Психоанализ действий трейдера
 
Перед тем, как приступить к рассмотрению основной части данного пункта -психоанализу, приведу следующий пример действий большинства людей. Игроку, трейдеру или инвестору предлагается два варианта:
— с вероятностью 100 % выиграть 85 тысяч долларов;
— или с вероятностью 85 % выиграть 100 тысяч долларов и с вероятностью 15 % не выиграть ничего.
Объективная доходность обоих вариантов одинакова — 85 тысяч долларов. Однако подавляющее большинство людей предпочтут вариант со 100%-ной вероятностью выиграть 85 тысяч долларов, выберут «синицу в руках». Первый вывод — когда человек выигрывает, он не расположен рисковать.
Во втором случае игроку, трейдеру или инвестору также предлагается два варианта:
— с вероятностью 100 % проиграть 85 тысяч долларов;
— или с вероятностью 85 % проиграть 100 тысяч долларов и с вероятностью 15 % не проиграть ничего.
Здесь объективная убыточность обоих вариантов также одинакова — 85 тысяч долларов. Но в данном случае большинство людей выберут второй вариант с 15 %-ной вероятностью не проиграть ничего, выберут «журавля в небе». Второй вывод -когда человеку угрожают убытки, он склонен рисковать.


( Читать дальше )

Первый денежный агрегат М1 включает наличные деньги и трансакционные депозиты, т. е. вклады, средства с которых могут быть перечислены другим лицам в качестве платежей по чекам или электронным денежным переводам. Поскольку в странах с развитой рыночной экономикой, в том числе с современным финансовым рынком, большинство обменных операций осуществлять с помощью первого денежного агрегата, то его называют агрегатом в узком смысле, в котором деньги используются как средство обращения.

На протяжении большей части XX в, (до 90-х гг.) агрегат M1 рассматривался как наиболее точный измеритель денежной массы. Однако в настоящее время с развитием кредитных отношений стала более очевидной зависимость ключевых параметров национальной экономики от агрегата М2, который и рассматривается в настоящее время как важнейший объект денежно-кредитной политики.

Денежный агрегатМ2 имеет более широкий характер, чем денежный агрегат М1поскольку деньги в нем используются так же как средство накопления. Он включает в себя такие активы, которые имеют фиксированную номинальную стоимость и могут превращаться в средство платежей. Но непосредственно указанные активы не могут переводиться от одного лица к другому. Наиболее знакомы нам депозитные счета, сберегательные вклады до востребования и срочные вклады. Они не дают права владельцам активов пользоваться чеками, а вклады до востребования приносят незначительные проценты. Кроме того, на финансовых рынках развитых стран к денежному агрегату М2 относят взаимные фонды денежного рынка, т. е. тех посредников, которые подают так называемые титулы собственности населению и на вырученные деньги покупают краткосрочные ценные бумаги с фиксированным процентом. Полученная прибыль от этих ценных бумаг переходит к владельцам титулов собственности. Хотя в принципе фонды денежного рынка можно использовать для платежей, но на практике этим правилом пользуются очень редко.


( Читать дальше )

Денежная база, как видим, росла постоянно. Если быть честным, то они печатали вместо сгоревших кредитов. Не более 5,000 миллиардов.


Агрегат М1. Тоже практически непрервнйы рост. ~ 2,000 миллиардов.

( Читать дальше )

Монетаристская теория учит нас, что в экономике существует некий «мультипликатор денег». Работает он будто бы следующим образом. Вася положил на депозит 100 долларов. Денежная база — 100 долларов.Банк должен создать обязательный резерв, ну, скажем 10%. 10 долларов. А 90 долларов банк может одолжить кому-нибудь. Одолжил. Денег стало больше. Денежная масса увеличилась на 90 долларов при той же денежной базе и составляет 190 долларов.
Вот это отношение денежной массы к денежной базе, т. е. способность банков мультиплицировать бабки, и называется мультипликатором.

( Читать дальше )

продолжение...

С: Нет, абсолютно нет. Я часто думал об этом, Билл, и это, конечно, мое личное мнение: мы это стойко перенесём. Но чтобы это перинести, от одного человека к другому, необходимо на них больше не работать. Нужно перестать работать на них. Не реагировать яростно против них, по скольку тогда они победят. Они бы очень обрадовались если бы это произошло, это даст им оправдание. Они разводятся на страхе и жестокости — реакции от страха. Для них это будет, как пчелы на мед. Они были бы только счастливы, если бы это произошло.
 
