Ростелеком


Ростелеком - СД одобрил приобретение оператора дата-центров ДатаЛайн за почти 12 млрд руб

Совет директоров ПАО "Ростелеком" одобрил приобретение 100% одного из крупнейших операторов дата-центров ООО «ДатаЛайн» (бренд DataLine)

1. Определить, исходя из рыночной стоимости, цену отчуждаемых ПАО «Ростелеком» работ (оказываемых услуг) по государственному контракту по эксплуатации инфраструктуры электронного правительства между ПАО «Ростелеком» и Министерством цифрового развития, связи и массовых коммуникаций Российской Федерации, в размере 11 987 079 274 рубля.

сообщение

Ростелеком и ВТБ - вложат 1 миллиард рублей в СП в сфере больших данных

глава госоператора Михаил Осеевский рассказал в кулуарах форума "ВТБ Капитала" "Россия зовет!", что ПАО "Ростелеком" совместно с банком ВТБ вложит в совместное предприятие в сфере больших данных 1 млрд рублей.

Инвестиции будут распределены в соотношении 50:50, а само СП будет запущено в ближайшее время.

«Мы хотим, чтобы в 2020 году на платформе совместного предприятия уже появились рыночные продукты»


СП будет заниматься построением систем обработки, хранения, анализа, обмена и визуализации данных; управлением рекламными кампаниями клиентов на базе интеллектуальных систем; оборотом обезличенных и деперсонализированных данных через функционал биржи обмена данных.



( Читать дальше )

А вот и 200 ярдов подъехало. ВТБ и уроки рисования.

Всем привет, Друзья. Не так давно я писал статью, в которой разбирал отчетность компании ВТБ за 1-е полугодие. В ней же сделал оговорку о том, что достичь уровня по чистой прибыли в 200 млрд рублей будет крайне тяжело.

Эти и другие полезные материалы в моем Telegram или Вконтакте

Скептически настроен я был и после отчета за 3 квартал 19 года. Чистая прибыль компании выросла на 42% по сравнению с 3 кв. прошлого года. А вот за 9 месяцев ЧП составила 128 млрд рублей, что ниже на 4% показателей прошлого года. Чистые процентные доходы за 9 месяцев немного снизились до 323,8 млрд рублей, однако чистые комиссионные доходы выросли на 6,5%.

В целом в 3 квартале 2019 года наблюдалась положительная динамика прибыльности, но как компания собирается выполнять свои обещания в 200 ярдов, давайте посмотрим далее.

( Читать дальше )

Прогноз на неделю с 18.11.2019

Финансовый блог

Аэрофлот (AF). Восходящий канал с целью 3%

АлРоса (AL). Восходящий канал с целью 3%

Брент Brent (BR). Консолидация

СеверСталь (CH). Консолидация

Валютная пара Euro|USD (ED). Нисходящий канал

ФСК ЕЭС (FS). Консолидация

ГазПром (GP). Консолидация

 

ГМК «Норникель» (GM). Консолидация

Золото Gold (GD). Консолидация

РусГидро (HY). Консолидация

ЛУКОйл (LK). Восходящий канал

МосБиржа (ME). Восходящий канал с целью 3%

Магнит (MN). Консолидация

МТС (MT). Восходящий канал с целью 3%

 

НоваТЭК (NO). Нисходящий канал

НЛМК (NM). Консолидация

Индекс РТС (RI). Консолидация

РосНефть (RN). Восходящий канал



( Читать дальше )

Результат за неделю с 11.11.2019


Финансовый блогРезультат за неделю с 11.11.2019

 

За неделю цена портфеля изменилась на +7% (или на 2 процентных пункта от исходной цены портфеля). Гарантийное обеспечение изменилось с 289% до 161% средств, размещённых на рынке в начале года (режим редких сделок сохраняется до достижения уровня 50%).

 

При этом зафиксирована прибыль:

ГазПром    648
ГМК «Норникель»    1129
Магнит    60
НЛМК    697
РосНефть    193
РосТелеком    470
СберБанк    176
СургутНефтеГаз    2909
Сумма     6282

 

Вариационная маржа в % средств на рынке на начало недели:

ЛУКОйл    -0,37
Валютная пара USD|RUR    -0,26
РусГидро    -0,24
Валютная пара GBP|USD    -0,24
АэроФлот    -0,16
МосБиржа    -0,08
Золото    -0,03
ФСК ЕЭС    -0,02
Серебро    -0,02
Валютная пара AuD|USD    -0,01
ОФЗ    0,01
СберБанк    0,02
РосНефть    0,02
Магнит    0,04
РосТелеком    0,05
НЛМК    0,07
СургутНефтеГаз    0,14
Валютная пара Euro|USD    0,19
Индекс РТС    0,21
Палладий    0,25
ТатНефть    0,82
НоваТЭК    0,93
ГазПром    2,29
ГМК «Норникель»    2,46
 



( Читать дальше )

Новости компаний — обзоры прессы перед открытием рынка

«Детский мир» ждут в Индии. Пакет «Системы» в компании хотят купить Surya Group и Reliance

На долю АФК «Системы» Владимира Евтушенкова в «Детском мире» появились неожиданные претенденты. Компанией заинтересовались Surya Group, которая развивает в РФ магазины Superdry, и крупный холдинг из Индии Reliance Industries с активами в энергетике, нефтехимии и ритейле. Частично профинансировать сделку, стоимость которой оценивается до 42 млрд руб., может Сбербанк.

https://www.kommersant.ru/doc/4157737

 

Правительство притормозило сделку «Газпром нефти» и Shell. Компании пока не получили разрешения на создание СП

Сделка по продаже «Газпром нефтью» 50-процентной доли в «Меретояханефтегазе» англо-голландской Shell задержится. Правкомиссия по иностранным инвестициям не стала одобрять сделку из-за неких неясных «технологических и экономических» деталей. Регулятор и раньше откладывал сделки в нефтяной отрасли, наиболее крупные из них были связаны с нефтесервисными компаниями.



