«Черный лебедь» — наиболее известная и распиаренная книга Нассима Талеба.
В ней приводится альтернативная точка зрения на оценку маловероятностных событий, затрагивающих риски на финансовых рынках.
Теория Талеба стала особенно популярна по кризиса 2007-2009 гг.
Книга содержит так же подборку афоризмов Нассима Талеба «Прокрустово ложе» (в России афоризмы Талеба издавались так же отдельной книгой).
Читается легко и интересно, но, на мой взгляд, книга перегружена философией.
Для тех, кто хочет сам прийти к определенным выводам без пространственных философских объяснений, предлагаю прочесть книгу того же автора «Одураченные случайностью» (см. мою рецензию на нее тут — smart-lab.ru/blog/reviews/516687.php )  

Книгу «Черный лебедь» рекомендую тем, кто работает с деривативами, сложными производными инструментами, управляет активами и риск-менеджерам.

кто не читал эту книгу -не может называться трейдером ))

Нассим Талеб — это конечно же современная классика. Уже наверное и не встретишь людей на рынке, кто не слышал этого имени или не слышал о термине «чёрный лебедь», который и ввёл в обиход Нассим Талеб.
Даже затрудняюсь навскидку вспомнить, кто внёс больший вклад в популяризацию темы неопределенности в нашей жизни. По-моему, в наше время уже всем стало очевидно то, что именно «чёрные лебеди» правят финансовым рынком. Именно «чёрные лебеди» разворачивают рынки и дают прекрасную возможность заработать.

Книгу «Чёрный лебедь» без сомнений стоит прочитать. Написана легко и с юмором, и поэтому книгу может читать любой человек независимо от ученой степени или профессиональной квалификации.
С другой стороны, позволит ли книга заработать денег? Сразу стоит предупредить, что нет, не позволит. Книга носит философский характер, однако эта философия может заставить критически думать о возможных негативных последствиях своих действий на рынке, что потенциально может помочь не потерять деньги в момент Х.

Незабвенный наш Джордж мать его Сорос сказал: «Экономистов придумали для того, чтобы синоптикам было на чьем фоне хорошо выглядеть».
Рецензируемая Здесь книга, в общем-то, не об экономистах, а о неопределенности в широком смысле, в приложении к большому спектру явлений, и физических, и социальных, и экономических. Пересказывать содержание нет смысла — уверен, многие читали, кто не читал — рекомендую. Даже если тематика, что называется, «не к вам», то, по крайней мере, любопытно. Оценка не максимальная — уж очень утомил, особенно к концовке, автор слюнобрызганием в адрес старика Гауса и присных.
Собственно, про экономистов:

«Наивный прогноз человека, просто переносящего цифры из текущего периода в следующий, был бы не хуже прогнозов брокеров-аналитиков, владеющих информацией о заказах, грядущих контрактах, планируемых доходах и т.д.». 

( Читать дальше )

Дочитал книгу «Черный Лебедь» Николаса Нассима Талеба. Пока это лучшая книга, которая сильнее всего изменила и улучшила мое понимание финансов. Хотя сама книга не только про финансы, а в целом о границах знания, применимости статистики и собственно редких событиях. 





Часть из цитат, которые я законспектировал, пока читал: 

«Одно-единственное наблюдение может перечеркнуть аксиому, выведенную на протяжении нескольких тысячелетий, когда люди любовались только белыми лебедями. Для ее опровержения хватило одной (причем, говорят, довольно уродливой) черной птицы[1].»

«В Крайнестане неравенство таково, что один единичный пример может дать непропорционально большую прибавку к совокупности, или сумме.»
«Итак, в то время как вес, рост и потребление калорий находятся в Среднестане, богатство – нет. Почти все социальные феномены принадлежат Крайнестану.»

( Читать дальше )

Книга понравилась, оказалась близка мне по духу. Я скептик, и многие пазлы сошлись при прочтении. Из других источников знаю, что предыдущая полученная информация влияет на принятие будущего решения, в голове запускается некий вектор, мозг начинает действовать по инерции, это касается всех сфер жизни, не только трейдинга и автор вновь об этом напомнил. Понравилась идея антибиблиотеки. Отметила для себя, что всегда нужны настрой, готовность, гибкость ума, постоянные новые знания, свои фильтры информации, своя золотая середина между скепсисом и верой.
Книга напомнила некоторые цитаты:
 Никто не владеет истиной в последней инстанции: Карта не территория.
-

Между
тем, что я думаю,
тем, что я хочу сказать,
тем, что я, как мне кажется, говорю,
тем, что я говорю,
и тем, что вы хотите услышать,
и тем, что как вам кажется, вы слышите,
тем, что вы хотите понять
тем, что вы понимаете,
стоит десять вариантов возникновения
непонимания.
Но всё-таки давайте попробуем…

Эдмонд Уэллс

Супер книга! настоятельно советую прочитать всем.
Помню один отрывок важный...

