Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам «Открытие Брокер»

На прошедшей неделе цены на нефть сорта Brent слегка подросли, а сорта WTI понизились в ожидании пересмотра квот на ограничение добычи странами ОПЕК+. Текущая неделя отметилась активными встречами участников нефтяного рынка в ходе Петербургского международного экономического форума. Прошло несколько информативных панелей с представителями ОПЕК, российских и международных нефтяных компаний.

После предварительных переговоров Минэнерго РФ и ОПЕК сообщили, что рассматривают возможность расширения добычи на 1 млн бар. в сутки, по поводу чего будет принято решение на заседании стран ОПЕК в Вене, намеченном на 22 июня. При этом участники ОПЕК+ признают сделку «чрезвычайно успешной» и не исключают её продления на 2019 г.

Оценивая данный вариант развития событий, можно сказать, что выбывшие объёмы нефти с начала сделки ОПЕК+ в декабре 2016 г. по апрель 2017 г. составили 2,3 млн бар. в сутки. При этом санкции к Ирану могут убрать с рынка еще 0,2-0,5 млн бар. нефти в сутки, а санкции к Венесуэле – еще 0,5 млн бар. нефти в сутки. Таким образом, добавляемый 1 млн бар. нефти в сутки может лишь частично компенсировать будущее выбытие из-за санкций, но не компенсируют общее сокращение добычи от сделки ОПЕК+.

Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам «Открытие Брокер»

В период с 19 марта по 24 мая рынки зерновых вновь показали неплохие темпы роста цен под влиянием неблагоприятных погодных условий в ряде выращивающих регионов и ожидаемого снижения мировых запасов зерновых. Оптимизм рынкам придавали сообщения из России и Украины об ожидающемся снижении урожая зерновых.

Кроме того, прошли сообщения, что Китай может увеличить импорт американского этанола, что позволит снизить запасы кукурузы на внутреннем американском рынке. Внедрённая недавно в Китае программа по распространению общенационального использования этанола в бензине формирует дополнительный спрос на кукурузу.

По предварительным ожиданиям Национальной метеорологической службы США в конце текущего года – начале следующего существует вероятность возникновения явления EL NINO в Северном полушарии, что обусловит более тёплые и влажные погодные условия зимой 2018-19 годов.

Андрей Кочетков, аналитик «Открытие Брокер»

Немного итогов предыдущей недели. Индекс МосБиржи снизился с 2345,26 п. до 2326,94 п., а РТС — с 1193,98 п. до 1173,14 п. Евро ослаб за неделю с $1,194 до $1,177. Пара USD-RUB выросла за неделю с 61,93 до 62,26, а EUR-RUB снизилась с 73,97 до 73,27. Нефть Brent подорожала за неделю с $77,12 до $78,51. Американский индекс широкого рынка S&P 500 снизился с 2727,72 п. до 2712,97 п.

Прошедшая неделя оказалась весьма разнообразной. Растущие доходности по американским казначейским обязательствам привели к давлению на фондовые рынки. Меж тем нефть продолжила дорожать на фоне растущего давления на Иран, деградации производства в Венесуэле. Российский рынок ждал очередных неприятностей из Вашингтона. Статистика по еврозоне говорит о замедлении экономического роста. В США данные пока остаются сильными, но инфляция всё ещё не позволяет говорить уверенно о необходимости ужесточения денежной политики.

В первый день недели в Канаде, Швейцарии и Германии праздничные дни. Япония поделится данными по внешней торговле. В США выступят глава ФРБ Атланты Р. Бостик, а также президент ФРБ Филадельфии П. Харкер. В России выйдет статистика цен производителей. «МТС» отчитается по МСФО за I квартал. Советы директоров КТК, «КАМАЗа», «Башнефти» рассмотрит вопрос о дивидендах.

Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам «Открытие Брокер»

В период с 12 по 18 мая мировые цены на нефть вновь выросли, протестировав новые локальные максимумы, в ожидании снижения предложения на мировом рынке. Наиболее сильным движущим фактором роста стало ожидание усиления санкций США к Венесуэле после выборов президента, которые намечены на 20 мая. По предварительным оценкам, санкции на неугодный политический режим будут усилены в любом случае, это может снизить добычу нефти в стране до 1-1,2 млн бар. в сутки против апрельских 1,5 млн бар. в сутки.

Страны ОПЕК уже выразили озабоченность резким падением добычи нефти в Венесуэле, что на 664% превышает установленный сделкой ОПЕК+ уровень сокращения. При этом ОПЕК не слишком обеспокоена потенциальным падением экспорта нефти из Ирана в связи с санкциями США. Высказывается мнение, что данный рост цен может быть краткосрочным, т.к. обусловлен не дефицитом нефти, а политическими событиями, и значит, не может привести к пересмотру условий пакта ОПЕК+.

Уважаемые смартлабовцы!

Многие из вас уже знают, что в начале апреля «Открытие Брокер» расширил функционал личного кабинета, дополнив его возможностью совершения торговых операций на Московской бирже. Также клиентам было представлено мобильное приложение для устройств на базе iOS, с помощью которого можно удобно управлять сервисами, просматривать котировки и совершать сделки.

Как будут развиваться ЛК и его мобильная версия, какие «фишки» планируется внедрить, а какие, напротив, являются лишними, рассказал заместитель начальника управления развития продаж «Открытие Брокер» Антон Корнев — идеолог и руководитель данных проектов.

— Антон, какие цели вы преследовали, реализуя такой функционал?

— Огромное количество инвесторов, в том числе и наших клиентов, не являются профессиональными трейдерами, а лишь иногда совершают сделки на бирже. И такие клиенты нередко испытывают неудобства, связанные с необходимостью регистрации ключей, настройкой торговых терминалов и работой с торговой системой. Идя навстречу таким инвесторам, мы решили реализовать простой и удобный функционал для подачи разовых торговых поручений через личный кабинет.

Уважаемые смартлабовцы!

Мы запустили собственный образовательный проект об инвестициях и  финансах – «Открытый журнал». В рамках проекта авторы разбирают вопросы, касающиеся формирования личного капитала, раскрывают нюансы накопления средств и инвестирования. «Открытый журнал» позволит читателям повысить уровень своей финансовой грамотности и более эффективно распоряжаться капиталом.

На страницах издания будут освещаться вопросы, связанные с прикладной стороной инвестиций и трейдинга, налогообложения и права. Таким образом, читатели смогут не только получать полезную информацию, но и применять её при инвестировании или в повседневной жизни. Кроме того, редакторы уделили значительное внимание и развлекательной части – читайте наши рецензии, обзоры и интервью с интересными людьми.

Изучайте сами, рекомендуйте друзьям, хвалите и критикуйте!

Мы будем рады любой обратной связи :)

Всем привет!

Мы запустили «Библиотеку трейдера» — акцию, участники которой получат бесплатный доступ к электронной библиотеке издательства «Эксмо»!

Акция «Библиотека трейдера» ориентирована на начинающих инвесторов, желающих познакомиться с возможностями современных финансовых инструментов и решений. Чтобы получить промокод для бесплатного трёхмесячного доступа к библиотеке издательства «Эксмо» с собранием бестселлеров мировой финансовой литературы, достаточно открыть брокерский счёт с тарифом «Ваш финансовый аналитик» (ВФА) и пополнить его на сумму от 50 тысяч рублей. Предложение действительно с мая по август 2018 года.

Тариф «ВФА» предназначен для тех, кто хочет регулярно получать инвестиционные идеи аналитиков брокерской компании и самостоятельно принимать торговые решения. При этом доступ к литературе издательства «Эксмо», предоставляемый в рамках акции, поможет повысить уровень знаний об управлении капиталом и инвестициях. Библиотека издательства насчитывает сотни книг по управлению финансами, экономике, трейдингу, написанных лучшими мировыми авторами, работающими в жанре нон-фикшн.

