Первое видео из рубрики «ответы на вопросы», также вместил промежуточные итоги недели.

В этом видео Вы узнаете:
  — пример отбора опционов для сделки на примере РТС
— как принимают решения крупные деньги, простой пример
— снижение открытого интереса на фьючерсы золота, нефти и S&P500 торгующиеся на Чикагской товарной бирже. Есть сигналы?

 Промежуточные итоги недели:
  — индекс S&P500
— золото
— индекс доллара
— нефть 



( Читать дальше )

Всем привет
В этом видео приглашаю каждого интересующегося валютным, долговым, товарным и фондовым рынками: разбираем перспективы и отбираем торговые идеи.
В выпуске:
— авторская оценка кривой доходности
— технический анализ индекса доллара
— анализ S&P500
— анализ рынка газа и нефти
— анализ рынка пшеницы
— анализ золота и серебра
— обзор открытых позиций
— резюме



( Читать дальше )

Нефтяной рынок охвачен оптимизмом, что двигает котировки все выше и выше. Любопытно, но в информационном пространстве в последнее время особых изменений, которые могли бы этот оптимизм объяснить, не наблюдается (кроме разве что бодрых реляций о смягчении карантинных мер).

За оперативной информацией приглашаю всех в свой канал Телеграмм: https://teleg.run/khtrader

Начнем анализ с короткого обзора последних отчетов от ведущих энергетических агентств.

Международное энергетическое агентство, ОПЕК и Минэнерго США в один голос транслируют негативные прогнозные сценарии на 2020 год. Укрепляет эту тенденцию публикация тревожных данных о распространении пандемии в развивающихся странах: резкое ухудшение за последние сутки в Бразилии и Индии, входящих в десятку крупнейших потребителей нефти в мире.

Однако мы не станем основывать свой анализ на слухах, а обратим внимание на факты.

Приведенные ниже графики демонстрируют ситуацию в мировой экономике, а также связь макроэкономических показателей с котировками нефти

( Читать дальше )

Всем привет. 
Второй выпуск с еженедельным прогнозом

В этом выпуске:
1) Обзор позиций согласно прошлого прогноза
2) Анализ финансовых рынков: валюты, фондовый рынок США, товарный рынок (газ. нефть, драгметаллы), долговой рынок (10-летние трежерис)
3) Выводы и рекомендации



( Читать дальше )

Всем привет. 
Решил позаниматься своим каналом Ютуб, давненько не выходил в эфир, теперь буду писать видео-прогнозы на неделю по выходным и внутри недели планирую писать полезную информацию о трейдинге. 

Первый выпуск из карантина уже на канале 


( Читать дальше )

Один из читателей в своем комментарии к предыдущему посту написал: «В цикле снижения ставок скорость обращения денег падает, в таких условиях инфляции быть не может».

О моем мнении насчет перспектив инфляции в США Вы знаете из моих предыдущих статей, а с автором соглашусь, и в данной статье приведу наглядно, что имеется в виду.

Итак, приступим к полному разбору ситуации на денежном рынке США, для финансовых рынков как никогда важно понимать будет ли ослаблен доллар, т.к. это запустит риск-он на финансовых рынках.

Добро пожаловать в мой канал Телеграмм:   https://teleg.one/khtrader

Начнем с обзора спроса на долларовую ликвидность со стороны финансовых институтов, пользующихся сделками РЕПО и прямым кредитованием у ФРС

Красная линия – это дневные объемы сделок РЕПО, мы наблюдаем затухание показателя, это означает, что спрос на краткосрочную ликвидность затухает.

( Читать дальше )

Развал финансового рынка нефти превзошел все ожидания, даже в страшном сне никто не мог подумать, что цену станут отрицательными, да, это длилось несколько часов, но мы теперь знаем – дна нет. 
Физический рынок нефти перенасыщен, на что указывают накапливающиеся запасы нефти. 

Итак, обо все по порядку. За оперативной информацией приглашаю в свой канал Телеграмм: https://teleg.one/khtrader


ФИЗИЧЕСКИЙ РЫНОК США

Предложение нефти:

Добыча нефти в США на прошлой неделе продолжила снижаться и потеряла еще скромные 100 тб\д и составила  12,2 мб\д., что на 1,6% остается  выше, чем годом ранее. При том, что кол-во активных буровых продолжает падать, на этот раз сразу на 66 штуки до 438 штук,  что  на 47% ниже, чем весной 2019 года. При этом в Канаде осталось всего 7 действующих вышек, это на 63% ниже, чем в прошлом году.  Доля добычи в нефтепереработке на неделе продолжает двигаться вверх к 100% (зеленая линия на картинке), сказалось продолжение снижение потребления. Ситуация с добычей не шибко-то и ухудшается, если конечно верить Минэнерго США.

( Читать дальше )

#нефть ЭКВАТОР НЕДЕЛИ
Анализировать рынок нефти нет смысла, там играется крупнейшая спекуляция под негативный информационный шум, но по долгу службы приходится

Рынок нефти разрушают дальше, на этой неделе мы узнали что:
Дна у рынка нефти нет, и цены как снизу, так и сверху бесконечны, что нарушает приличный кусок финансовой теории о ценообразования и рисках товарного рынка. Теперь мир оценки деривативов будем другим
Взаимные фонды ввиду первого пункта не надежны, даже если фонд линейный, он может обанкротиться при уходе цены фьючерса в отрицательную зону
Фьючерсная кривая может искривляться в сумасшедшее контанго на ближних 4 контрактах
Рыночная волатильность может расти бесконечно, что сильно переоценивает опционы, которые становяться космический дорогими. Вчера IV на СМЕ была 700%, т.е. это одно стандартное отклонение означающие, что цена может отклоняться в год в 7 раз от среднегодового значения.
Отсюда вопрос, как торговать-то? Ответ напрашивается сам собой — никак. Рынок нефти разрушен и будет построен новый рынок, который будет отличаться от прежнего, например уже объявлено о запуске опционов с отрицательными страйками на СМЕ, и это только начало. Я вот думал, как не помешать спекулянтам и инвесторам купить нефть на минимумах, была версия мурыжить временем, но это точно высокий риск экономического кризиса, а вон как, просто надо все разрушить, что бы не возможно было оценивать риски, т.к. новой теории еще нет, но скоро ее напишут.

( Читать дальше )

О вчерашнем событии на майском фьючерсе WTI не написал только ленивый, но и я же не лентяй

Вчера цены на майский фьючерс WTI, который эксперируется сегодня, ушел в отрицательную зону и достиг отметки -40$ за баррель. Любопытно, но в преддверии ухода ниже ноля, глава Чикагской товарной биржи принял решение допустить отрицательные цены только по майскому фьючерсу.

Каковы причины, что пишут СМИ?
1) Фундаментальные причины: нефти много, лить некуда, покупателя нет.
Сегодня утром цены снова в положительной зоне, а значит за ночь появились емкости и покупатель. Выходит так?
2) Туда же техническую версию, об отсутствии покупателя на экспирирующемся контракте, выходит, что ночью появился.

Что думаю я?
6-го мая 2010 года индекс Доу Джонс упал на 600 пунктов и вернулся обратно, на все ушло 5 часов. События, которые происходили внутри дня в то время на индексу ДД получило название «Флеш-креш». Основными причинами назывались влияние высокочастотных трейдеров, т.е. алгоритмов. Но за каждым «роботом» есть человек который его программирует.

( Читать дальше )

Прислушавшись к риторике аудитории – пришел к выводу, что пора заняться анализом рубля и выявите перспективы «деревянного».

Как Вы уже поняли, в этой статье пойдет разговор о рубле, также рассмотрим прикладной вопрос, что делать с отечественными активами. Я приглашаю Вас в путешествие по базовым теориям оценки валюты, которые будут рассмотрены в процессе анализа перспектив российского рубля.

Также, рад буду видеть Вас в своем канале Телеграмм: https://teleg.one/khtrader

Итак, начнем повествование с печального момента, а именно жуткой зависимости национальной  валюты от мировых цен на нефть и нефтепродукты. Что бы кто ни говорил, а рубль остается, максимально привязан к ценам на «черное золото».

 Первая теория оценки валюты пришла к нам из теории международной экономики и называется «условия торговли». Она достаточно проста, это всего лишь соотношение цен экспорта и импорта, проще говоря, показывает, сколько можно купить единиц импорта, за единицу экспорта при нынешнем уровне цен.

( Читать дальше )