международные расчеты

Сбербанк запустил факторинговый сервис в Индии. Новый инструмент ориентирован на микро-, малый и средний бизнес и позволяет компаниям получать оборотное финансирование в рупиях без залога и с отсрочкой платежа до 180 дней.

Сервис работает через государственную технологическую платформу и полностью переведен в цифровой формат. Сделки оформляются онлайн с использованием электронного документооборота, что существенно ускоряет доступ к финансированию.

Почему ставка сделана на Индию

Эксперты связывают запуск сервиса с ростом товарооборота между Россией и Индией и увеличением расчетов в национальных валютах. Факторинг в рупиях позволяет снизить валютные риски и упростить финансовые потоки между странами.

Кроме того, у российских компаний накапливается ликвидность в индийской валюте, которую сложно конвертировать. Использование этих средств внутри локального рынка становится логичным решением.

По мнению участников рынка, сервис будет востребован не только малым, но и крупным бизнесом — особенно в условиях, когда традиционное кредитование остается дорогим и ограниченным.

Доля рубля в международных расчётах за российский экспорт товаров и услуг достигла 57% — это официальные данные Центробанка по итогам девяти месяцев 2025 г. (более поздних данных пока нет). Для сравнения, по итогам первого полугодия 2025 г. доля рубля была 53%. Рост на 4% в третьем квартале. ЦБ не раскрывает по странам, кто платит в рублях, но обьясняет, что «наиболее динамично рублевые поступления росли из стран Европы, Америки и Азии».
При доминировании рубля в международных расчётах Центробанк и Федеральная таможенная служба по-прежнему считают обьёмы российских экспорта-импорта в долларах США. Хотя это выглядит странно. Получается, что за 9 месяцев прошлого года Россия выручила $302,8 млрд за экспорт; $172,6 млрд было оплачено в рублёвом эквиваленте.
Доля так называемых токсичных валют (доллар и евро) сократилась до 14%, другие валюты заняли долю 29%.
Доля рубля в расчётах за импорт стабильна 55%; у доллара и евро 14%,
в прочих валютах – 31%. Но здесь есть нюанс, о котором мы уже рассказывали.

«Причем юань используется не только в торговле РФ с КНР, но и с другими дружественными странами»,- сказал он.

«Надеюсь, уже в ближайшее время мы услышим о практических шагах по интеграции российской (СПФС) и китайских (CIPS) систем межбанковских переводов для создания альтернативы SWIFT. В перспективе (к 2030 году) важную роль сыграет сотрудничество в области использования цифрового юаня и цифрового рубля в международных расчетах»,- подчеркнул Манкевич.

По данным Банка России, в июле использование так называемых “токсичных” валют (доллара и евро) в расчетах внешней торговли сократилось до исторических минимумов. В импорте их доля снизилась до 14,6%, а в экспорте до 13,1%. Особенно заметно это проявилось в расчетах с Африкой и странами Карибского бассейна, где доля доллара и евро упала до 2–3%. Даже в операциях с Азией показатель сократился до 11,1%, тогда как рубль укрепил свои позиции почти во всех направлениях и занял более половины объема внешнеторговых расчетов.

Изначально процесс дедолларизации внешнеэкономической деятельности был вызван санкционными ограничениями, заморозкой российских активов и ростом рисков расчетов через западные финансовые системы. Дополнительным фактором стало расширение расчетов в национальных валютах с партнерами из Азии, Африки и Латинской Америки, а также техническое развитие механизмов межбанковских переводов в рублях и юанях. В последние месяцы к этому добавились и внутренние стимулы, а именно стремление бизнеса минимизировать зависимость от колебаний курса доллара и евро, и снизить валютные риски.

Россия и Китай практикуют сделки на основе бартерного обмена, сообщает агентство Reuters. Например, Москва поставляет Пекину пшеницу и семена льна в обмен на автомобили и стройматериалы. Федеральная таможенная служба уточняет, что доля таких сделок во взаимном товарообороте очень незначительна.