Андрей Кочетков, аналитик «Открытие Брокер»

Немного итогов предыдущей недели. Индекс МосБиржи повысился с 2289,47 п. до 2345,26 п., а РТС — с 1146,61 п. до 1193,98 п. Евро ослаб за неделю с $1,1965 до $1,194. Пара USD-RUB снизилась за неделю с 62,51 до 61,93, а EUR-RUB — с 74,79 до 73,97. Нефть Brent подорожала за неделю с $74,87 до $77,12. Американский индекс широкого рынка S&P 500 поднялся с 2663,42 п. до 2727,72 п.

Период корпоративной отчётности завершается и вновь на первый план выходит макроэкономическая статистика. Более того, она может существенно повлиять на действия центральных банков в ближайшие месяцы. В еврозоне ухудшаются показатели, а инфляция тормозит. В США инфляционные данные также не подтверждают опасения резкого разогрева темпов роста цен. Поэтому от ЕЦБ не ждут каких-либо агрессивных действий по свёртыванию стимулирующих мер. Более того, даже ФРС может начать подавать сигналы о том, что агрессивного повышения ставки не будет. Для российского рынка факторы несколько иные. Внимание Белого дома США переключилось частично на Иран, а европейские государства начали активно высказывать недовольство по поводу односторонних действий США против РФ. Рынок почувствовал смену настроений и показал свой потенциал роста.

Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам «Открытие Брокер»

Прошедшая неделя для мирового рынка нефти вновь оказалась крайне нервной в связи с объявленным США выходом из соглашения по ядерной сделке с Ираном. Сразу после этого произошло значительное столкновение военных Израиля, Ирана и Сирии на территории вблизи сирийско-израильской границы, которое поставило нелёгкую ближневосточную ситуацию на грань большой региональной войны.

Цены на сорт WTI вырастали до уровня $71,88, а цены на сорт Brent – до уровня $77,90, вновь выйдя на новый ценовой уровень. Спред между сортами нефти по состоянию на 10 мая 2018 г. составил $6,1, отношение спреда к цене сорта WTI составляет 8,6%. Сужение спреда оказывает негативное влияние на поставки нефти из США на мировой рынок. В настоящее время происходит небольшая разрядка ситуации и переговоры, что снижает потенциал немедленного продолжения роста цен на нефть.

Обещанное наложение санкций на Иран уже привело к всплеску спроса на альтернативные сорта нефти в ожидании сокращения экспортных поставок из Ирана на 0,2-05 млн бар. в сутки до конца 2018 г. и на 1 млн бар. в сутки в 2019 г.

Тимур Нигматуллин, аналитик «Открытие Брокер»

Российский сводный PMI (индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности и в сфере услуг) в апреле 2018 года составил 54,9 пункта, прибавив 1,7 пункта к мартовским значениям. Ключевой «опережающий» индикатор динамики ВВП остается устойчиво выше «порогового» уровня 50 пунктов, продолжается усиление деловой активности.

Относительно равномерный рост наблюдался во всех секторах экономики с небольшим уклоном в сферу услуг. Темпы роста отпускных цен в обрабатывающих отраслях ускорились до максимальных более чем за два с половиной года. В сфере услуг участники опросов отмечают, что ожидают устойчивого роста новых заказов.

Данные собирались с 12 по 26 апреля, то есть полностью отражают в себе новый пакет санкций и панику на финансовом рынке. По всей видимости, улучшение экономической конъюнктуры вразрез с негативным влиянием геополитики связано с многолетними ценовыми максимумами на рынке нефти, продолжающимся циклическим восстановлением экономики и ожиданиями повышения реальных доходов населения, в т.ч. на фоне повышения МРОТ.