( Читать дальше )

Текущее снижение акций Ростелекома интересно для долгосрочных инвесторов - Солид

Ситуацию вокруг крупнейшего российского телекома можно описать старой трейдерской поговоркой: «Покупай слухи, продавай факты». Именно так и произошло в обоих типах бумаг «Ростелекома». После взлета примерно на 10%, на текущий момент они торгуются снова по тем же ценам, что и до новости.

Такая реакция рынка наводит на мысли, что инвесторы хотели увидеть и сделку до конца года, и получить дивиденды за 9месяцев, а их совет директоров решил перенести на следующий год и выплатить целиком без промежуточных. Бумаги в долгосроке выглядят позитивно как с точки зрения дивидендной доходности, так и роста финансовых показателей.
Отказ «Ростелекома» от промежуточных дивидендов будет иметь краткосрочный негативный эффект, разочарованные спекулянты решили фиксировать свои позиции. Уверен, что в данной ситуации более мудрые, долгосрочные инвесторы, воспользуются скидками для повышения будущей дивдоходности.
Балакин Дмитрий
ИФК «Солид»

Итоговые дивиденды Ростелекома за 2019 год могут составить 5 рублей на акцию - Sberbank CIB

Условия приобретения акций Tele2 «Ростелекомом», обнародованные во вчерашнем пресс-релизе холдинга, предполагают более высокую, чем мы ожидали, оценку консолидируемого актива. На наш взгляд, премия относительно МТС в 41% по коэффициенту «стоимость предприятия/EBITDA 2019о» и 32% по мультипликатору на 2020 год, не оправдывается перспективой роста показателей Tele2. Для этого оператора на 2020 год прогнозируется рост EBITDA на 9% относительно уровня годичной давности, а для МТС — на 4%.

Предполагается, что сделка по консолидации Tele2 будет на 70% оплачена не денежными средствами, а ценными бумагами. При этом денежный взнос на сумму 42 млрд руб., по нашим оценкам, повлечет за собой повышение уровня неконсолидированной задолженности Ростелекома по коэффициенту «чистый долг/EBITDA» с 2,1 до 2,5. Менеджмент уже заявил, что холдинг не планирует выплачивать промежуточных дивидендов — они будут учтены в итоговых дивидендах за 2019 год; по нашим оценкам, их размер может составить 5 руб. на акцию. Мы подтверждаем рекомендацию ДЕРЖАТЬ обыкновенные акции «Ростелекома» и повышаем их целевую цену на 21% — до 95,00 руб. (в основном в связи с внесением в нашу модель параметров сделки). 

( Читать дальше )

Для ВТБ исход сделки по Tele2 можно считать умеренно-позитивным - Промсвязьбанк

Вчера на российском рынке состоялась давно ожидаемая сделка по покупке «Ростелекомом» оставшихся 55% компании ООО «Т2 РТК Холдинг» (Tele2 Россия) у Tele2 B.V., которым совместно владели ВТБ, «Севергрупп» и Банк «Россия» в пропорции 50%, 40% и 10%.

Сделка по приобретению этого пакета состоялась в три этапа: 1. Обмен 10% акций Tele2 на 10% обыкновенных акций «Ростелекома», находящихся на балансе его дочерней компании «Мобител». 2. Осуществление дополнительной эмиссии обыкновенных акций «Ростелекома» и их приобретение банком ВТБ. (независимый оценщик оценил долю в 27,5% в 66 млрд руб., что обозначило цену акций на уровне в 93,21 руб./акцию). 3. Приобретение «Ростелекомом» 17,5% акций TELE2 за 42 млрд руб.

В рамках сделки капитализацию Tele2 оценили в 239,1 млрд руб., что с учетом долга примерно в 120 млрд руб. и ожидаемом размере EBITDA в 64 млрд руб. дает оценку компании по мультипликатору EV/EBITDA на уровне 5,6х – с одной стороны заметно больше, чем в среднем по сектору (для сравнения, показатели МТС и VEON составляют 3,6-4,8х), однако отчасти более высокие мультипликаторы обусловлены более весомыми темпами роста Tele2.

( Читать дальше )

Tele2 оценили дороже, чем ожидал рынок - Invest Heroes

С начала года все ждут завершения сделки по покупке Tele2 «Ростелекомом». В статье мы рассмотрим, как влияли выходившие на эту тему новости на стоимость акций все это время. А также разберемся в причинах повышенной волатильности акций в последние два дня и в том, как в итоге будет происходить сделка.

Акции росли на ожидании сделки и упали из-за условий. 11 ноября после закрытия торгов вышла новость о том, что 13 ноября будет проведено собрание СД, где будет принято решение о проведении сделки по консолидации Tele2. На этих новостях 12 ноября «обыка» «Ростелекома» выросла на 6,3%. 13 ноября котировки пошли на снижение, что было связано с объявлением параметров сделки.
           Tele2 оценили дороже, чем ожидал рынок - Invest Heroes
Мы ждали, equity Tele2 для сделки будет оценен в 136 млрд руб., что с учетом чистого долга соответствует 4,2 EV/LTM EBITDA. Вышла новость о том, что вся компания для сделки оценивается в 240 млрд руб. С учетом чистого долга в 115,1 млрд руб., Tele2 стоит 5,9x EV/LTM EBITDA, что было дороже ожиданий рынка и наших.

( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW