Искажение выживших(Survivorship Bias)

почему Вам следует посещать кладбища

  Куда Рето ни посмотрит — везде рок-звезды. Они повсюду — телевизор, обложки глянцевых журналов, концертные программы, интернет. Их песни невозможно не услышать — в торговых центрах, собственном плейлисте, в фитнес клубе. Рок-звезды здесь — рядом. Их много. Они успешны. Вдохновленный успехом бесчисленных гитарных кумиров, Рето собирает свою группу. Получится ли у него? Вероятность чуть выше нуля. Как и многие прочие он окажется скорее всего на кладбище несостоявшихся музыкантов. Это захоронение насчитывает в десятки тысяч раз больше музыкантов чем концертные площадки. Но журналистов не интересуют неудачники — за исключением скатившихся звезд.  Это делает кладбища для внешних наблюдателей невидимыми.
  Survivorship bias(нем. — Überlebensirrtum — заблуждение выживания) означает: Так как успех в повседневной жизни имеет большую наглядность чем неудача, Вы систематически переоцениваете вероятность успеха. Как посторонний(как и Рето), Вы поддаетесь иллюзии и не замечаете насколько незначительно мала вероятность успеха. За каждым успешным писателем скрывается 100 других, чьи книги не продаются. За каждым из них снова 100 тех, кто не нашел издательства. И за каждым из них сотни с начатыми манускриптами в ящике. Мы же слышим лишь об успешных и не замечаем, насколько маловероятен успех писателя. То же действительно и для фотографов, предпринимателей, артистов, спортсменов, архитекторов, лауреатов Нобелевской премии, ведущих передач, и королев красоты. СМИ не заинтересованы рыться на кладбищах несостоявшихся. Это не их прерогатива. Означает: эту мыслительную работу Вы должны проделать сами, чтобы избежать «искажения выживших».

( Читать дальше )

Подавляющее большинство людей, без сомнений, приходят на рынок ради денег. Приходят с ожиданием, что трейдинг даст им много. Много больше, чем зарабатывают на основной работе. И при вложении значительно меньшего времени. А в придачу они получат независимость, возможность торговать из любой точки мира, свободу от босса-осла и т.п.

Влияют ли эти ожидания на нашу торговлю? Уверен, что да. И влияют негативно. Мы привязываемся к некоторой красивой картинке, которую нарисовали. Построили какой-то воображаемый мир, который только отвлекает от реальной работы на рынке.

Большинство из нас, знакомясь с трейдингом, естественно начинали с небольших сумм. Кто-то начал с 10тыс рублей, кто-то со 100, кто-то с 500. Как прожить на доход с таких сумм. Только пытаясь заработать сотни процентов годовых. И мы пытаемся это сделать. Берем большие плечи, рискуем и в итоге сливаем. Что происходит? Завышенные ожидания приводят к завышенному риску. В итоге мы оказываемся вне игры и должны будем начать все сначала.

( Читать дальше )

Всем привет, друзья.

В данном ролике, я рассказываю о своем пути, пути трейдера:

Данное видео будет полезно абсолютно всем, кто еще не научился зарабатывать деньги на рынке.

Я поделюсь с вами 3 вещами, которые возможно полностью изменят ваше представление о рынке.

Не поленитесь, посмотрите данное видео до конца, я поделюсь с вами личной историей.

( Читать дальше )

Продолжим полемику про опционы. Нужна ли нам там математика. Из последних СЛ блогов можно сделать вывод что не нужна. Наверное, так оно и есть.  Стоимость опциона равна стоимости БА плюс еще несколько иксов и игреков. У меня сложилось впечатление, что некоторые не понимают о чем эти иксы. Несмотря на то, что особенно ободряет, они справляться без использования элементарных математических моделей. А это дает уверенность в неуклонном росте ликвидности и благосостояния.  Я начну еще раз с азов. Мы не станем использовать БШ, как то и без него торговали опционами, отбросим распределения и так по простому. И что бы Игорь Суздальцев не мучил себя прочтением книжек про опционы. Вы сами решите насколько это надо.

Так как на пальцах это показать сложно, я приложу файлик в экселе на который буду ссылаться. https://cloud.mail.ru/public/9Yjq/4iHvfeftA   А сей час хочу определиться с терминами и понятиями, откуда ноги растут.

Откройте первый лист по названию «сигма» и постарайтесь понять первое: Все правила и расчеты по опционам не как не касаются цены БА. За основу расчетов берутся приращения, они же доходности, они же ретёрн, они же процентики которые вы видите на первой странице СЛ. Стоимость опциона равна цене БА (это одна нога), а вторая это буковки и функции. Откуда они берутся? По науке, это логарифм закрытия текущей цены, минус логарифм закрытия вчера. По правилам натурального логарифма это логарифм сегодня/вчера. Полученный результат надо перевести в проценты, что бы он получил удобоваримый вид, тем которым мы пользуемся. (Столбец С это цена, Столбец G это то самое). Если вы не слышали про натуральный логарифм, то можете, как в школе учили, от сегодня отнять вчера и разделить на сегодня (столбец М). Получится, почти, то же самое. Вот именно этим мы и торгуем. Я сделал график «Доходность».  Из этого графика видно как синюю линию колбасит вокруг нулевой отметки. Здесь вполне наглядно видны места, где стоит покупать или продавать. Арбитражерам такие графики снятся по ночам. Но не все сразу.

