Обзор рынка акций Сбербанка, Газпрома, ГМК НорНикель и Магнита
Сбербанк. Вторая подряд крестообразная свеча, и котировки остаются выше уровня скользящей средней ЕМА-55 и уровня поддержки в районе 196 рублей. В такой ситуации высока вероятность, что падающий тренд окончен. При этом недельная свеча вышла белой, что также будет способствовать «бычьим» настроениям. Что касается фундаментальных показателей, то российские акции относительно Нефти Брент сейчас» сильно недооценены (примерно на 24.3%). Так, «расчетное» значение (РТС=18.5*Брент) составляет 85,05*18,5=1573.4 пункта, а биржевое значение находится около 1191.3 пункта.
Газпром. Неприятная черная свеча, и котировки отошли от максимума с мая 2016 года. Однако «медвежьего» расхождения не наблюдается, а недельная свеча вышла белой. В такой ситуации вероятность зарождения долгосрочного растущего тренда остается хорошей и рост в район 170 рублей вполне возможен.
ГМК НорНикель. Неприятная черная свеча, и дивидендный разрыв (дивиденд 776.02 рубля) остается незакрытым. Однако котировки остались выше скользящей средней ЕМА-89, которая смотрит вверх. В такой ситуации сигналов к развороту вниз пока не наблюдается.
Обзор рынка акций Сбербанка, Газпрома, ГМК НорНикель и Магнита
Сбербанк. Умеренное снижение, и котировки остались выше уровня скользящей средней ЕМА-55 и уровня поддержки в районе 196 рублей. В такой ситуации высока вероятность, что падающий тренд окончен. При этом недельная свеча вышла белой, что также будет способствовать «бычьим» настроениям. Что касается фундаментальных показателей, то российские акции относительно Нефти Брент сейчас» сильно недооценены (примерно на 22.1%). Так, «расчетное» значение (РТС=18.5*Брент) составляет 82,90*18,5=1533.7 пункта, а биржевое значение находится около 1194.5 пункта.
Газпром. Рост продолжился, и котировки на очередном максимуме с мая 2016 года. При этом «медвежьего» расхождения не наблюдается, а недельная свеча вышла белой. В такой ситуации вероятность зарождения долгосрочного растущего тренда остается хорошей и рост в район 170 рублей вполне возможен.
ГМК НорНикель. Дивидендный разрыв (дивиденд 776.02 рубля), и белая свеча. При этом котировки остались выше скользящей средней ЕМА-89, которая смотрит вверх. В такой ситуации сигналов к развороту вниз пока не наблюдается.
В своей стратегии Сбербанк планировал выйти на выплаты дивидендов в размере 50% от чистой прибыли по МСФО в 2020 году. При этом в качестве ориентира для таких выплат, глава банка называл достаточность капитала на уровне 12,5% (сейчас 11,3%). Отметим, что в бюджет Минфин всегда закладывает выплаты от госкомпаний на уровне 50% от чистой прибыли по МСФО. По факту объем дивидендов может быть другим. Тем не менее, по итогам 2018 года мы ожидаем от Сбербанка увеличения дивидендных выплат до 40% от чистой прибыли по МСФО (по итогам 2017 г – 35%).Промсвязьбанк
Эту неделю, торговал на 5 минутном таймфрейме, смотрел на часовик и дневку, так же смотрел на сами акции сбера помимо фьючерса, по ощущениям так мне гораздо приятней и спокойней, можно дольше оставаться в спокойном и сосредоточенном состоянии. Все еще есть над чем работать особенно над умением ждать, нужно искоренять желание быть в сделке.
24.09
Нейтральные результаты. Мы наблюдаем некоторую стагнацию роста доходов от основной деятельности, но сильный рост прочих доходов в сочетании с хорошим контролем затрат и снижением отчислений в резервы. Давление на коэффициенты достаточности капитала выглядит существенным, но контролируемым и ожидаемым. ВТБ торгуется со скорректированными мультипликаторами P/BV 2018П 0.58x и P/E 2018П 4.0x, что значительно ниже его средних исторических значений. Мы считаем, что акции ВТБ могут показать рост на фоне общего восстановления рынка, но по-прежнему предпочитаем Сбербанк.АТОН
Партнеры «Роснефти» по «Сахалин-1» заплатят компании $230 млн отступных
Консорциум компаний во главе с ExxonMobil, работающий над проектом «Сахалин-1», в досудебном порядке решил спор с «Роснефтью», сообщил агентству Reuters Нарендра Верма, исполнительный директор индийской компании ONGC Videsh (20% в «Сахалин-1»). «Роснефть» требовала выплатить $1,4 млрд. Мы согласились подписать досудебное [мировое] соглашение и выплатить $230 млн», – информировал Верма. Стороны пошли на принципиальное сближение – договорились решить дело во внесудебном порядке, говорит собеседник «Ведомостей», близкий к одной из сторон спора.
https://www.vedomosti.ru/business/articles/2018/10/01/782400-230
Импортозамещение на фондовом рынке. Российские
Аэрофлот (AF). Нисходящий канал с целью -3%. Лонг+. Есть в портфеле
АлРоса (AL). Консолидация. Нет в портфеле
Брент Brent (BR). Консолидация в диапазоне ± 2%. Шорт± соответственно. Есть в портфеле
СеверСталь (CH). Восходящий канал. Нет в портфеле
Валютная пара Euro|USD (ED). Нисходящий канал с целью -0,5%. Лонг+. Есть в портфеле
ФСК ЕЭС (FS). Консолидация. Есть в портфеле
ГазПром (GP). Восходящий канал. Нет в портфеле
ГМК «Норникель» (GM). Консолидация. Есть в портфеле
Золото Gold (GD). Нисходящий канал с целью -1,5%. Лонг+. Есть в портфеле
РусГидро (HY). Консолидация. Есть в портфеле
ЛУКОйл (LK). Восходящий канал. Есть в портфеле
МосБиржа (ME). Нисходящий канал. Есть в портфеле