Сергей Кузнецов, да, я же давал полную таблицу с 28.02.22 в ссылке.

Какой смысл за неделю перед объявлением решения о КС прогнозировать??? Если за месяц, то все бы сказали, что А.Г. голова!  

то есть если рубль укрепляется, то ставку снижают?

А. Г., почему росли сильно - максимально простой ответ:
1. Изначально низкая цена на российские активы на старте вашего исследования.
2. Общей сентимент на рынках — хайп на EM, почти все они росли быстрее SP500.
3. Хайп на нефти — в 2007 г. казалось что нефти мало и скоро пик добычи (не потребления как сейчас), поэтому все что связано с нефтью росло еще быстрее. Вспоминаем график с Petrochina. В России, кроме всего прочего, еще была вера в то, что можно добывать 600-700 млн. т в год на новых технологиях, что добавляла мультипликаторов «компаниям роста».



Как вы выразились, все накрылось, но в 2008 г., рынки к тому состоянию так и не вернулись нигде, наверное. 

М1 росло конечно также, но это следствие проходивших в стране процессов, а не их причина.

А. Г., А сколько тогда реальная была?

А. Г., 👀👀👀👀👀👀👀

myaucha, ну посмотрите при какой нефти мы бурно росли (2001-2007 и 2009), а при какой даже упали (2011-2013)

MarshalTX, так мой топик то о том, что у нас «все накрылось» с 2011-го, а не с 2008-го. Посмотрите на график индекса Мосбиржи, мы в 2009-2010 намного S&P500 обогнали. А потом «все», несмотря на то, что среднегодовые цены на нефть стали 108$+, каких  никогда с 2001-го не было, да и в 2001-2010 средние цены были в 3 раза меньше.

MarshalTX, до 2006-го даже Газпрома в индексе не было, а он тогда сентябрь 1998-декабрь 2005 вырос в 120 раз.

А «болезным» наш индекс стал с 2011-го при среднегодовой нефти больше 108$ за баррель. Об этом и топик.

А. Г., не нравится, тогда самообличение. А у вашего друга Мамонова с ВВП коррелирует, а ещё у одного математика ещё с чем то,. Ух ты ах ты, все вы космонавты.

А. Г., падение отрезал, поскольку USDRUB_TOM закончился. Мой поинт в том, что период 2001-2007 гг. это:
— раскачка всех ЕМ, включая Россию;
— хайп commodities.
Это все влияло гораздо сильнее, чем внутрироссийские процессы. Вот на графике видно как пампанула Petrochina и индекс в целом в этот период.


После 2008 г. это все накрылось и никакой рост М1 не поможет вернуть былое величие. 

А. Г., Ну а росли, потому что M1 росла и нефть была высокая. 2001-2005 вообще тучные годы были. Я помню из армии увольнялся и в 2002 или 2003 устроился работать в СОНЭТ (был такой оператор сотовой связи), так там бесплатные обеды были — шведский стол (изобилие всего, как в ресторане). Что толку сейчас-то об этом вспоминать и о былых графиках вздыхать. Давайте тогда еще будем призывать к росту стоимости нефти, восстановлению газопроводов, отмене санкций, а то чего только одной M1 манипулировать!

А. Г., потому что наш индекс это 60% нефтегаз и 30% банки. Тогда, наверное, доля еще выше была. Одна их Petrochina это как вся наша нефтянка. Т.е. в принципе дает понимание, что творилось с сырьевыми компаниям тогда и сейчас.
Индекс вот он, до сих пор болезный от 2008 г. не оправился, несмотря на памп М1. 

myaucha, мы расти перестали в 2011-м при снижении инфляции из-за высоких цен на нефть и сдерживания роста М1.

А с 2008-го и в США М2 обогнала S&P500.

А. Г., Ну так у вас потом в 2008 все откатилось. Оно так и будет — «печатаем» деньги, индекс растет, инфляция опаздывает, но потом наступает какой-нибудь форс-мажор — в результате инфляция продолжает расти (как было в 2008), индекс откатывается, «печатание» замирает. Но усредненно получаем ± одинаковое приращение — сколько напечатали, на столько вырос индекс и такой же был уровень инфляции.

MarshalTX, а зачем смотреть одну компанию, а не индекс?

Сергей Кузнецов, так я падения в конце графика и не вижу.

myaucha, посмотрите на первую строку моей таблицы. Что там плохого в акциях при инфляции больше 12% годовых?

⧸_⎠ Виктор Громов ⎝_⧹, уберите и посчитайте в валюте. Получите полную фигню с ростом до 30.09.22. А считать надо в тех деньгах, в которых траты. «Фантики» — это то, что не расходуется ежегодно на потребление.