Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Спешим поделиться основными событиями на финансовых рынках на сегодня:

После ястребиного выступления Кевина Уоллера на прошлой неделе и нового витка конфликта между США и Ираном рынки оказались под двойным давлением. Жёсткая риторика ФРС усилила ожидания по ставкам и доходностям облигаций, а эскалация на Ближнем Востоке спровоцировала рост нефти и новые опасения вокруг инфляции.

Сегодня оба фактора немного ослабили хватку: доходности трежерис снизились, нефть стабилизировалась, а геополитическая напряжённость перестала усиливать давление на риск-активы. В результате американский рынок получил возможность перевести дух и отыграть предыдущие потери.

На чем же растет Wall-Street? В первую очередь, на фоне стабилизации долгового рынка и позитивных новостей из технологического сектора. Индексы Dow Jones, S&P 500 и NASDAQ Composite закрылись в существенном плюсе благодаря снижению доходности гособлигаций и смягчению риторики представителя ФРС Кристофера Уоллера.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Спешим поделиться основными событиями на финансовых рынках на текущую неделю:

ГЛАВНОЕ К ПОНЕДЕЛЬНИКУ

▪️ Рынки входят в неделю масштабной ребалансировки
Предстоящая неделя будет короче обычной из-за выходного в США в пятницу, однако активность на рынках останется высокой. Инвесторы продолжают квартальную и месячную ребалансировку портфелей: пенсионные фонды перераспределяют часть капитала из акций в казначейские облигации США, а индексные фонды завершают перестройку после изменений в индексах Russell и Nasdaq 100.
Подобные процессы нередко приводят к резким движениям отдельных активов, поэтому волатильность может оставаться повышенной в течение всей недели.

▪️ Иран остается главным геополитическим фактором
В центре внимания инвесторов по-прежнему ситуация вокруг Ормузского пролива. После очередного обмена ударами США и Иран, по сообщениям СМИ, договорились прекратить атаки и вернуться к переговорам, которые должны продолжиться во вторник в Катаре.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Спешим поделиться основными событиями на финансовых рынках за сегодняшний день:

🔹 Американские индексы резко снижаются на фоне распродажи в секторе ИИ

Фьючерсы на американские индексы во вторник оказались под сильным давлением из-за масштабной распродажи в технологическом секторе. Наибольшие потери несут компании, связанные с искусственным интеллектом и производством микросхем. Текущие уровни фьючерсов: Dow Jones — снижение на 0,5%, S&P 500 — на 1,5%, Nasdaq 100 — на 3,1%. Инвесторы всё чаще задаются вопросом, смогут ли огромные инвестиции в ИИ оправдать текущие высокие оценки компаний.

🔹 Давление на технологический сектор усиливается

Акции Nvidia, Tesla, Broadcom, Qualcomm и других представителей полупроводниковой отрасли продолжают снижаться. Дополнительное беспокойство вызывает активное привлечение капитала крупнейшими технологическими компаниями для финансирования инфраструктуры искусственного интеллекта. Рынок начинает требовать не обещаний роста, а реальных финансовых результатов от многомиллиардных инвестиций в дата-центры и вычислительные мощности.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Спешим поделиться разбором основных отчетов западных эмитентов на эту неделю:

Microsoft (#MSFT) — ожидается отчёт лучше прогнозов
Прогноз: прибыль $4,07 на акцию, выручка $81,40 млрд (+16,2% г/г).
Ожидания: несмотря на общий медвежий фон, 70,1% инвесторов ждут результат выше прогноза.
Возможная реакция рынка: рост при хорошем отчёте, особенно если превзойдут ожидания.

Amazon (#AMZN) — ожидается отчёт лучше прогнозов
Прогноз: прибыль $1,61 на акцию, выручка $177,84 млрд (+14,2% г/г).
Ожидания: 81,4% инвесторов ждут сильный отчёт, но акция уже сильно выросла.
Возможная реакция рынка: возможна фиксация прибыли даже на хорошем отчёте.

Apple (#AAPL) — ожидается отчёт лучше прогнозов
Прогноз: прибыль $1,92 на акцию, выручка $109,01 млрд (+14,3% г/г).
Ожидания: умеренно позитивный настрой (65,9% ждут beat).
Возможная реакция рынка: плавная реакция без резких движений.

Meta Platforms (#META) — ожидается отчёт лучше прогнозов

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

В пятницу внимание рынков будет сосредоточено на блоке инфляционных данных из США (выйдет в 16:30 по мск).

Чтобы правильно интерпретировать данные по инфляции США, сначала стоит различать два показателя. Общий CPI (индекс потребительских цен) показывает средний рост цен по всей потребительской корзине, включая продукты и энергию, поэтому он бывает волатильным. Базовый CPI исключает эти компоненты и лучше отражает устойчивое инфляционное давление — именно на него в первую очередь смотрит ФРС и инвесторы, оценивая, насколько инфляция «въелась» в экономику.

Главный ориентир для рынков — это отклонение данных от прогноза. Если инфляция выходит выше ожиданий, появляется риск, что ФРС будет дольше удерживать высокую ставку: доллар укрепляется, доходности облигаций растут, часть фондовых индексов реагирует снижением. Если CPI ниже прогноза, наоборот, растут надежды на скорое смягчение политики, что поддерживает акции и ослабляет доллар.