По нашим данным, 80–90% расчетов КНР и РФ осуществляют в юанях и рублях. Скорее всего, бартерные сделки заключаются, когда денежные транзакции затруднительны или даже невозможны, так как некоторые китайские банки, опасающиеся вторичных санкций, максимально затягивают сроки проведения средств между участниками сделок. Бартер — неплохая альтернатива в условиях санкций, но натуральный обмен товарами давно устарел, да и современная экономика — это экономика услуг и технологий, которые оплачивать по бартеру крайне сложно, если вообще возможно.

На взгляд Freedom Finance Global, весьма эффективной заменой платежей через банки могли бы стать трансграничные расчеты в государственных цифровых валютах, что могло бы защитить экспортеров и импортеров обеих стран от санкций недружественных государств.

«Я считаю, что это не проблема уже сейчас», — сообщил директор департамента финансовой политики Минфина РФ Алексей Яковлев.

«Мы крайне креативны, устойчивы и изворотливы. Все будет хорошо», — заявил гендиректор УК «Полюс» Алексей Востоков.

Один из последних китайских банков, работавших с неподсанкционными российскими кредитными организациями, – Heihe Rural Commercial Bank – перестал проводить расчёты с РФ. Об этом сообщили источники «Ведомостей» в банках и среди импортеров.

19 июля Совет ЕС ввёл санкции против Heihe, обвинив его в предоставлении услуг, связанных с криптоактивами. Ограничения вступили в силу 9 августа, и с этого момента европейским лицам запрещено взаимодействовать с банком.

Несмотря на это, платежи из России продолжали проходить почти месяц, но в конце августа ситуация изменилась. По словам участников рынка, 27 августа переводы ещё исполнялись, а уже 28-го банк прекратил приём средств. В ответ на запросы клиентов представители Heihe ссылаются на «настройку внутренней инфраструктуры» и «обновление систем», не уточняя сроки возобновления работы.

Адвокаты и платежные агенты отмечают, что фактическая приостановка началась ещё 11 августа, но происходила поэтапно. Вероятно, банк согласовывал позицию с Народным банком Китая. При этом официально Heihe заявляет о технических проблемах, избегая упоминания санкций.

Значимость рубля в международных экономических отношениях возрастет, заявил в интервью ТАСС американский экономист, директор Центра устойчивого развития Колумбийского университета (Нью-Йорк) профессор Джеффри Сакс.

Он отметил, что подобно тому, как мир «перешел к многополярности», он теперь также движется к многовалютному формату отношений в экономической сфере.

«У рубля, рупии, юаня будет более значимая международная роль, чем раньше», — заметил Сакс

Комментируя будущее доллара в мировой экономике, профессор подчеркнул, что его «доля в международных финансовых операциях — будь то расчеты, валютные резервы или инвестиции — будет уменьшаться».

«Так что, по сути, мы уже вступили в период перехода к многовалютной системе», — констатировал Сакс.


Источник: tass.ru/ekonomika/24090765

На фоне ужесточения банковских и регуляторных требований в ОАЭ, российские инвесторы всё чаще рассматривают Оман в качестве новой площадки для бизнеса, расчётов и инвестиций. Юристы и консультанты отмечают устойчивый рост запросов на открытие счетов, регистрацию компаний и получение резидентских виз в султанате.

Главный мотив — снижение санкционных рисков. В отличие от Эмиратов, Оман не присоединился к антироссийским санкциям и меньше интегрирован в западную финансовую систему, что делает его более безопасной юрисдикцией для трансграничных операций.

Дополнительную привлекательность султанату придало соглашение с Россией об избежании двойного налогообложения, вступившее в силу в 2023 году. А визит Омана на ПМЭФ-2024 и подписание ряда межгосударственных соглашений подтверждают взаимный интерес к укреплению экономических связей.

Особый интерес к Оману проявляют средние и крупные компании с производственной или логистической направленностью. Развитые порты и свободные экономические зоны (Салала, Дукм, Сохар, Маскат) обеспечивают удобные условия для международной торговли, а инвесторы получают льготы, включая освобождение от налога на прибыль и пошлин.