ТРЕЙДИНГ

Есть макс просадка по стратегии и есть по эквити. Если есть длинный ряд, то макс просадку по стратегии определить не сложно. Для контроля можно запустить случайный перебор истории. Если данных мало, то без Монте-Карло не обойтись. По-моему, он немного завышает просадку, но это в безопаску. Можно сделать проще – Вайсман (Мех торг системы) рекомендует исторический результат увеличить в 2 раза.

По эквити сложнее – подключена психология. Вопрос: какую просадку можно выдержать, решает каждый трейдер сам. И, как правило, переоценивает свою способность выдержать боль.

Некоторые рекомендации трейдеров-практиков. Элдер: получив -6%, в этом месяце торговлю прекратить. Куртис (Черепаха), Саймон Вайн(Инвестиции и трейдинг): уменьшить вдвое ту просадку, которую вы думаете, что выдержите. Пайпер (Дорога к трейдингу): после потери 20% капитала игра должна быть прекращена. У Биггса (Ежик) констатация факта: после 10% просадки многие инвесторы убегают.

Саймон пишет: получив половину плановых убытков, очень многие раньше времени будут «резать» свои позиции.

Недавно беседовал с очень успешными трейдерами с пропов, ребята топовые игроки. По результатам каждый свыше 1 млн фунтов в год. Видел отчеты. Видел как они торгуют, где ставят стопы, почему иногда берут немного, а иногда загружаются и сидят до конца. И с их ответов так и не понял, почему в одних ситуациях поступают так, а в почти идентичных иначе. И толковых ответов относительно конкретных трейдов я так и не услышал.

Томек, почему ты сегодня на сахаре взял лонга и почему именно по 48.
Ответ «Ну вчера мы тут отыграли вниз, и в какой-то момент остановились. Аутрайт немного уперся в поддержку»
Вопрос «Почему на следующей цене добавился еще?»
Ответ «Ну потому, что тут есть потенциал нормальный, мы сейчас вначале движения и разворот аккуратно идет»
Вопрос «Почему вышел по 52? Тут ведь не уровня нет ничего такого — да и еще могли бы пойти»
Ответ «Не знаю, в среднем движение прошло да и не нравиться мне как аутрайт тормозиться»

Т.е. пришел к выводу, что преимущественно они решают на чуйке, на интуиции. Большая часть решений принимается интуитивно. Т е естественно анализ присутствует и техника, но ни график, ни аутрайт, ни дневной атр, ни обьем не имеет ключевое решение в принятии решения. Все срабатывает вместе и внутреняя

Точных данных нет. Или есть? В статье «Опасные игры трейдеров» (опубликовано 01 Июль 2013) Анастасия Милькова приводит некоторую подборку по Форексу в США (там брокер обязан давать статистику по трейдерам). Около 70% трейдеров ежеквартально проигрывают. По фондовому рынку США среди дэй-трейдеров примерно такие же показатели.

В статье Мырзин К.С., Ильина Т.Г. «Результативность частного трейдинга на Форекс в России и США» даны данные за первое полугодие 2015 г.: примерно то же значение, около 70% проигрывают.

Следует учитывать, что не слившие в первом квартале (или полугодии), сольют в последующие периоды. Поэтому за год или за несколько лет % сливших будет неуклонно расти.

Очень интересные данные по дэй-трейдерам Тайваня (360тыс. трейдеров, население около 20 млн. на момент написания статьи). За год в прибыли 13% и постоянный доход из года в год имеют 0.3% (статья А.Мильковой).

Вывод (по крайней мере для дэй-трейдера): если ты не слил в первый год, – не торопись радоваться: вероятность слива в последующие несколько лет близка к 99% (100% неудобно ставить – есть же выжившие).

Наши брокеры не дают подобной статистики по нашему рынку. И так не много желающих играть: около 100 тыс. активных трейдеров, а то и этих можно распугать. Какой идиот согласиться играть в игру с шансами 1:99? Поэтому все молчат: молчание ЗОЛОТО!

Риск-менеджмент:
1. Диверсификация и лимитирование риска на 1 позицию (6 позиций — 1. опционы Si, 2. фьючерс Si, 3. опционы BR, 4. фьючерс BR, 5. фьючерс GD, 6. фьючерс SR), лимитирование потерь на времянку за 2 недели до экспирации.
2. Резервировать до 100% брокерского счета на банковском счете, чтобы проще было восстановить трейдинг в сложные периоды, а лучше до 200%, если рисковый трейдинг.

Ошибки:
1. Попытка торговать тренд на вялом неактивном рынке. Закрываться на неактивном рынке за 2 недели до экспирации (полностью перекладка во фьючерсы, если нет видимых сигналов тренда в твою сторону).
2. Несоблюдение правил риск-менеджмента. Делать денежный резерв в размере 100% депозита. Диверсифицироваться на 3-4 инструментах (с учетом различных типов и классов инструментов).
3. Когнитивное искажение реальности в условиях стохастической неопределенности. Игра в лонг при наличии сигнала шорт, последующее неприятие ошибки в виде раннего входа в позицию без серьезного обоснования.

P.S. Да, забыл добавить еще одно несомненное преимущество.
Это легко масштабируемый вид деятельности, и при одних тех же усилиях ты можешь зарабатывать и десятки долларов и десятки миллионов. В отличие от землекопа, парикмахера или стоматолога.

Доброго времени суток! Прежде всего хочу сказать спасибо за возможность высказаться на данном ресурсе и попросить всех модеров, и Тимофея в частности, какое-то время не оффтопить тему. Уверен, найдется много людей, кому тема может быть сильно полезна. Спасибо!
Окончил второй курс по направлению Финансы и кредит далеко не самого топового вуза и озадачился своим дальнейшими действиями, посему прошу помощи с ответами на некоторые вопросы:

1. Куда в дальнейшем метить, если хочу, что бы будущая работа была связанна с трейдингом/инвестициями, или хотя бы соприкасалась с ними, и что бы к моменту моего выпуска она не была оккупирована роботами и алгоритмами? 
2. Какие иметь компетенции, какие развивать, что учить? 
3. С моим будущим дипломом только бухгалтером или в Сбербанке помогать пенсионерам снимать деньги в банкомате. Посему стоит ли задуматься над получением CIIA/CFA?
4. Что для резюме я могу сделать уже сейчас?
5. Могу ли я сейчас устроиться куда-либо на младшие позиции и как это совместить с учебой? И стоит ли делать это вообще?