«Кто тут еще остался без моего внимания?»

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Сегодня в 16:30 по Мск выйдет ключевой блок данных из США, который определит настроение рынков на ближайшую сессию.
Это не просто новости, это — сигналы для ФРС США о том, когда менять процентные ставки.

🎯 Что в фокусе?

Мы ждем три ключевых отчета:

Nonfarm Payrolls (Число занятых вне с/х): Это хедлайнер. Рынок ждет скромные 51 тысячу новых рабочих мест (прошлый раз было 119K).

Уровень безработицы: Прогноз — 4,5%.

Средняя почасовая зарплата: Прогноз — рост на 0,3% м/м.

На что смотрим?

Главное — не цифры сами по себе, а насколько они удивят рынок. Рынок уже готов к определенным значениям.

➕Если все цифры окажутся СИЛЬНЕЕ ожиданий: Это знак сильной экономики. Ждем роста доллара США и давления на фондовые рынки (S&P 500, Nasdaq), а также на криптовалюты. Логика: ФРС не спешит снижать ставки.

➖Если цифры окажутся СЛАБЕЕ ожиданий: Это признак замедления экономики. Доллар начнет ослабевать, а акции, криптосектор и золото могут получить поддержку, так как инвесторы начнут закладывать скорое смягчение политики ФРС.

Немного про вчерашние речи из-за океана от текущего кастелана-наместника ФРС — Джерома Пауэлла.

Первичный оптимизм на рынках был связан не только со снижением ставки ФРС на 25 б.п., но прежде всего с объявлением о старте с 12 декабря крупных покупок казначейских векселей на $40 млрд в течение 30 дней. Это фактически локальный аналог QE: приток ликвидности и давление на доллар, что сразу поддержало спрос на рисковые активы.

После заседания ФРС рынок получил классический «risk-on»: доллар ослаб, фьючерсы росли, ожидания мягкой политики укрепились. Но к ночи весь импульс был распродан — и ключевую роль сыграла Япония.

«Ты это что тут такое задвигаешь, самурай?»

Комментарии бывшего члена совета директоров Банка Японии о том, что регулятор может повышать ставку несколько раз в ближайшие полгода, резко усилили ожидания ужесточения. Доходность 2-летних JGB поднялась к 1% (максимум с 2008 года), йена укрепилась, и началось масштабное закрытие carry trade — продажи BTC и акций для возврата капитала в иену.

🔹 Фьючерсы США растут перед ключевой статистикой
Рынок вновь закладывает более высокую (75–85 %) вероятность снижения ставки ФРС в декабре после заявлений главы Нью-Йоркского ФРС Джона Уильямса о росте рисков для рынка труда и ослаблении инфляционных угроз. На этом фоне 24 ноября индексы закрылись в плюсе: S&P 500 — 6 705,12 (+1,5 %), Nasdaq — 22 872,01 (+2,7 %), Dow Jones — 46 448,27 (+0,4 %).

🔹 Новая порция макроданных: фокус на потребление и инфляцию
Из-за шатдауна данные выходят с задержкой и отражают лишь сентябрь, что осложняет прогнозы. Потребительские расходы остаются ключевым драйвером, инфляция — устойчивой, а влияние “устаревших” цифр на решения ФРС вызывает вопросы.

🔹 Google и Meta сближаются в AI-гонке
Google начинает продвигать TPU-чипы для размещения в дата-центрах клиентов. Meta рассматривает крупную закупку, усиливая конкуренцию с Nvidia: Alphabet растёт на премаркете, Nvidia — под давлением.

🔹 Отчёты Dell и финал сезона отчётности

Коллеги, всем доброго и продуктивного!

Немного обработал отчет от WhisperEarnings по западным бумагам на эту неделю — может кому пригодится:

📅 Главные отчёты недели (3–5 ноября 2025)

Palantir (#PLTR)

Ключевые цифры: прибыль $0.17, выручка $1.09 млрд (+50,2%); 63,6% аналитиков ожидают результат выше прогноза; опционы закладывают движение ≈ 10,6%.
Что это значит: ожидается сильный рост выручки и общее ожидание позитивного отчёта.

Advanced Micro Devices (#AMD)

Ключевые цифры: прибыль $1.17, выручка $8.72 млрд (+27,9%); 78,4% аналитиков ожидают результат выше прогноза; опционы закладывают движение ≈ 9,2%.
Что это значит: высокий оптимизм вокруг отчёта, рынок уже заложил часть роста.

Hims & Hers (#HIMS)

Ключевые цифры: прибыль $0.09, выручка $583,7 млн (+45,4%); 49,5% аналитиков ожидают результат выше прогноза; опционы закладывают движение ≈ 15,3%.
Что это значит: рост бизнеса сохраняется, но доверие рынка неустойчиво.

Robinhood (#HOOD)

Ключевые цифры: прибыль $0.51, выручка $1.21 млрд (+90%); 74% аналитиков ожидают результат выше прогноза; опционы закладывают движение ≈ 10,5%.