Постов с тегом "Волатильность": 2244

Волатильность

Записи в блогах трейдеров смартлаба по теме волатильности.

Какая у вас доля кэша в % от ликвидных активов?

    • 10 марта 2019, 01:43
    • |
    • Dobby
  • Еще

Какая у вас доля кэша в % от ликвидных активов?

до 10%
10-30%
30-50%
50-70%
70-90%
90-100%
Всего проголосовало: 54
В связи с повышенной волатильностью на рынках и геополитической нестабильностью многие инвесторы начали увеличивать долю денежных эквивалентов в своих активах.
Какая доля кэша у вас?

Ликвидные активы — акции, облигации, средства на счетах в банках ( любая недвижимость и автомобили не в счет).
Кэш — денежные средства ( в т.ч. депозиты в банках), краткосрочные облигации с погашением в ближайшие 3 мес.
Валюту баланса выбирайте какую удобно.

Идея опроса возникла при прочтении поста Дона Маттео от 09 марта 2019, 22:29 (Может пора в кэш?), за что ему отдельное спасибо.

США: Рекордный дефицит торгового баланса и рекордно низкая в истории вола у трежерей

Трампу никто не подсказал в декабре 2018 что такие эти индюки — это плохо? 
Хотя кто ему подскажет, если они Пауэлла за месяц превратили из грозного повышателя ставок в тихую блеющую овцу.

Формула расчёта волатильности за период

Кто знает, напишите, пожалуйста, с комментариями. 

Если их несколько возможных, то все напишите, чтобы можно было сравнительный анализ провести.


ЛЧИ Тимофей в Москве на МосБирже. Бежим задавать вопросы. И получать призы за лучшие вопросы. (Фото призов прилагается)

Тимофей Мартынов будет в Москве на МосБирже. Бежим задавать вопросы. И получать призы за лучшие вопросы. (Фото призов прилагается)
-
ЛЧИ Тимофей в Москве на МосБирже. Бежим задавать вопросы. И получать призы за лучшие вопросы. (Фото призов прилагается)

Тимофей ответил мне — передаю суть переписки  He will do his best to answer.
Что в переводе значит — Я (Колесниво Андрей и Тимофей Мартынов готовы побеседовать, если не получится — во всем виноват Чубайс :-)

Тимофей выберет лучшие вопросы от ФИО (фото, реальный чел) со сматлаба и ФБ. 
Кака забрать — пересечся со мной в Москве.

Первый вопрос от меня

1. Идея из какой книги принесла тебе хорошую прибыль?

( Читать дальше )

(Не)послушные рынки. Фрактальная революция в финансах. Саммари книги. Бенуа Мандельброт, Ричард Хадсон

(Не)послушные рынки. Фрактальная революция в финансах. Саммари книги. Бенуа Мандельброт, Ричард Хадсон

Полное саммари
(рус, англ) в pdf, mp3 на  t.me/kudaidem

Инвестидей. Новости бизнеса и технологий. Обзоры деловой  литературы и прессы. Подпишись, будь на волне изменений.

Из саммари книги вы узнаете:

  • В чем состоит несо­сто­я­тель­ность об­ще­при­ня­той финансовой теории;
  • Каковы пре­иму­ще­ства фрактальной модели поведения рынков;
  • Интересные факты об эволюции рынков и ин­стру­мен­тах их анализа.

Основные идеи

  • Рыночные риски гораздо более высокие, чем принято считать.
  • Основания современной финансовой теории неубе­ди­тель­ны.
  • Уязвимость мировой финансовой системы обусловлена недо­стат­ка­ми об­ще­при­ня­тых финансовых теорий.
  • Современные финансисты ошибочно пред­по­ла­га­ют, что цены в пределах “нормы” колеблются случайным образом.
  • Крупное движение рынка можно предугадать, если принять, что оно состоит из мелких движений за короткий интервал времени.
  • Реальная картина рынка может опираться только на фрактальную модель.
  • Рынок напоминает пузырь, который может лопнуть в любой момент.
  • Цены не меняются постепенно, природа всех рынков одинакова, а во­ла­тиль­ность более пред­ска­зу­е­ма, чем це­но­об­ра­зо­ва­ние.
  • В мире инвестиций не бывает абсолютной, базовой стоимости.
  • Все попытки вычислять за­ко­но­мер­но­сти в движениях рынка есть не более чем бесплодные фантазии.


