intc

Intel отчитался за 2-й квартал вечером 23 июля — и, честно говоря, таких цифр от компании давно не ждали. Новый CEO Лип-Бу Тан зафиксировал самые мощные темпы роста выручки более чем за 15 лет. На постмаркете акции взлетали более чем на 11%, сегодня, 24 июля, на предторгах торгуются в районе $103,90.

📊 Отчет в цифрах (Факт / Прогноз Уолл-стрит)

• 📈 Выручка: $16,13 млрд / ожидалось $14,42 млрд — рост на 25% г/г, прогнозы разнесены на 12%

• 📈 Non-GAAP EPS: $0,42 / $0,21 — чистый операционный апсайд вдвое

• 📈 DCAI (дата-центры и ИИ): $6,3 млрд — взрывной рост на 59% г/г

• 📈 Intel Foundry: $5,80 млрд — плюс 31% г/г, фабрики начинают окупаться

🔍Оценка стоимости и триада мультипликаторов

Операционный разворот идёт полным ходом. Non-GAAP валовая маржа восстановилась до 41,8% — против провальных значений прошлого года. Операционный денежный поток за квартал составил $7,0 млрд. Вся прибыль уходит на капекс: CFO Дэвид Зинснер объявил о поднятии прогноза по капитальным затратам на 2026 год с ~$18 млрд до более чем $20 млрд — под расширение фабрик и новое оборудование.

Корпорация Intel (INTC) ведет переговоры о покупке стартапа SambaNova Systems Inc. примерно за $1,6 млрд с учетом долга, передает Bloomberg.

Сделка может состояться уже в следующем месяце, однако ее условия и сроки еще могут измениться, переговоры находятся на продвинутой стадии. При этом SambaNova уже имеет предварительные договоренности с другими потенциальными финансовыми инвесторами и может отказаться от сделки.

SambaNova была основана в 2017 году профессорами Стэнфордского университета и разрабатывает специализированные чипы для искусственного интеллекта. Компания ориентируется на конкуренцию с решениями Nvidia (NVDA). Генеральный директор Intel Лип-Бу Тан занимает пост председателя совета директоров SambaNova. Его венчурная компания Walden International стала одним из первых инвесторов стартапа и возглавила раунд финансирования серии A на $56 млн в 2018 году.

Потенциальная сделка даст Intel платформу для развития продуктов в сфере искусственного интеллекта по более низкой оценке. В 2021 году SambaNova оценивалась в $5 млрд в рамках раунда финансирования на $676 млн, который возглавил фонд Vision Fund 2 компании SoftBank Group.

Intel (INTC) отчиталась за 2 квартал 2024 г. (2Q24), закончившийся 29 июня 2024 г., 1 августа после закрытия рынка. Чистая выручка за отчетный квартал сократилась на 0,9% до $12,83 млрд. Скорректированная прибыль в расчете на 1 акцию (Non-GAAP diluted EPS) составила 2 цента против 13 центов годом ранее. По данным LSEG (Refinitiv), аналитики в среднем ожидали выручку $12,94 млрд и EPS 10 центов.

Денежные средства и эквиваленты плюс к/с финансовые вложения составили $29,3 млрд. Чистый долг сократился до $23,8 млрд и параметр «чистый долг / EBITDA» составляет выше 2x. Операционная рентабельность (Non-GAAP) за прошедший квартал 0,2% в сравнении с 3,5% во 2Q23. Скорректированный чистый денежный поток (FCF) составил $8,2 млрд по сравнению с отрицательным -$2,73 млрд во 2Q23.

За 1 полугодие 2024 г. выручка прибавила 3,6% и составила $25,6 млрд. Операционный убыток (GAAP) составил -$3 млрд в сравнении с — $2,5 млрд за аналогичный период 2023. EPS 20 центов против 9 центов годом ранее.

#INTC
Таймфрейм: 4H

С трудом заставляю себя писать про очередной сбывшийся прогноз и успешную сделку: t.me/waves89/5429. Но написать что-то наверное надо, вы же ждёте. А я уже зафиксировал больше 5 000 долларов на этой сделке, и ещё профит на 2 700 долларов в работе (на скрине видно).

Вот так отрабатывают мои весёлые картинки-мартинки, но они, без общего макроэкономического анализа и распределения рисков, имеют не очень много смысла, поэтому я вас этим всем тут и гружу.