Здравствуйте, дамы и господа!
За крайне редкими исключениями, авторы книг и статей по биржевой торговле рекомендуют торговлю «по тренду» и предостерегают от контртрендовых стратегий, но никто из них не утруждает себя аргументацией и объяснениями причин такого предпочтения. «Торгуйте в направлении тренда», «тренд — твой друг» и т.п. Без объяснений почему. Хочется думать, что предпочтения авторов основываются на статистическом анализе практической результативности различных торговых систем (далее -ТС), как трендовых, так и контртрендовых, так сказать, «по факту». Однако, самих статистических данных, к сожалению, никто не приводит.
А ведь это странно. Трендовые ТС, по определению, не позволяют покупать финансовые инструменты дешево и продавать их дорого: чтобы стала заметна новая тенденция на рынке, цена уже должна пройти определенный путь – вырасти при формировании восходящего тренда или снизится при формировании нисходящего. То есть купить дешево, а продать дорого, работая «по тренду» нельзя. Только контртрендовые ТС позволяют покупать на локальных минимумах и продавать на локальных максимумах (или около них). Но несмотря на то, что топы рейтингов на различных сервисах мониторинга счетов или трансляции торговых сигналов заняты именно контртрендовыми ТС, в большинстве своем различными «усреднялками» и «сеточниками», народная трейдерская мудрость гласит: «Не с…, пардон, не плюй против тренда!» А еще: «Усреднение против тренда сгубило больше евреев, чем Гитлер!»
Возьмем для модели кризис 2008 года.
Примем индекс S&P 500 как цену за 1 «акцию».
Вход будет самым неудачным на пике на уровне 1549 за «акцию» 1 октября 2007 г.
Было куплено 100 акций на сумму 154 900.
Покупка 1 раз в год — 100 акций – 1 октября.
Инвестиционный резерв 450 000.
При падении на 30% до 969 покупаем 1 октября 2018 г. 100 акций – 96 900
Если было бы падение еще на 50% до 485, было бы куплено еще 100 акций.
Далее 1 октября 2009 покупаем 100 акций на 105 700
Далее 1 октября 2010 покупаем 100 акций на 118 300
Далее 1 октября 2011 покупаем 100 акций на 125 300
Итого 601 000 за 500 акций – 1202.
При индексе 1 октября 2012 г. 1412.
Прирост 18% за 5 лет. Или 3,37% среднегодовых в валюте (без учета реинвестирования дивидендов).