ТАТнефть

Нефтяной, пожалуй, единственный сектор нашего рынка, который хоть как то пытается вырасти на фоне падающих индексов. Банки, телекомы, металлурги – все снижается.
 
Сегодня я отобрал несколько акций, в которых появились разворотные паттерны, но все они ждут подтверждения в виде закрытия сегодняшней торговой сессии в положительной зоне.
 
Газпром. На дневном графике видно, что цена, опустившись до своих минимумов, которые мы видели в 2011 году и в мае нынешнего года, нарисовала разворотный паттерн в виде повешенный молот. Очень сильный бычий сигнал, но ждущий подтверждения.  
 
Лукойл. Рекомендация по акциям Лукойла была опубликована мной вчера. Рост, я думаю продолжится и сегодня.
 
Сургутнефтегаз. Цена еще раз оттестировала уровень 27 в качестве поддержки, оттолкнувшись от этой отметки отрисовала разворотный паттерн в виде молота. Сильный бычий сигнал, который так же требует подтверждения. Единственное сомнение вызывает отсутствие повышенных объемов на этом уровне, возможно, это какой то локальный отскок, нежели разворот большого тренда.


( Читать дальше )

Факт того, что российский рынок акций зависит от цен на нефть, стал аксиомой для всех инвесторов. Тем более зависят от цен на нефть акции российских нефтяных компаний. Так ли это, и насколько сильной является эта зависимость, я и решил выяснить в этом материале.
Для этого были рассчитаны значения корреляции, как наиболее расхожий показатель, и коэффициента корреляции Пирсона, показатель чуть более сложный концептуально, но более точный, на мой взгляд, так как борется с определенными недостатками в расчете корреляции. Для обыкновенных акций семи торгуемых в России нефтяных компаний (Роснефть, ЛУКОЙЛ, ТНК-BP Холдинг, Татнефть, Сургутнефтегаз, Газпром нефть и Башнефть) я рассчитал вышеупомянутые показатели поквартально и за весь период, начиная с 2007 года по 2-й квартал 2012 года. У всех анализируемых акций, корреляция с ценами на нефть положительная, причем в последние два года, она заметно выросла. 

( Читать дальше )

Последнее полугодие обыкновенные акции Татнефти меня удивляют своей динамикой.  Несмотря на все известные проблемы акции сегодня, торгуются на исторических максимумах! Это вам не газпром и не Роснефть. В этой статье я не буду анализировать компанию, и искать причину, почему «обычка» показывает такую динамику. На мой взгляд сейчас есть интересная арбитражная возможность в акциях Татнефти. Смысл идеи заключается в том, что «привилегированные» акции отстали от «обыкновенных» и эта ситуация сформировала максимальный спред между двумя этими инструментами. Так на момент написания этого поста спред между «префкой» и «обычкой» составил: 97,82/204,3-1=-52,1%! Если обратиться к графику похожая ситуация была в мае 2010 года. Тогда «обычка»  достигнув локального максимума в 152 рубля в течение следующего месяца скорректировалась на 37%! …а «префы» отстаивались практически без коррекции.


( Читать дальше )

Первая часть обзора
Эту часть расширенного обзора стоит уделить Российским голубым фишкам.
Подошло время подвести итоги прошедшего месяца. Проанализировать самые ликвидные акции и понять перспективы дальнейшего движения.
Давайте посмотрим сначала на таблицу по объемам за последний месяц.



( Читать дальше )

24 апреля 2012 года в ресторане «Недальний Восток» прошел пресс-завтрак независимого аналитического агентства Инвесткафе, посвященный завершению покрытия компаний нефтегазового сектора России и запуску институционального направления Investcafe.co.uk. В рамках покрытия команда независимых аналитиков Инвесткафе провела десять исследований крупнейших компаний отрасли: ТНК-ВР, Газпром, Башнефть, Новатэк, Газпром нефть, Лукойл, Роснефть, Татнефть, Сургутнефтегаз и Транснефть. На основании DCF-моделей были сделаны прогнозы, а также сформирован ряд рекомендаций для долгосрочных инвесторов. Команда аналитиков работала над исследованием в течение года, и в последние два месяца агентство выпускало по 1-2 материала в неделю, которые публиковались на сайте. Инвесткафе, по сути, стало первым в России независимым аналитическим агентством, осуществившим подобную трудоемкую работу. Таким образом, Инвесткафе вышло на новую орбиту и освоило европейские стандарты качества аналитических материалов. 

