Многие из вас сейчас возразят, да как же можно накосячить, инвестируя в ETF / БПИФы, там же нет ничего сложного. К сожалению, можно, причём косячат даже некоторые финансовые консультанты, что крайне удивительно. Поэтому сегодня будет целый ликбез по фондам.

📊Спекуляции вместо инвестиций

Фонды изначально были созданы как раз для долгосрочных инвестиций с максимально широкой диверсификацией. То есть, они не очень хорошо подходят для спекулятивных сделок + как я говорил в ранних постах, спекуляции не создают дополнительной ценности для участников рынка, но за них берут комиссии, то есть вы только ухудшите этим свои результаты.

😱Непонимание состава фонда

Это наиболее частая ошибка всех начинающих инвесторов, которые вообще не смотрят, из чего же состоит фонд. Например, в 2021 году был хайп на блокчейн-индустрию, таким образом, люди как только видели в названии «Bitcoin» — думали, что берут крипту. На самом деле, оказалось, что вместо крипты фонды содержали в себе акции компаний, косвенно связанных с блокчейном, майнингом и прочим. Причём многие из них даже прямого отношения к этой сфере не имели.

( Читать дальше )

В 1974 году все инвестиционные фонды были под активным управлением, брали высокие комиссии и при этом мало кто мог стабильно обыгрывать рынок. Единицы из тысяч. Их можно было бы сравнить с сегодняшними ПИФами – комиссия за покупку паев, комиссия за продажу, коэффициент участия в доходе, комиссия за ведение портфеля.

И тогда Джону Боглу пришла в голову отличная мысль: что, если инвестор не будет пытаться перебороть рынок, а сам станет рынком? Так появилась идея первых индексных фондов – фондов, где набор бумаг дублировался набором бумаг из расчетных индексов. Такому портфелю необходим был пересмотр только в случае изменения в индексе и от управляющего не требовалось особых навыков. Такой фонд всегда давал бы рыночную доходность, а комиссии за управление становились ничтожными. Стараниями Джона Богла появился Vanguard – крупнейший поставщик индексных фондов.

ETF – Exchange Traded Fund – фонд, торгуемый на бирже, аналог Биржевых ПИФ. Большинство ЕТФ не имеют активного управления, а следуют за тем или иным индексом (набором бумаг). Через фонды ЕТФ можно купить портфель компаний разной капитализации, разных стран, разных секторов. Хотите только компании с высокими дивидендами? Есть и такой фонд. Недвижимость? Литиевых производителей? Нет проблем! И даже на производителей травки.

Имея небольшую сумму денег можно создать высокодиверсифицированный портфель активов. Мало кто может создать диверсифицированный портфель еврооблигаций, где цены на одну бумагу начинаются от 1000$, однако каждый может купить ЕТФ на еврооблигации на небольшую сумму и получить все плюшки владения таким портфелем за скромную комиссию. Комиссии иностранных ETF низки – порядка 0.1% (и бывает доходит до 0,03%). У аналогов из РФ комиссии могут доходить до 1%. Особенно чувствительны они у фондов облигаций, где прирост идет в основном за счет купонных выплат.

Тот же всесезонный портфель Рэя Далио (писали о нем подробно тут) можно собрать из фондов ЕТФ за сущие копейки:

▫️Vanguard S&P 500 ETF (VOO) – фонд из акций индекса S&P 500;
▫️iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT) – долгосрочные гособлигации США;
▫️SPDR Gold Trust (GLD) — фонд на золото;
iShares 1-5 Year Investment Grade
▫️Corporate Bond ETF (VCSH) – краткосрочные корпоративные облигации компаний США с рейтингом от ВВВ по Moody’s;
▫️iShares MSCI Global Select Metals & Mining Producers ETF (PICK) – компании, занимающиеся добычей полезных ископаемых и металлов, кроме золота и серебра.
Портфель Рэя Далио за ~1000$ готов ☺️

Заглядывайте в наш уютный ТГ
t.me/+AJdFfAmGDQNmZTYy

Если понравилось ставь 🧡