profynn, по вкладам вы имеете в виду фьючерсы или вообще?

Чемпионом 2025-го были фонды ликвидности. За счет огромной процентной ставки они принесли около 25% в долларах.

Все фонды торгуются через централизованную платформу, можно купить через большинство банков и брокеров. В Турции около 2000 фондов, вкладывающихся в разные инструменты: турецкая и мировые биржи, облигации, драг металлы, арбитражные фонды и т.д. Вот сайт платформы с подробной статистикой по фондам, есть англоязычный интерфейс:

fundturkey.com.tr/

profynn, вот статистика торгов за 30 января для фьючерса USDTRY, смотрите сами, контракты месячные, но не все ликвидные. Спот сейчас 43.5

Стастику за каждый день можно скачивать с сайта биржи: www.borsaistanbul.com/veriler/vadeli-islem-ve-opsiyon-piyasasi-verileri

Самый популярный терминал — это местный Matriks, с техническим анализом, алгоритмическими возможностями (на C#). Вот тут можно посмотреть, как он выглядит (конечно, всё на турецком):

www.youtube.com/watch?v=f4v2_Ps-rF4&list=PLS8X095ogSWiSI1IXYHS9_hJ4wD5kbhgS

У моего брокера есть также провайдер для Tradingview, прямо из Tradingview можно торговать и писать стратегии.

Я правильно понял, что вы предлагаете использовать волатильность для ребалансировки портфеля? Это очень давняя и хорошо изученная тема. Для статьи имело бы смысл сделать краткий обзор классических подходов.

Вот классика, в том виде, как я ее понимаю.

Основоположник — Гарри Марковиц, нобелевский лауреат. Он ввел формальное определение волатильности, и разработал подход к построению оптимального портфеля.

Вот одно из простых и интуитивных следствий его теории: при отсутствии корреляции между активами, портфель, минимизирующий суммарную волатильность, составляется из частей, обратно пропорциональных квадратам волатильностей отдельных активов. С учетом корреляций формула немного сложнее. 

Дальше — непрерывный критерий Келли. Он выбирает доли активов так, чтобы максимизировать долгосрочный (геометрический) темп роста капитала. Интересно, что в непрерывной модели его решение совпадает с портфелем Марковица, соответствующим максимальному коэффициенту Шарпа (при некоторых дополнительных условиях).


Это является базой риск-менеджмента и подробно обсуждается в серьезных книжках по алготрейдингу, например:

Chan — Algorithmic Trading, глава Risk Management

Jansen - Hands-On Machine Learning for Algorithmic Trading, глава How to manage portfolio risk and return.

Также идея риск-нормализации применяется и на уровне отдельных сделок внутри конкретной стратегии. Размер позиции выбирается обратно пропорционально текущей волатильности инструмента (это называют volatility-scaled position sizing).

Тема очень интересная, я с удовольствием почитаю ваши будущие посты.

P.S. И да, как уже отметили в других комментариях, вы очень вольно смоделировали цену актива — грубо говоря, подогнали под нужный вывод. В классической модели (GBM — geometric brownian motion) лог-доходности распределены нормально.

Rostislav Kudryashov, спасибо. В моём портфеле уже есть золото и драгоценные металлы. Небольшой частью портфеля я готов пожертвовать, ради опыта с деривативами (если получится на этом заработать — вообще отлично).

Rostislav Kudryashov, спасибо! Я боюсь марджин-колла: в марте 2025 при аресте оппозиционной фигуры курс доллара подскочил за минуты на 10%, потом ЦБ вмешался и откорректировал рост до 4%.

Может, тогда разумнее просто купить put (вместо связки фьючерс + call)?

Большой Брат, конечно, прямо в таком виде я торговать бы не стал, но интересно покрутить и попробовать улучшить. Вот где был реализован этот drawdown. Биткоин тогда упал на 77%.

Cooper, круто. Тоже уже год ковыряю алго, делаю арбитражные алгоритмы, но пока нет хорошего результата. Тоже кодирую с помощью AI (GPT5).

Не верю в EMA (не вижу для него фундаментального обоснования, кроме как self-fulfilling prophecy — то есть работает, потому что толпа в это верит), но раз работает — удачи!

Может быть в т.ч. посмотреть бакс для лировой экономики, и смотреть на BIST vs USDTRY

А я его уже учёл:

4. Курс доллара к лире, скользящая трехмесячная доходность

Под доходностью имеется в виду относительное приращение курса. Не  беру сам курс — неправильно было бы скармливать модели какие-то абсолютные величины; нужно какое-то нормирование, чтобы она имела смысл на разных периодах.

Yakovlev Aleksey, спасибо за комментарий!

Понимаю это опасение. А что, если оставить только 2 коэффициента, по аналогии с вашей моделью: вход — это наклон кривой доходности, а выход — это процент биржи в портфеле? Или еще проще, не процент, а 0% или 100%, в зависимости от наклона? Модель с двумя параметрами вряд ли склонна к подгонке.

Шаг оптимизации по какому-то показателю доходность/риск мне кажется важным элементом, у вас его нет. Аналогия с алготрейдингом слишком привлекательная, не могу от нее отказаться.