DDav, наименование, состав, качество, вес… продукции тоже выписывают? Без всего этого все эти «выписки в эксельки » не стоят ничего. 

DDav, 🤔👍😁

DDav, а смысл решать задачу на оптимум в некорректной постановке? Тем более, что устойчивость решения вызывает сомнения. 
Писать, что и как я делаю, не стану. Только скажу, что портфель строю не из активов, а из систем. И мерой риска вовсе не считаю волатильность. В нашей жизни часто все наоборот, там, где волатильность, там и заработок. И вес в каком-то смысле обратный СКО или даже дисперсии, который призван минимизировать риск, в действительности куда сильнее гробит доходность. 

DDav, я ограничиваю риск, стараясь максимизировать прибыль. Это и есть портфельное управление. А то, что мои эмпирические методы надежнее и проще, потому что я не опираюсь на   неадекватные гипотезы в основе теории Марковица — ну так это мой выбор. 
1. Рынок не стационарен.
2. Рыночные распределения приращений цен в существенном для практика аспекте отличаются от нормального распределения. 
3. К-т корреляции, шире, коэффициенты ковариации не являются качественными оценками для принятия торговых решений. 
4. Выборочная оценка дисперсии не является достаточно качественной мерой риска. 

DDav, если активов больше 1, мы уже имеем портфель и управление портфелем. И в этом смысле вовсе не важно, акции у нас, облигации, товары или производные инструменты. Или все вместе. 
У меня есть и акции, и облигации,  и разные фьючерсы. Но никакого Марковица рядом не стояло. Ни в каком смысле, даже идеологическом. И корреляций я не считаю, и матриц не обращаю, хотя когда -то в другой сфере деятельности много работал с собственными числами, собственными векторами, регуляризацией матриц и тому подобное. 
Чтобы работать с риском, надо работать с риском, а не с неадекватными моделями. 

DDav, не обязательно некоррелированные активы. Вообще, слово корреляция больше сбивает с толку, чем помогает. И понятие хеджирования, о котором Вы говорите, куда старше Марковица. 
Мне понравилось то, что написал Нассим Талеб. 
Сначала эмпирики учатся что-то делать. Потом приходит теоретик и накручивает на это некую теорию. Потом приходит педагог и пишет учебник, в котором остается только теоретик и потом всем  кажется, что теоретик  из пустоты свершил колоссальный прорыв.

DDav, насчет диверсификации (разложить яйца по  корзинам) все всё понимали как минимум в  19 веке. 
Даже известна шутка стального короля Карнеги насчет отличия бизнеса от инвестиций — собери все яйца в одну корзину и очень тщательно за нею следи. Марковиц прикрутил метод наименьших квадратов (известный много сотен лет) к решению не вполне адекватно  поставленной портфельной задачи.

DDav, я вроде написал, что рынок вырос… Не читали нормально?)

DDav, так и есть. Налог в среднем около 1%. При приближении к арендному платежу он стал бы непосильным. И поэтому в США цены на жилье относительно невысокие по сравнению с зарплатами — содержать ведь дорого.

DDav, читал одного страдальца — два домика под сдачу. после ипотеки и «районного» налога остаётся минус :-)

DDav, это налог штата или местячковый? а то некоторые деревни дерут слишком много «для поддержания порядка в округе».

(я полез шерстить налоги вообще — народ не понимает нашего счастья. Наследство (пока! вот кстати ресурс, игнорируемый государством) пока бесплатно. В Европах легко 40-50-60-80% отдаётся государству (имхо совсем грабёж). 

Ну и тема что я накопал давно, когда думал в Австралию податься — там государство выставляет лимит, и если твоя недвига дороже — пенсия не положена. Можешь продать (заплатить налог), можешь подарить детям (заплатить налог), и тогда уже получать пенсию. 

DDav, там страховка много сжирает местами. вон были когда очередные потопы/ураганы, страховки подняли в разы. Чел один спрашивает свой банк чего мол делать? страховая хочет больше чем я плачу за ипотеку. Ответили что лучший вариант — закрыть ипотеку и перестать платить страховку. 

DDav, Сравните налоги на недвижимость во Флориде и других штатах и средние цены на нее.
Если не хотите платить 4%, то продайте лишнюю недвижимость со скидкой-люди купят с удовольствием им жить негде.
Прогрессивная шкала налога на недвижимость как раз направлена против спекулянтов которые вкладывают деньги в недвижимость и при этом там не живут.

DDav, какие альтернативы бетону (с учётом льготной ипотеки) можете предложить для долгосрочного инвестирования рядовому инвестору в РФ? Акции, которые шатает вверх-вниз после каждого пердежа господ из белого дома? Облигации, которые всю жизнь отстают от реальной инфляции и м2,  или вообще могут дефолтнуться (привет Евротранс), особенно учитывая текущую ситуацию с налогами в нашей стране? Может слитки золота, которые уже и так оверпрайс, не генерируют денежный поток и практически исчерпали свой потенциал роста?? Про крипту вообще молчу.
Как говорил один старший товарищ, квартира в Москве — это был единственный доступный простому обывателю способ сохранить и пронести сквозь время свой капитал с 80-х годов до наших дней.   
И еще: жить на съемной квартире, да еще и с детьми — так себе удовольствие. Арендодатель встал не с той ноги — и привет куча проблем: найти новое жилье (привет комиссии риелтору), прописка (привет садики-школы, больница), кружки, развивашки, новые одноклассники… В общем бурду про «хорошо не иметь привязку к месту» оставьте чайлдфри и прочим чрезмерно творческим личностям, для обычной семьи с детьми аренда — это страшный геморрой и отсутствие стабильности. 
    

DDav, спасибо. Попробую разобраться откуда уши растут у этих правил и внести корректировки в модель. 

DDav, спасибо за такой развернутый комментарий. Вот ваша базовая предпосылка для меня пока непонятна. С моей точки зрения риск по облигациям — неважно ВДО или нет, не плавающий, а статистический.

DDav, ещё интересный момент в октябре, когда ЖКХ +10% сразу вырастет, и удорожит содержание пустых квартир в одночасье.
(Я уже не говорю о возможности введения прогрессивного налога на недвижимость, которая не нулевая. Рано или поздно может дойти и до этого)
Пружина сжимается...(((

Интересная мысль. Когда рыночное ценообразование сталкивается с нерыночным получается неэффективность. Но цена аренды не может не влиять на цену покупки-продажи. Соответственно, чем больше разрыв в этих ценах, тем сильнее влияние. Скоро цены на квартиры не смогут больше расти.
А вниз им очень даже есть куда двигаться — с каждым новым построенным домом.

DDav, спасибо! Отныне можно считать, что советы прошенные.

DDav, спасибо, хорошая идея. Разберем это.