Баффет

1. Правило первое: никогда не теряй деньги. Правило второе: не забывай правило первое.
   
   
2. Довольно странно уже после завершения сделки говорить, что вас обокрали только потому,
   что противоположная сторона оказалась умнее вас.
   
   
3. Инвестирование состоит в том, чтобы вложить деньги сегодня и завтра получить больше денег.
   
   
4. Я лучший инвестор, потому что я бизнесмен и я лучший бизнесмен, потому что я инвестор.
   
   
5. Я никогда ничего не покупаю, если не могу на одной бумаге описать мои объяснения и причины.
   Я могу ошибаться, но я буду знать ответ этому. «Я плачу 32 миллиарда долларов за компанию Coca-Cola,
   потому что…» И если вы не можете ответить на этот вопрос, вам не стоит покупать эти акции.
   Но если вы ответите на этот вопрос и сделаете это несколько раз, вы заработаете много денег.

( Читать дальше )

Гордитесь своей зарплатой, на которую даже в кризис можете позволить себе отпуск за рубежом и автомобиль на бензине объемом больше двух литров? Этот сервис поумерит ваше тщеславие в один миг. Ведь сколько бы денег вы не делали в месяц, Уоррен Баффет делает больше в день. А может, и в минуту. Интересно, за сколько секунд он заработает ваш годовой доход? Просто впишите сумму в долларах в строку на этом сайте pennystocks.la/warren-buffett/ и нажмите ввод.

Предположим, вы программист и зарабатываете $2000 в месяц, то есть $24 000 в год. Как думаете, сколько времени понадобиться Уоррену Баффету, чтобы сколотить это маленькое состояние? Не очень много — всего 56 секунд. За год он зарабатывает $13,5 млрд, а за день — $37 млн. С доходом $2000 в месяц вам бы понадобилось 562 500 лет, чтобы заработать столько же.

Уоррена Баффета по праву называют одним из величайших инвесторов современности, и в свои 82 года он продолжает активно работать, не теряя ни минуты в поисках новых путей вложения средств.

Баффета часто называют Оракулом из Омахи — настолько точными оказываются его экономические прогнозы. Что касается состояния главы инвестиционного гиганта Berkshire Hathaway, то Баффет остается одним из богатейших людей планеты. Каждый раз, когда Баффет начинает говорить на какую-либо тему, его выступления разбиваются на цитаты, которыми уже в следующий час пестрят заголовки СМИ. Правда, больше всего в этом смысле везет акционерам Berkshire Hathaway: каждый из них регулярно получает отчеты от Баффета, которые содержат в себе массу полезных советов и высказываний.

( Читать дальше )

Все просто. Берем топовую девятку бумаг в портфеле Баффета и инвестируем в них. Зачем придумывать велосипед, когда все придумано самым умным инвестором в мире.) Данные по капитализации на середину прошлого года. Учитывая что СиПи сейчас примерно на тех же уровнях, вряд ли  что то сильно упалао, подорожало.

Далее по списку:

1. ConocoPhillips (Дивиденды – 3,6%, цена акции – $77,08, капитализация — $94,5 миллиардов)

Хотя недавно Berkshire Hathaway продал часть своих акций ConocoPhillips в пользу конкурирующих Exxon Mobil, но данная фирма все еще занимает значительную часть портфеля фонда. К концу первого квартала текущего года общая сумма инвестиций составляла 783 миллиона долларов или 11 миллионов акций, против 13,5 миллионов позапрошлого квартала. Активы нефтяной компании продолжают пользоваться спросом, хотя цены упали с исторических максимумов, а Уоррен Баффетт назвал свой начальный и более крупный вклад «серьезной ошибкой», так как он не сумел предвидеть падение цен на газ и нефть.

( Читать дальше )

 

Что говорит Баффет, где то там – в Америке:

баффет: инвестиция есть передача нынешней покупательной способности с расчетом получить более высокую покупательную способность в бедующем
баффет: в течении 10-летий намного безопаснее инвестировать в долю дохода бизнеса США чем в долговые бумаги США
баффет: бесхитростный индексный фонд, который просто бездействует на протяжении 10-летий

интерпретация баффета: Дивидентная доходность > доходности депозита (вклада)
интерпретация баффета: Дивидентная доходность на длительном промежутке времени ~= росту курса («не слишком отличается»)
интерпретация баффета: Дивидентная доходность функция развития технологий (увеличения кол-ва в шт.)
интерпретация баффета: в составе индекса большинство это прибыльные компании (это предположение)

Что видно, конкретно здесь, в графиках: Рост в разы для экспортеров — дескать у них денег больше станет из-за девальвации рубля, оне наденут желтые штаны и все им честь двумя руками отдавать будут.
Однако:
— падение цены базового актива в долларах при постоянной цене задолженности в долларах;
(долларовый долг как был так и остался – взять деньги на его погашение – проблема)
— в былые годы на российский индекс оказывал влияние приток-отток денежных потоков:
РФ
+
Экспорт сырья, товаров функция цены товара, курса рубля
Займы за рубежом Гос-ва, Ко функция низк %
Инвестиционный капитал
Спекулятивный капитал функция политич. стабильности
Экономический рост

( Читать дальше )

История Баффетта очень интересна. Рекомендую его письма акционерам - www.berkshirehathaway.com/letters/letters.html  

Очень полезная информация. По мотивам данных писем (письма 1979-2000) составлено «Эссе об инвестициях, корпоративных финансах и управлении компаниями». Это просто клад знаний!

Вопрос преемственности становится всё актуальнее и актуальнее.

«Мой преемник должен уметь противостоять высокомерию, бюрократии и самодовольству – даже лучшие компании могут рухнуть, если этот корпоративный рак метастазирует», – утверждает Баффетт, гендиректор и председатель совета директоров Berkshire. Баффетту 84 года, его давнему партнеру Чарльзу Мангеру – 91 год. Много лет инвесторы и аналитики гадают, кто придет им на смену. На этот раз Мангер был максимально конкретен: «Преемники Баффетта не могут быть просто с умеренными способностями – например, было бы преуменьшением назвать Аджита Джейна и Грега Эйбела, прекрасно зарекомендовавших себя, «менеджерами мирового класса». 63-летний Джейн, родившийся в Индии, создал с нуля перестраховочный бизнес Berkshire, 52-летний канадец Эйбел пришел в Berkshire в 2000 г., когда она купила возглавляемую им MidAmerican Energy.

( Читать дальше )

Баффет патриот своей страны. Чтобы там не говорили, его вера в будущее корпоративной Америки помогла ему достичь финансового олимпа. В своем последнем послании акционерам фонда он сделал ряд интересных заявлений.
И все же, если разобраться, был ли за это время у США достойный противник? Нет. Даже сейчас, если у вас есть простой выбор: жить в Азии, в Китае, в Сингапуре, в Гонг Конге, в Европе или в США, что вы выберете? Американская мечта еще жива, образ жизни жив… именно они, а не пушки, золото и нефть являются основой повсеместного доверия к доллару. Если бы Россия умела бы так навязывать свои ценности миру.

 «Indeed, who has ever benefited during the past 238 years by betting against America? If you compare our
country’s present condition to that existing in 1776, you have to rub your eyes in wonder. In my lifetime alone, real
per-capita U.S. output has sextupled. My parents could not have dreamed in 1930 of the world their son would see.

( Читать дальше )