Компаний — десятки тысяч. Как в этой куче найти те самые «жемчужины», которые принесут желаемое долгосрочное обогащение? Как отделить «здоровые» компании от «больных»? А ведь это (выбор акций, stock picking), в наше трудное для долгосрочных инвесторов время, наряду с выбором момента входа — самое важное. Иначе получите не доход, а шиш (надеюсь мне это удалось показать в предыдущий статьях на эту тему). 

Так как же осуществлять выбор акций? Спросите аналитика. Он вам будет полчаса рассказывать, про мультипликаторы, что нужно «обращать внимание» на то, и на это; учитывать пятое и десятое; анализировать то и это; и вот с этой точки зрения, а вот с этой.... 

В результате инвестор уходит с квадратной головой, запомнив из всего сказанного только что-то про p/e и «недооцененность».

Но мы — делаем деньги на рынке. Такие «методы» не для нас! Поэтому обратим внимание на подход профессора Джозефа Пиотроски, предложившего простую, понятную, и, что самое главное,

( Читать дальше )

Пока за время моего трейдинга на NYSE встретил такое впервые. Причем непосредственно на той бумажке, которую сегодня торговал. К счастью, в момент выноса был вне рынка.

Итак акции AVON. Сверху минутный график, внизу дневка.
Акции за 1 минуту выросли на 15%.
С плечом 1 к 10 можно было за 1 минуту унитожить свой депозит.




Предыстория такова:
Компания Coty отозвала свой бид $10 млрд на покупку AVON из-за того, что «мы надеялись на дружественное поглощение, но *удаки из Avon, похоже не настроены на конструктивное сотрудничество».

AVON утром делает гэп вниз больше 10%.

Кстати, кто-нить в курсе, на чем был шорт сквиз?
Что за новость вышла?

Upd. Новость нашел только такую в твиттере:
Richmost said to still be interested in all or part of Avon $AVP -Bloomberg 

Сделано в Китае

А вы задумывались когда-нибудь, почему hi-tech предприятия Европы и Америки повально переносят производственные мощности именно в Китай?.. При этом у себя в странах эти предприятия оставляют жуткую безработицу, убивают целые промышленные отрасли. Это привычно объясняют экономией, мол в Китае зарплаты копеечные и в результате производство дешевле — но скажите, какой процент в стоимости высокотехнологичного гаджета занимают зарплаты конвеерных рабочих, коих нужно всего ничего? Не руками же платы паяют. Да и не только в Китае зарплаты маленькие.

Ещё версия: китайцы очень трудолюбивы и исполнительны. Тоже неверно, испорченные коммунистической пропагандой китайцы — редкие раздолбаи и любители халявы, и если хочешь получить результат, то над ними нужно с палкой стоять. Именно поэтому качество продукции «made in China» само по себе низкое, его можно только улучшать неусыпным контролем.

Так почему именно Китай?

А дело вот в чём: в производстве любого современного высокотехнологичного продукта используются редкоземельные металлы. В частности, в айпаде их как минимум 17 (точная цифра неизвестна, поскольку Apple держит в строжайшей тайне информацию подобного рода): в литий-ионной батарее планшета используется лантан, в боковых магнитах для крепления смарт-крышки – неодимовый сплав, при полировке стеклянной крышки экрана применяется оксид церия и так далее.

Теперь самое интересное: в Китае осуществляется добыча 95-97% всех редкоземельных элементов на земле! И – финальный аккорд: Китай не позволяет экспортировать редкоземельные элементы в чистом виде, только в готовой продукции, произведенной в самом Китае.

Вот вам и объяснение китайской монополии на производство высокотехнологичной техники. Как мир умудрился допустить такую вопиющую диспропорцию в экономических отношениях – уму непостижимо. Такое впечатление, что лишь сегодня проснулись: американская компания Molycorp и австралийская Lynas Corp планируют начать собственную добычу редкоземельных элементов лишь в конце 2012 года. И это только планируют!

Даже если удастся наладить добычу, никак не получится удовлетворить производственные запросы: ежегодная потребность в редкоземельных элементах – 136 100 тонн (данные за 2010 год), и всю эту потребность монопольно удовлетворяет Китай. У Запада нет ни малейшего шанса в обозримом будущем наладить собственное производство своих компьютеров, смартфонов, планшетов, плееров, GPS-навигаторов и прочих высокотехнологичных игрушек у себя дома, да и вообще за пределами Китая.

Согласитесь, эта информация заставляет совершенно по-новому взглянуть на реальную расстановку сил в мировой экономике. Китай очень прочно держит весь мир за яйца.

Тупо? Да, тупо. Но работает! И даже на боковом рынке последнего 10 летия работает лучше, чем buy and hold.

Вывод: даже самые тупые идеи иногда полезны ) Не выпендривайся. Будь как все.

На сипи:



А вот в этой табличке красными квадратиками отмечены лучшие месяцы в году для каждого 10 летия за последние 80 лет. Удивительная стабильность:

( Читать дальше )

господа.
давайте трезво смотреть на рынок.
кто то большой сегодня вошел в позицию. +260 000 контрактов.
согласитесь, что это не для боковика. будет движение минимум на 10-15 000 пунктов. в какую сторону покажет будущее
если брать среднюю от сегоднешнего закупа 148 500 то ждем на следующей неделе 130-135 000 или 160-165 000.

 

Начало здесь.


Что делать теперь?
Кто-то должен заплатить. В экономике не бывает бесплатных обедов – это первая заповедь, которую вы найдете даже на первых страницах учебника Брю и Маккормика.
 
Надо учесть – безработица в Испании больше, чем в США во время Великой Депрессии. Это означает, что не может найти работу каждый четвертый. Это означает, что большая часть работоспособной молодежи младше 25 лет — безработные.
 
             


( Читать дальше )

Думаю, у прочитавших эту статью не останется вопросов на тему того, что происходит в Испании.
Пару дней назад появилась информация, что Испания выбирает консультанта, который поможет ей создать «плохой банк», на баланс которого упадут все токсичные активы.
По сути, это последний шаг перед бейл-аутом.
 
На этом можно остановиться и спокойно рассмотреть проблему
 
 
По идее, ситуация в Испании не должна быть так плачевна. Экономическое состояние страны вполне стабильно — 4 место в экономике Европы, 12-е в мире, скромная по европейским меркам долговая нагрузка (примерно 70% ВВП, да у Германии больше)
 Разве нет более проблемных стран, почему ситуация в Испании так плачевна?
Все дело вбанковском секторе, проблемы которого крайне велики. Откуда взялись эти проблемы и в чем они состоят? Давайте обратимся к истории

( Читать дальше )

В общем сам текст тут
www.zerohedge.com/news/why-euro-so-strong-or-why-market-expects-700bn-fed-qe3
Кратко изложу мысли!
Все недоумевают, почему евро показывает столь сильную динамику не смотря на то что долларов не становися больеш   а евро в резульятте помощи банкам напечатали на несколько трилионов....
И тут вспоминая ожидания о куку3 многие думают что как то это влияет… и оказывается так  и есть. Рынок ожидает новых денег от федрезерва в размере 700 милиардов ....
и вот почему

на графике   показаны соотношения балансов феда и ецб
При таком раскладе евро должно быть в районе 1,2, если только фед  в ближайшее время не выдаст 700 лярдов  в рынок и не  подведет баланс… как это было  в предыдуищие периоды…

Там еще приводится несколько графиков в которых доказывается что евро для большинства инвесторов означает — риск.

( Читать дальше )