Когда все растет. Рынок растет и падает резко. За неделю, например, на 70%.

Для рынка это нормально. Для 95% это ЧЕРНЫЙ ЛЕБЕДЬ.

Но вы мыслите шире...

Как пример, Индюшка растет всю жизнь. Ее кормят, кормят. Она уже привыкла. 
А в один день отрубают ей башку..
Для нее черный лебедь, для Вас спланированные события.

Пока я здесь 100 страниц примеров не написал — знайте, прочитать нужно.

Отличная книга которая заставляет задуматься о роли случайностей в жизни. Талеб ненавидит всех кто пытается предсказывать события — аналитиков с уоллстрит, математиков с кривой Гаусса, фанатов корреляции. Много рассуждений с приведением примеров из жизни, чаще всего из своей собственной в особенности про войну в Ливане. Написано интересно и со вкусом. Прочитать стоит даже просто ради расширения кругозора.

Ввиду популярности термина «Чёрный лебедь» решил, что необходимо прочитать Талеба. Читал-читал и всё думал — к чему же он это всё пишет?
Существуют случайности, ок. Непрогнозируемые и редкие, ок. В экономике просчитать вероятность сложнее, чем в аэродинамике и «эксперт» в экономике не равен по своей предсказательной способности «эксперту» в аэродинамике. Ну ок. А дальше-то что? К чему всё это?
Попытка снять ореол всезнания с экономических и политических экспертов? Так он и без Талеба такой зыбкий, что слюной перешибить можно.
Где практическая ценность от его рассуждений?

Допустим, что покупая акции на рынке ММВБ я могу с какой-то вероятностью заработать и с какой-то вероятностью потерять деньги. Плюс есть какая-то вероятность войны, нового коммунистического режима и т.д. С этим понятно что делать. Диверсификацию придумали трусы мудрые люди. А может кирпич чёрным лебедем мне на голову упасть и все акции будут уже не нужны. И что из этого следует? Что в каске надо ходить? Или шортить S&P500 до значения в 200 пунктов в ожидании лебедя в течение неопределённого количества лет в надежде, что индекс туда упадёт раньше, чем «ишак сдохнет»?

( Читать дальше )

Прочел я эту книгу довольно давно… но до сих пор помню ощущение после прочтения — «да я об этом и так знал». Еще один хороший ответ самонадеянным типам, которые не понимают (или врут, что не понимают), что случиться может что угодно. И случается чаще, чем они подсчитали. 

Ну а если пытаться все-таки думать как считать, то… единственное что у нас спрашивали на экзаменах по нестационарной теплопроводности — это граничные условия. Но в какой точке начинается новый процесс? Какой силы этот процесс, а точнее — насколько долго и далеко все зайдет?
В книжке есть «правильный герой», но нет формулы… потому что новый кризис будет содержать что-то новое, такое, чего мы еще не видели.
Тут не переплюнешь Сороса «Этот кризис завершился. Ждите нового».

С автором можно соглашаться или нет, но прочитать стоит всем. В книге много философии и мало конкретики, т.е. нет того самого «нарратива», нет последовательной истории, которая держит тебя во внимании от начала до конца. Поэтому для меня осилить «черного лебедя» было не просто. После прочтения остается странное послевкусие: как же круто пишет… и что мне теперь с этим делать? Как эти идеи я могу использовать в жизни и в торговле?

Книга предлагает новый взгляд на некоторые привычные, казалось бы, вещи. Основные концепции, появившиеся впервые в данной книге:

— Искажение нарратива (замена временной связи на причинно-следственную)
— Более доступное, чем у Поппера, объяснение: почему нужно стремиться искать опровержения, а не подтверждения
— Черный лебедь (катастрофа, объяснимая лишь постфактум)
— Среднестан и Крайнестан, типы распределения вероятностей (в природе — Гаусс, в экономике — фрактал),

Из бонусов чисто для трейдеров — покупка опционов на дальних страйках, глубоко вне денег (они дешевы, но в случае катастроф приносят большие прибыли).

