МОсбиржа

Ценные бумаги «Магнита» падают второй день в ходе торгов на Мосбирже. Сегодня в 11:00 они падали на 5,4% (до 4181 рубля за штуку), в 12:20 они продолжили снижение на 3,22%. Вчера котировки снизились на 4,6% после. Снижение началось после сообщения Мосбиржи о переводе акций в третий котировальный список.

С 25 мая Мосбиржа понизит уровень листинга «Магнита» и переведет акции компании в третий уровень котировального списка. Сейчас обыкновенные акции компании входят в котировальный список первого уровня. Выпуски облигаций «Магнита» перевела из первого уровня во второй.

Подробнее – в материале «Ъ»

  Когда-то давно, в 2002 году я участвовал в студенческой конференции, посвященной крайне модной тогда глобализации. Конференция проходила в США. И оказалась во многом для меня пророческой, в смысле приобретенного опыта и взгляда на мир.

  Нас, студентов-выпускников известного московского Вуза пригласили разбавить американское мероприятие для придания ему вида международности. Я приехал с небольшим докладом по Российскому фондовому рынку.

  Это было хорошее мирное время, в том смысле, что к гражданам России на тот момент относились со смесью любопытства и снисходительности, как к поверженному и убогому бывшему противнику. А сами рядовые американцы были пришиблены недавним крахом доткомов и терактами 11-сентября 2001-го. Принимали нас очень хорошо, достойно, богато, но это никак не отменяло чисто американские национальные особенности.


 
  Именно на этой конференции я впервые столкнулся со столь явным делением мира на своих, на первый сорт — условно белых и чужих — второй и третий сорта, условно папуасов.

Портфель, который выжил пришел, чтобы..

С марта прошлого года начались мои публичные инвестиции. Вот несколько фактов об этом событии:

<> Общая сумма вложений выросла в 2 раза (803к₽ против 403,5к₽);

<> Стоимость активов была 345к₽, стала 755,5к₽;

<> Процентное соотношение веса заблокированных ценных бумаг изменилось с 68% до 34%;

<> В этом месяце зафиксирован наилучший результат по портфелю за время публичных инвестиций: -5,9%.

В марте были куплены ценные бумаги следующих компаний:

1) Русал – 30 шт (1 240,5₽)

2) Ozon – 1 шт (1 837,5₽)

3) Яндекс – 1 шт (1 914,4₽)

4) Тинькофф – 2 шт (4 986₽)

5) Газпром – 10 шт (1 700,9₽)

6) ИнтерРАО – 1 000 шт (3 777₽)

7) ВК – 3 шт (1 441,2₽)

8) Х5 Retail Group – 2 шт (2 852₽)

Сумма вложений в ФР – 20 000₽

Комиссия брокера/биржи – 13,81₽

Сумма замороженных активов составила 275 718,99₽ или 34% от стоимости портфеля (в марте того года идентичная сумма занимала 68% долю портфеля).

Главная торговая площадка РФ отчиталасьза 1 квартал

Мосбиржа

МСар = ₽262 млрд

Р/Е = 7

📊Итоги

— комиссионные доходы: ₽10 млрд (-6,5%);

— процентный доход: ₽13 млрд (+21);

— скорр. чистая прибыль: ₽14 млрд (+17%);

— операционные расходы: ₽5,4 млрд (-18%).

❗️Биржа обновила несколько прогнозов. Так, рост операционных расходов на весь год составляет 10-14%. Прогноз по капитальным расходам — ₽4-6 млрд. 

📈Бумаги Мосбиржи (MOEX) растут на открытии торгов на 1%.

🚀Комиссионные доходы просели, что неудивительно: объем торгов по акциям так и не восстановился (-35% год к году). Однако на рынке облигаций объемы выросли вдвое, из-за чего, собственно, просадка и не выглядит катастрофической.

🔸Процентные доходы продолжают расти (что, впрочем, стало очевидно уже после отчетов крупных банков). 

🔸Площадка миновала пик кризиса, и аналитики MP ожидают, что этот год для нее будет более удачным.

👉Чего нельзя сказать о СПБ Бирже

Ключевые показатели:

📍Выручка: 23,2 млрд руб. (в среднем за кв. в 2021 году = 20,9 млрд руб.)
📍Комиссионные доходы: 9,96 млрд руб. (в среднем за кв. в 2021 году = 9,4 млрд руб.)
📍Процентные доходы (за вычетом расходов): 13,7 млрд руб. (за прошлый год было всего 14)
📍Чистая прибыль: 14,3 млрд руб., это рекорд за все время, приложил картинку от БКС, посмотрите динамику, впечатляет
📍Net Margin (соотношение прибыль / выручка): 61,6% (тоже рекордное соотношение, для Мосбиржи нормальный показатель в 50%).

Резюме: невероятный 1-й квартал для Мосбиржи. Я прогнозировал 30 млрд руб. прибыли за год, получили уже 47,6% от этого объема. Невероятный он из-за большого кол-ва процентных доходов компании, я не уверен, смогут ли они и дальше сохранять такой уровень процентных доходов, поэтому скорее думаю, что во 2-4 кв. прибыль снизится. Комиссионные доходы также в рамках позитивного прогноза. Еще и нарастили собственный капитал со 176 до 191 млрд руб.

Подпишитесь и читайте полный разбор Мосбиржи в моем ТГ-канале: t.me/Vlad_pro_dengi/280, подтверждаю свои выводы, цель 145.