> В настоящее время Киа Рио стоит в районе 950 тыс руб по расчетам Т-Банка.

а где это посмотреть в тбанке?

Сергей Ш., 

>если есть задача сохранить портфель на десятилетия вперед (а это и есть главная задача «правила 4-х процентов»"!)

ну задача минимум это чтобы хватило денег до смерти.

>придется ужимать траты в сложные времена для портфеля. Неприятно, но других вариантов нет.

для меня ужиматься это значит нервничать / испытывать дискомфорт, нахрена тогда такой фаер, если он не надежный и не дает расслабиться. Хотя я понимаю, что даже индексированных на инфляцию выплат может не хватить и что заранее спланировать траты на 30 лет вперед тоже нереально. Из всего этого можно сделать вывод, что либо надо брать с очень большим запасом, либо продолжать крутится-вертеться по жизни.

Em, 

>Вы должны приращивать капитал, он должен расширяться, не проедать его.

Рассматривается выход на пенсию, когда ты уже не хочешь или не можешь работать, соответсвенно идет изъятие из капитала, и кстати к концу жизни он не обязательно должен стать меньше, тут как повезет.

>Вы делаете акцент на курсовую стоимость акций, а не на дивиденды.

Индекс MCFTRR с учетом дивидендов, рассматриваем полную доходность которую дает индекс.

>Есть исследование которого показывает, что 5% годовых реальная доходность от вложений в акции.

Вы же понимаете, что CAGR не равен SWR?

Паша Пашин, 

Если вы предлагаете изымать 4% с капитала в начале каждого года, то тогда ответьте на данный вопрос:

представьте себе, что вы вели учет расходов, чтобы понять каковы ваши расходы в год, исходя из этой суммы вы собрали некоторую сумму капитала, 4% от которой равны вашим годовым расходам, в начале первого года вы выходите на пенсию и снимаете 4% и вам хватает на год жизни, в течении года портфель падает на 50% и в начале второго года вы так же снимаете 4% от портфеля, но это уже равно половине от того что вы сняли в прошлый год и не проиндексированно на инфляцию, как вы будете на это жить следующий год?

Em, что вы хотели сказать этой ссылкой?

Если «4% это с капитала», то тогда ответьте на данный вопрос:

представьте себе, что вы вели учет расходов, чтобы понять каковы ваши расходы в год, исходя из этой суммы вы собрали некоторую сумму капитала, 4% от которой равны вашим годовым расходам, в начале первого года вы выходите на пенсию и снимаете 4% и вам хватает на год жизни, в течении года портфель падает на 50% и в начале второго года вы так же снимаете 4% от портфеля, но это уже равно половине от того что вы сняли в прошлый год и не проиндексированно на инфляцию, как вы будете на это жить следующий год?

Валерий Крылов, было показано, что даже с официальной инфляцией не работает в некоторых случаях.

И еще есть такой прикол про уровень потребления:

rationalanswer.club/post/537/

sa4m4, у индекса тоже есть годы с падением и больше 50%, но например при старте в 2006 году это не зануляет портфель.

Либо при SWR 3.5% даже выход на пенсию в начале 2007 года (технически) не зануляет портфель, но SWR 3.5% все равно слишком много, через пару лет портфель кончится.

Сиделец, 

можно, но концептуально мне не нравятся 2 вещи:

1. Размер портфеля сильно гуляет во время проедания, например если падает на >50%, то это само по себе не комфортно, так еще и изымать нужно, так еще и индексировать изъятия на инфляцию.

2. Для меня, если есть хотя бы 1 год в истории, в котором, при заданном SWR, происходит обнуление капитала, значит, что этот SWR на самом деле не safe, какой SWR при этом считать реально железобетонно безопасным это вопрос дискуссионный(для америки например пишут 2% spending rate is bullet-proof, 3% is probably safe, and 4% is taking chances), эта неопределенность тоже как бы бесит. При этом еще SWR зависит от срока пенсии, а капитал зависит от SWR.