Нужно читать обязательно!  Чтобы не писали критики, пока ничего лучше на тему неопределенности и влияния ее на жизнь я не встречал.
Мне понравилась, каждый раз задавая себе вопрос, смог я бы лучше написать. Ответ только один: Я хотел бы что бы получилось что-то подобное. 
В общем читать обязательно! Талеб молодец

555+

Прочитал, точнее прослушал в аудио формате книгу «Черный лебедь.Под знаком непредсказуемости»(Переводили в аудио формат специально для Сбербанка) Каждый почерпнет из книги полезную мысль. Книга имеет иллюстрации и автор приводит кучу примеров, что позволяет лучше понимать основные идеи автора.

Книга позволяет вывести несколько новых принципов для жизни.

• Проверяй свою теорию не поиском подтверждений, а поиском опровержений.
• Помня о пороках мышления(когнитивных искажениях), мы понимаем, что можем ошибиться в выводах или новых идеях. Это позволяет максимально рационализировать идеи.

 

Данная книга расширит кругозор читателя и позволит ему взглянуть на некоторые вещи с другой стороны.  Дает некоторые ответы на вопросы по возникновению событий и позволяет применить идею «черных лебедей» к жизни и торговле. Вероятностный подход к событиям – один из ключевых моментов в работе на этапах неопределенности. Книга будет полезна к прочтению, пожалуй, всем, кто хочет понять для себя неопределенность мира и  пытается извлечь прибыль при работе в состоянии неопределенности.

Смотрю на свою книжную полку — думаю, что из прочитанного я еще не отрецензировал?:) О! Черный Лебедь! Книгу прочел в декабре 2009 года. Тогда и написал отзыв:

• Главная идея книги: будущее бессмысленно предсказывать, оно слишком неопределенно, а возможные отклонения в будущем от средних величин могут быть слишком велики.
• То бишь, чтобы заработать большие деньги, надо изучать не норму, а возможные от нее отклонения.
•
• Книга интересная, полна интересных оригинальных идей, заставляет думать, переворачивает сознание
• Вот одна из идей: важно не то, что мы знаем, а то, чего мы не знаем. Поэтому предсказания было бы логичнее строить на незнании.
• чем шире ваш кругозор, тем больше у вас полок с непрочитанными книгами.
• мы редко по-настоящему думаем.
• Работая на дядю, мы занимаемся «умственной проституцией», находясь на «поводке, привязанному к рабочему столу».
• Масштабируемая профессия – это когда затрачивая те же самые усилия мы можем зарабатывать много больше денег. Трейдер – такая профессия.
• Эйфория и риск достигают максимальных значений одновременно.
•
• Особенности нашего мышления можно объяснить с точки зрения химии. «наш разум – жертва нашего физического устройства»
• Человек склонен к выстраиванию последовательных цепочек в уме (нарратива), что связано с особенностями памяти.
• Это объясняет, почему люди любят красивые истории, а не абстрактные вещи, которые в самом деле помогают зарабатывать деньги на рынке.
• Люди любят искать причинно-следственные связи, люди любят искать красивые объяснения происходящему, вместо того чтобы обращать внимание непосредственно на цены, на деньги, которые они теряют или зарабатывают
• Вред нарратива в том, что он искажает наше представление о вероятности наступления тех или иных событий. 
• Пример: если указана причина явления, то ОНО ВЫГЛЯДИТ КУДА БОЛЕЕ ВЕРОЯТНЫМ.
• Я не знаю, понимает ли кто-нибудь эту идею, но мне она кажется очень ясной в применении к тому, что происходит на рынках
• Жажда определенности – порок мышления


( Читать дальше )

Термин «чёрный лебедь» у многих на слуху. Если он и у Вас только лишь на слуху — читайте не задумываясь. Почему именно эту книгу? Потому что именно Нассим Талеб разработал теорию и ввёл термин «чёрный лебедь» в обиход. Рекомендуется:

• людям, расширяющим свой кругозор
• тем, кто читал уже эту книгу, но немного позабыл

Прочитал довольно давно, т.ч. в деталях о чем книга уже не помню. НО имено эта и книга Одураченные случайностью заставили всегда обращать внимание на риск, увидел некоторые изъяны во многих классических финансовых моделях.
В том числе благодаря этой книге при совершении сделки на фондовом рынке в голове всегда держу возможность появления черного лебедя и оцениваю свои дейсвия при его появлении