$FIVE

💸Выручка в первом квартале 2024 выросла на 27% — до 886 млрд руб. Валовая маржа 24%.
💸Чистая прибыль выросла более чем в 2 раза — до 24 млрд₽
✅Накопленная кубышка для выплаты акционерам выросла до 121 млрд.₽, а это примерно 446₽ на акцию
🤑Потенциальная дивидендная доходность в случае полной выплаты на дату остановки торгов — 15.9%.
👍Долговая нагрузка крайне низкая, Чистый долг/EBITDA за последние 12 месяцев снизилось до 0.3× (без учета аренды).
❌Торги пока приостановлены, и когда возобновятся может быть навес из продаж, но учитывая хороший отчет, значительная коррекция маловероятна.
➡️Мнение: Покупать
💰Таргет опубликован в другом месте🤔
❗️Не является инвестиционной рекомендацией

t.me/+MPGaj8yUkWFhNmUy — сообщество разумных инвесторов.

Акции в прошлую пятницу немного приуныли на новости:
«Наблюдательный совет X5 Group не будет объявлять выплату дивидендов акционерам по итогам 2023г.»

t.me/+R6ciDC9K-PE2ZmEy — Заходи в канал. Будь сильным и разумным инвестором

Мне хочется спросить у тех инвесторов, кто продавал акции на этой новости: «Вы реально думали, что Х5 объявит дивиденды будучи зарегистрированной в Нидерландах?»🤦‍♂️

Результаты за 2023 год вышли, как всегда, сильными:
✅Выручка выросла на 20,8% до 3,15 трлн рублей
✅EBITDA (до IFRS 16) выросла на 15% до 214,8 млрд рублей
🔥Чистая прибыль выросла на 72,8% до 90,3 млрд рублей

▪️EV/EBITDA = 4,4
▪️Fwd EV/EBITDA (консервативно)=4
Ср. за последние годы EV/EBITDA около 5,4
▫️P/E = 8,5 (Fwd P/E тяжело спрогнозировать, так как бывают большие разбросы по ЧП)
Ср. за последние годы P/E = 12-14

⭐️Справедливая цена акций на конец года по консервативной оценке составляет 3500-3600 рублей.

Напомню, что компания попала в список ЭЗО (экономически значимых организаций) и подлежит принудительному переезду.

( Читать дальше )

Лидер в своем секторе $FIVE четко отрабатывает наш прогноз. В начале феврале мы определили уровень, на который придет компания — момент настал, после пробоя 2450р мы сделали импульс наверх и скорректировались к этому уровню уже в виде поддержки.

t.me/+3hY-WK_xYG43ZWQ8 — Заходи в канал. Будь сильным и разумным инвестором.

Если не имеете позицию можно брать с текущих, докуп на 2300-2330р — это хорошие точки входа для крепкой компании, которые мы можем уже не увидеть.

Пятерочка — уверенный бизнес с понятными перспективами, подходит практически в любой портфель 🤝
Не рекомендация моё мнение