( Читать дальше )

• Дивиденды Татнефти 2012 составят 7 руб 8 коп по обычке и префам
• Дивиденды М.Видео 2012 составят 5,8 руб
• Все дивиденды 2012
• Газпромэнергохолдинг отказался от слияния с КЭС-Холдингом. Плохо для ТГК-5, ТГК-9, ТГК-6, Вол ТГК.
• ТГК-1 слабый отчет, акции -5,5%, RMG видит там гигантский фундам потенциал
• Газпром завтра должен отчитаться за 2011 по МСФО
• Соллерс тоже отчитается в пятницу
• Полюс -2,5% т.к. компания хочет разметить на рынке 7,5% квазиказначейских акций
• Кредит Суисс отписался на тему того, что инвесторам не имеет никакого смысла владеть акциями ВТБ — драйверов там нет и не будет

Что упустил из виду?

Почему ушатали Транснефть?
Что такое МСЗ и почему растет на 9%? 

Сегодня Татнефть обновила исторический максимум. Но, если посмотреть, что было после обновления максимума в 2008 году — обвал. После обновления максимума в 2011 году — неплохая 20% коррекция акции и рынка и при этом дважды. И сегодня снова переписан максимум. Можно предположить, что коррекция или обвал рынка произойдет в апреле месяце. Время покажет. Ждать осталось совсем немного.
 

Ну во первых приятно писать про родных татар))
Решил прошерстить свой игрушечный долгосрочный портфель акций и наткнулся на татнефть обычку.
Выкладываю свои раздумия, может кого заинтересует. Только потом пальцем на меня показывать не надо, я лишь показал график, на который возможно не каждый человек не каждый день смотрит :)


Как видно на графике, цена уперлась в сильное сопротивление, которое на моей демо истории еще не пробивалось :))))))
Тройная вершина пока выглядит хорошо, но открылся я не только поэтому.
За шорты татнефти говорит и близкое психологическое число 195 и 200.
Можно поставить близкий стоп при неплохом потенциале снжения.
Также цена находится в у верхней границы восходящего коридора — см. картинку ниже:


( Читать дальше )

До закрытия реестра остается чуть больше двух месяцев, и желающим получить максимум доходности от дивидендных бумаг стоит задуматься о покупке акций уже сейчас. К таким бумагам относятся, прежде всего, «префы» Башнефти, Сургутнефтегаза и ТНК-ВР. Другие крупные компании (Газпром, Лукойл, Роснефть) из-за высоких капитальных расходов не могут конкурировать с этими акциями по дивидендной доходности. Я предлагаю взглянуть на лучшие дивидендные идеи 2011 года в нефтегазовом секторе.
Газпром. Согласно политике компании на выплату дивидендов должно направляться от 17,5% до 35% чистой прибыли. В 2010-м дивиденд на акцию составил 3,85 руб., что соответствует доходности в 1,7%. В 2011 году Газпром собирается направить на выплату дивидендов 25% чистой прибыли. Чистая прибыль по МСФО в прошлом году составит около 1,24 трлн руб., а дивиденд на акцию будет равен 7,6 руб., дивидендная доходность — 3,9%. 

( Читать дальше )

Татнфт 3ао — имеется продавец, показывающийся исключительно во второй половине торгов. Предполагаю высокую вероятность непропускания бумаги выше ее текущих локальных хаев.
 
ЛСР — предполагаю близкий хай котировок.
 
ИркЭнерго — четко обозначен хай котировок.
 
ПИК — давление продавцов, как всегда, появилось на хае котировок и три дня давило. Посмотрим, что будет дальше.

( Читать дальше )