому столкновению на территории Нагорного Карабаха. Считается, что конфликт был допущен после заявления армянской стороны о ратификации римского статута по которому было выпущено предписание об аресте Путина. Жалко наших миротворцев, которые погибли из-за удара по занимаемой территории. Вот так рождаешься, ходишь в детский садик, школу, институт, заводишь жену, детей, а потом раз – и всё.

На этих новостях, повышении ставки ЦБ на прошлой неделе и отсутствии драйверов роста рынок очередную сессию идет на дно. Плохо это или хорошо узнают те, кто начал закупаться. Я начал.

Подписывайтесь на канал и ставьте лайк. А чтобы не пропустить самые важные новости подпишитесь на канал в Telegram.👍

По традиции начнем с новостей

Допэмиссия ОГК-2 будет размещена по закрытой подписке в пользу ООО «ГЭХ Инжиниринг», которое входит в «Газпром энергохолдинг». Внеочередное собрание акционеров по вопросу допэмиссии 48,3 млрд акций пройдёт 10 октября. Дополнительные акции могут быть оплачены как денежными средствами, так и путем зачета денежных требований к компании. Сейчас уставной капитал ОГК-2 состоит из 110,44 млрд акций.