( Читать дальше )

Несколько простых правил по установке стоп-лоссов

    • 26 января 2019, 17:18
    • |
    • AlexChi
  • Еще

Несколько простых правил по установке стоп-лоссов


          В данной статье я не собираюсь спорить о необходимости установки защитных приказов (стоп-лоссов) при совершении каждой сделки. Каждый волен распоряжаться своими деньгами по собственному усмотрению, и если вы считаете, что можете обходиться без стоп-лоссов, это ваше право. Что касается меня, то уже много лет все мои сделки обязательно сопровождаются стоп-лосом. Я твердо уверен в том, что мы всегда должны ограничивать свои потери и всегда должны понимать, какой максимальной суммой мы рискуем в каждой сделке. В данной статье я приведу несколько простых полезных правил, для тех, кто, как и я, всегда ограничивает свои потенциальные убытки.

Правило 1.

         Старайтесь избегать защитных приказов, установленных в процентном отношении к цене покупки. Дело в том, что разные бумаги имеют различный разброс цен в течение дня, т.е. среднедневная волатильность (разность между максимальным и минимальным значением цены в течение дня) по разным бумагам может сильно отличаться. Следовательно, и подход к каждой бумаге должен быть индивидуальным, а не одним для всех. Некоторые акции, например Мечел, торгуются достаточно активно, и разность между ее максимальным и минимальным значением в течение дня может составлять 3-4% и более. Другие же бумаги более “спокойные”. В качестве примера “спокойной” акции можно привести Лукойл, разброс цен у которого внутри дня часто составляет всего 2%. Соответственно установка стоп-лосса на уровне 2% от цены покупки для акций Мечела  может привести к частому срабатыванию и, как следствие, потере денег. Так что устанавливайте защитные приказы не в процентном отношении к цене покупки, а в процентном отношении к средней волатильности по бумаге за определенный период (я, например, использую среднюю волатильность за последние 10 торговых дней).



( Читать дальше )

Зачем на самом деле нужен закон "О квалификации инвесторов"

    • 23 января 2019, 18:33
    • |
    • FanJazz
  • Еще
Распишу свои пять копеек о  горячей инициативе «квалификации инвесторов»

Мы  часто забываем о хитрой ментальности управляющей поведением некоторых индивидов. Особенно о той, что генетически закрепилась у отдельных особей достигших каких-либо вершин в материальном или политическом плане.

Вспомните простой пример из жизни кошек.
Наглый, более крепкий от природы котенок будет всегда получать молоко первым, больше, и всегда мешать слабому брату или сестре получить жизненно важный ресурс, в данном случае молоко матери-кошки.
Так и в нашей с вами жизни: политической, экономической, социальной и т.д. имеющие блага слой всегда будет отгонять от жизненного ресурса менее удачливых сородичей.
Там на верху всегда замечают тренды и куда дует ветер, иначе не быть им там где есть сейчас, на вершине распределения благ.
Возможно кто-то скажет, что им повезло, пусть так, но не каждый может вовремя сориентироваться и ухватить подвернувшуюся удачу за хвост. А значит природное чутье у них более обостренное.

( Читать дальше )

Манипуляции ценой роботами и маркетмейкерами. Конкуренция с ними и как жучить несправедливость :) Часть 2 по ленте.

Несколько лет назад делал вэб по ленте и выложил только 1-ю часть.  Дошли руки наконец отдать в паблик вторую, где на реальных трейдах видно насколько рынок неэффективен и как это можно юзать..

Думаю всем полезно будет. Лайки на благо всех :) 


Хитрая волатильность фьючерса. Или нет?

    • 10 января 2019, 14:00
    • |
    • bstone
  • Еще
В прошлой заметке я поднял, как считаю, интересный вопрос, который вызвал как мыслительные процессы, так и попытки отрицания реальности. Шутка ли — получается, что торгуя опционы на фьючерс, правильно использовать волатильность не фьючерса, а базового актива.

Но также последовали и хорошие вопросы: «насколько волатильность фьючерса отличается от волатильности акции» и «как на этом заработать».

Насчет «как заработать» мне лично очевидно, что если правильно брать волатильность спота, а не фьючерса, то чтобы заработать нужно как минимум брать волатильность спота. Логично же? Но это также напрямую связано с первым вопросом, и вчера мнения по нему разделились. Давайте покопаем и выясним, как и насколько отличается волатильность фьючерса от волатильности базового актива.

Предлагаю взглянуть на модель ценового процесса для спота, которая лежит в основе уравнения БШ:

Хитрая волатильность фьючерса. Или нет?

где S — цена спота, мю — дрифт (он же дрейф, он же тренд), сигма — волатильность спота, dX — Винеровский процесс

( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн