БЭЛТИ-ГРАНД облигации

Создал рейтинг лизинговых компаний по параметру «платежеспособность» по РСБУ 9м 2023г. Начислил условные баллы по трем основным параметрам: текущая, быстрая, абсолютная ликвидности. 1 балл присуждал компании, у которой идеальное значение параметра, 0,5 балла, если параметр допустим и 0 баллов, если параметр не отвечает нормам.

Какие выводы можно сделать по блоку «платежеспособность»:

Компании с критически низкой платежеспособностью. У этих компаний критические показатели по большинству коэффициентов:

1.   ООО «Интерлизинг»;

2.  ООО «Пионер-Лизинг».

Компании со слабой платежеспособностью:

1.   АО «ГТЛК»;

2.  ООО «Балтийский Лизинг»;

3.  ООО «ЭкономЛизинг»;

4.  ООО «ТЕХНО Лизинг»;

Компании, с наилучшей платежеспособностью:

1.   ООО «МСБ-Лизинг»;

2.  ООО «БЭЛТИ-ГРАНД»

и.т.д. из скрина

По остальным лизинговым компаниям средние показатели платежеспособности.

Ровно 3 балла не получила ни одна лизинговая компания.

( Читать дальше )

ООО «Бэлти-гранд»  — лизинговая компания, зарегистрированная 4 октября 1999 г. Основным видом деятельности является предоставление услуг по финансовой аренде легкового и грузового автотранспорта, а также производственного оборудования. За последние 3 года компания заключила более 1300 договоров на сумму более 3,5 млрд. рублей.

Сбор заявок 8 ноября

• Наименование: Бэлти-БО-П06
• Рейтинг: --
• Купон: ежемесячный
• 17% 1-2 год 
• 14% 3-5 год
• Срок обращения: 5 лет
• Объем: 300 млн.₽
• Амортизация: да (синхронизированы с БЭЛТИ БО-П02, БО-П03, БО-П04, БОП05)
• Оферта: нет
• Номинал: 1000 рублей
• Организатор: Банк «Уралсиб»

Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.

🛻Бэлти-Гранд: без рейтинга (скоринг Era BB+), YTM~17%, 5 лет, 200 млн.

Эмитент-недоразумение, свой прошлый выпуск размещал почти год (начали в августе 2022, закончили в июне 2023) – по причине абсолютно нерыночных его параметров. Новый выпуск тоже выглядит кандидатом в «простыню»

Купон лесенкой: 17% на первые 2 года, далее 14% – это вообще не то, чего мы ждем сейчас от ВДО. Тут разве что к предыдущим выпускам есть какая-никакая премия и тем, кто по каким-то своим причинам это уже держит и намерен держать дальше – переложиться имеет смысл

🚛Камаз: AA- / AA, YTM~15,35%, 2 года, 5 млрд.

Не то, чтобы сейчас есть повод сомневаться в финансовом положении компании, занимающей заметное место в нашем ОПК, но все же стоит учесть – эмитент не раскрывал полугодовую отчетность за 2023, и даже в свежем рейтинговом релизе Эксперт РА оценивает Камаз через итоги 2022, хотя прошел уже почти год

Еще один важный нюанс в том, что доходность тут будет определена в день размещения через привязку к КБД: кривая на сроке 2 года + 325 б.п. И ралли в ОФЗ последних нескольких дней оказалось тут очень некстати. Если на момент первого анонса выпуска формула давала YTM~16% (примерно соответствует купону 15,4%) то по итогу прошедшей недели доходность упала до 15,35% (купон ~14,8%)

( Читать дальше )

Об организации
1-Лизинговая компания «БЭЛТИ-ГРАНД» зарегистрирована 04 октября 1999г.
2- Основным видом деятельности компании является предоставление услуг по финансовой аренде легкового и грузового автотранспорта, а также производственного оборудования.
3-выпуски облигаций: $RU000A105427 $RU000A103DY2 $RU000A100TT4 $RU000A102GC3
Общие значения
1-Выручка: 124,283
2-Прибыль: 5,51
Анализ ликвидности
1-CR: 2,54 (**)
2-OFR: 0,03 (**)
Анализ финансовой устойчивости
1-(ER): 0,18 (**)
2- (DR): 0,82 (**)
3- (C/R): 4,57 (**)
Оценка
Общая динамика
1-Динамика выручки: -29.3% (YoY)
2-Динамика прибыли: 53,8% (YoY)
3-Динамика долговой нагрузки: -0,2% (*)
4-Динамика активов: -2,2% (*)
Оценка по коэффициентам: 2,2 из 5
Вывод: Компания имеет диверсифицированный лизинг (легковых, грузовых автомобилей, а так же спецтехнику и доп. Услуги). За год компания нарастила прибыль в +53,8%, что является хорошим показателем. Долговая нагрузка незначительно снизилась. Большая часть активов компании финансируется за счет заемных средств. Само предприятие на 82% зависит от заемных средств, что является слишком высокой зависимостью. Заемный капитал более чем в 4 раза превышает собственный. Стоит обратить внимание, что это лизинговая компания. Сам я имею в портфеле пару облигаций этой компании.