Нужна не жестокая реакция: просто никак больше не делать для них работу. Чтобы дать сравнение, Билл. Был человек, которого история в основном игнорирует. Это был француз по имени Жан Хаурэз (Jean Jaurès). Меня всегда удивляет, почему этот невероятный характер никогда не вошел в учебники истории. Он хорошо известен во Франции, в некоторых кругах, но не широко известен.
 
Он предсказал Первую Мировую Войну. Он хотел что бы Международное Рабочее Движение не подчинялось королевской семье и аристократии, и когда вы будете читать о нем сами для себя это узнаете. Всего лишь за пару месяцев до начала, когда в Сербии состоялось убийство эрцгерцога Фердинанда, Хаурэз был убит во французском кафе. Они его убили. Он был застрелен, и с ним ушло это движение.
 


( Читать дальше )

В том что они в это верят в существование инвестиций как таковых. А особо одаренные верят в «безрисковое инвестирование». Такие люди верят в то, что на фондовых рынках можно заниматься инвестициями. Для тех, кого задели мои слова рекомендую прочесть «Аксиомы биржевого спекулянта» М. Гюнтера. Я лишь приведу пару цитат:

«Любые инвестиции представляют собой спекуляции. Единственное различие заключается в том, что некоторые люди согласны с этим утверждением, а другие нет».

«Люди, предлагающие Вам рекомендации в области управления финансами, почти всегда называют себя „инвестиционными“, а не „спекулятивными“ консультантами». Это выглядит более серьезно и внушительно (а заодно помогает брать с Вас больше комиссионных)."

«Все инвестиции суть спекуляции. Вы ставите на кон свои деньги и рискуете. Вы — спекулянт, независимо от того, делаете ли Вы ставку на акции GM (Apple, IBM или Газпрома) или на что-нибудь другое. Вам следовало бы признать этот факт. В попытках обмануть себя нет никакого смысла. Вы понимаете мир лучше, когда смотрите на него широко открытыми глазами.»

Любимый провокационный))) ( в хорошем смысле) вопрос  А. Герчика: «пробъёт/не пробъёт!»)))))

Сейчас на рынке 2 главных вопроса( и 122 тыс. второстепенных)))), при этом в разные стороны: сипи стоит ПОД уровнемями 1323-25,



евра стоит НАД уровнями 1,2716-25

( Читать дальше )

Статистика, вышедшая сегодня в США по рынку, неожиданно порадовала, однако рынки её не заметили, продолжая сливаться вниз.

Итак, стало известно, что в апреле в Штатах было продано 343 000 новых домов, что на 15 000 больше, чем в прошлом месяце, и на 8 000 больше ожидаемых значений. Более того, последний раз такие значения мы видели ровно два года назад, то есть рынок «первички» хоть потихоньку, но пытается выкарабкаться из этой ямы:



Однако фондовые рынки всего мира продолжают падать уже второй месяц кряду, в том числе и российский. Однако, если взглянуть на индекс ММВБ, то всё кажется не так уж и плохо. Более того, текущие уровни лично я считаю отличными для инвестиций. Так что, если вы считаете себя в меру рискованным человеком, дерзайте:



( Читать дальше )

Часто жалко продавать только что купленные акции. Боимся того, что  как только продадим они начнут расти в цене. Предлагаю простой математический способ.
Есть 100000р. Наша задача  увеличить количество акций в собственности, допустим Сбербанка. По торговому алгоритму приняли решение купить по 100р. Для удобства расчета комиссию брокера не считаем.
На 100000р./100= 1000шт.= 100лот. Стоп 1% от цены покупки 100р. Ошиблись с открытием позиции и сработал стоп. Продаем 25% от купленного количества. 75лот*99р.=74250р.
25 лот.=250 акций остались, т.к. есть вероятность, что стоп сработал, а цена пойдет вверх и не будет потери в деньгах при росте на 5%, т.к. 250*105р.=26250.р.+остаток на счете 74250р.=100500р.
500р. хватит чтобы заплатить брокеру.
 Следующий раз покупку будем делать не раньше тогда как или цена вырастет на 5% от 100р., или упадет на 5% от 99р., т.е. примерно 94,05. И опять стоп 1% от 94,05=93,09 и также продаем 25% от последней купленной части. В цифрах получается 74250р./94,05=789 округляем до 790шт.=79 лот. Затраты на покупку 790*94=74260р. чуть больше чем осталось, но брокер дает кредит. Выбили по стоп продаем  25% это 790*0,75=590шт.=59лот. И получем 590*93(1% от 94р.)=54870р.на брокерском счете и  250+(790-590)=450 акций в портфеле.


( Читать дальше )