Второе понятие, которое все любят, это волатильность, она же стандартное отклонение, она же сигма, она же дисперсия, она же мера риска. (как ее только на называли). В нашем случае это HV историческая  волатильность усредненная на 5 периодов. Она не имеет ни чего общего с ATR CCI Стохастиком и даже с Болинжером Бенсом. Потому что считается не от цены БА, а от приращений  (доходности) к БА. Сама цена БА рассматривается как константа. Глядя на график, весьма сложно, в уме прикинуть какая HV там получается, если вы не можете взять (в уме) логарифм одного числа, вычесть другой логарифм, перевести в проценты, возвести это в квадрат, потом извлечь квадратный корень, найти арифметическое средние 5 или 60 значений… Если вы не Владимир Твардовский, то лучше использовать калькулятор «эксель».  

( Читать дальше )

Эта статья — антидот для новостей. Она длинная, поэтому возможно у вас не получится прочитать ее быстро. Из-за массового потребления новостей мы утратили способность читать более четырех страниц за раз. Эта статья покажет, как вырваться из ловушки под названием «новости», если вы еще не увязли слишком глубоко.

Новости для ума подобны сахару для тела

Мы так хорошо информированы, но при этом знаем так мало. Почему? Потому что 200 лет назад мы придумали ядовитую форму знаний — «новости». Пришло время выявить губительные эффекты от новостей и предпринять меры, чтобы оградить себя от опасности.

По своей сути мы — пещерные люди в костюмах и платьях. Наши мозги оптимизированы для охоты и собирательства, проживания в небольших группах от 25 до 100 человек, выживания в условиях ограниченного количества еды и информации. Сегодня наши мозги и тела живут в мире, к которому они совершенно не приспособлены. Это приводит к огромным рискам и опасному поведению.

( Читать дальше )

в самом начале фильма о том как живут в италии...

my-hit.org/film/425703/

 Пожалуй, пришло время бросить камень в огород людям, которые во все горло кричат о том, что «HFT эра» и распространение retailtraders привнесло на рынки большую волатильность и неустойчивость.Они же еще любят говорить что распространение сложных деривативов, например, экзотических опционов  приводит к повышению флуктуаций на базовом рынке. Их неоспоримый доводом будет Flash crash 2010, вызванный сбоем HFT, а так же, всеми известный, «Мировой Финансовый Кризис»©, виновниками которого были деривативы на ипотечные облигации - CDO.Теперь давайте попытаемся понять почему этот вывод такой «очевидный». Для этого достаточно взглянуть на чарт DJIA за 100 лет.

Тут как бы и дураку понятно, что раньше рынок был «тихий и спокойный», а в последние десятилетия он прям «дикий и лихорадочный». 

( Читать дальше )

Есть те, кто управляет своей жизнью всего на 5%


Это удобная позиция. Ты ни за что не отвечаешь, жизнь — лотерея. Немало книг написано на тему того, что все наши действия во многом являются автоматическими реакциями, по сути — мы рефлексируем в привычном для нас режиме. А этот режим выработался с годами воспитания и был во многом перенят от наших родителей и окружения.

Возможно именно поэтому часто приходится слышать и читать, что мозг человека используется на 2-3%.

Но есть и другая точка зрения. И немало примеров того, что если взять на себя ответственность, попытаться разобраться в Законах Вселенной, понять их, то жизнь может измениться. Вернее, ее можно изменить и ею можно управлять. И случайность, черный лебедь или желтый скунс здесь не при чем.

Я немало времени потратил на чтение книг, предлагающих к рассмотрению и ту и иную точку зрения. Читал, применял, сравнивал, получал результаты и могу сказать однозначно, что случайностей не бывает.

( Читать дальше )

Мы управляем своей жизнью всего на 5%

1.В этом мире все решают случайности. Успешен ты или нет, еблишко тома круза или простатит в 20 лет — все это чистейшей воды случайности выраженные в форме обстоятельств, роли конкретного индивидуального человека в формировании его же физической и моральной стороны нет абсолютно никакой.

2. Сто раз доказанный наукой принцип — характер, интеллект, и вообще все личностные характеристики определяются на примерно половину генетикой, и еще на половину — воспитанием до 5-10 лет. Именно поэтому все эти «с понедельника перестаю хикковать» — буллщит, никогда не работающий в реальности. Люди не меняются, поведение лишь видоизменяется. Есть определенный набор психологических шаблонов, которые останутся на всю жизнь. Поэтому если ты дрочил хуй и страдал хуйней в 15 лет — точно таким же и останешься в 35, разбавленные эпизодическими превозмаганиями и попытками «пересилить себя». Ну а так как живем в двадцать первом веке, то даже ущербные с точки зрения биологии и психологии личности имеют возможность получить прожиточный минимум приложив какие-то усилия, но выше своего «потолка» прыгнуть все равно не выйдет.

( Читать дальше )