( Читать дальше )

❗ Нарвались на дефолт? Вам сюда -> ЛИСП-2

Многие начинающие инвесторы, да и не только начинающие, полагают, что компаниями руководят высокообразованные и прокачанные, по всем параметрам, руководители. Но, руководить это одно, а вникать в суть происходящего — это совсем другое. Как будут идти дела у компании, зависит не только от генерального директора, но и от его заместителей и, конечно же, от финансового директора. 

Очень часто, компании представленные на рынке ВДО, вообще имеют учредителя, соучредителя и бухгалтера, в лучшем случае. Поэтому и бизнес они ведут не как надо, а по наитию. То есть, как получается. Когда компания отслеживает свои финансовые показатели, это сразу заметно и, как правило, компания растёт. Если компанию «штормит», или она у плинтуса, делайте выводы, кто ею управляет. Как обстоят дела с финансовым положением ООО «Бэлти-Гранд», разбираемся.

( Читать дальше )

<< ранний доступ к материалам на fapvdo.ru >>>

На заре своей инвестиционной деятельности, приобрёл я, по наитию, облигации ООО «Бэлти-Гранд». Сколько они у меня пролежали в портфеле, уже не помню, но как только я начал интересоваться финансовым состоянием контор ВДО, думы не застали меня врасплох и бумаги были успешно проданы. Собственно, даже не зная финансового анализа, причин было достаточно, чтобы не покупать их бумаги. Например, показатели деятельности компании, не обновлялись на сайте с 2018 года. Случайность, или нет денег на зарплату вебмастеру? А может, это элементарное неуважение к инвестору? Ищем ответы.

Общие сведения

ИНН

( Читать дальше )

Больше рейтингов на fapvdo.ru

Рейтинг-статистика финансового состояния компании с 2017 года. Финансовые показатели, уровень инвестиционного риска и рейтинг предприятия рассчитывался по данным бухгалтерской отчётности предоставленной в ФНС России. С подробным финансовым анализом предприятия по годам, можно ознакомиться перейдя в раздел ООО «Бэлти-Гранд»

Рейтинг ООО «Бэлти-Гранд»

ИНН: 7728192413
Организация: ООО «Бэлти-Гранд»

( Читать дальше )

Оригинал статьи, финансовый анализ и рейтинги российских компаний на сайте «Финансовый анализ предприятий ВДО». Переходите и подписывайтесь, чтобы не пропустить дефолт.

Независимый и непредвзятый анализ финансового состояния трёх эмитентов:

1. ООО «Бэлти-Гранд»
2. АО «КН ФПК „Гарант-Инвест“
3. ООО „Ист Сайбериан Петролеум“

Здравствуйте, юные инвесторы, начинающие и продвинутые. Огромное вам спасибо за ⭐➕❤👍 и за комментарии под статьёй „Как я собираю свой ВДО портфель. Часть 2“ Возможно сегодняшний анализ поможет вам дополнить свой портфель новыми ВДО, а возможно и наоборот. В любом случае, не принимайте решения не сравнив одно с другим.

 

ООО „Бэлти-Гранд“

( Читать дальше )

Выплата купона
Эмитент: ООО "БЭЛТИ-ГРАНД" (Фин.сервис — Лизинг)
Облигация: Бэлти-Гранд-БО-П02
ISIN: RU000A100TT4
Сумма: 10,27 рублей на лист

Дата фиксации права: 08.04.2021
Дата сообщения: 08.04.2021

Ссылка на сущфакт: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=37215

Выплата купона
Эмитент: ООО "БЭЛТИ-ГРАНД" (Фин.сервис — Лизинг)
Облигация: Бэлти-Гранд-БО-П03
ISIN: RU000A102GC3
Сумма: 9,86 рублей на лист

Дата фиксации права: 08.04.2021
Дата сообщения: 08.04.2021

Ссылка на сущфакт: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=37215