НОВОСТИ РЫНКОВ

Мировая экономика

Спасение за $1,6 трлн
В пятницу Обама собирается встретиться с представителями конгресса, чтобы рассказать им о своем плане роста налоговых поступлений на $1,6 трлн в течение ближайших 10 лет. «Президент разработал совершенно особенный план, о котором и расскажет представителям конгресса», — заявил представитель Белого дома Джей Кэрни, намекая на снижение расходов на социальные программы Medicare и Medicaid и повышение налогов. Подход будет сбалансированным, обещает он.


2,5%
На столько упал объем промышленного производства в еврозоне в сентябре в сравнении с августом, сообщал Евростат, в годовом выражении — на 2,3%. В ЕС показатель сократился на 2,3 и 2,7% соответственно. Ведомости

ВВП Германии в III квартале увеличился на 0,2% — предварительные данные


ВВП Франции в III квартале не изменился по сравнению со II кварталом


( Читать дальше )

Мировая экономика

Акции вместо бондов
«Великий переток» капитала из облигаций в акции, вероятно, уже начался, отмечает Bank of America Merrill Lynch по итогам опроса инвесторов. Пятый месяц подряд управляющие активами увеличивают долю вложений в акции и сокращают инвестиции в облигации, сейчас перевес по акциям наблюдается у 35% опрошенных против 25% в октябре. Это максимум за 16 месяцев, следует из опроса 248 управляющих с $695 млрд активов под управлением. Причем у хедж-фондов нетто-позиция по акциям — 40%, самый высокий с июня 2007 г. показатель. Вложения в облигации у управляющих находятся на минимуме за семь месяцев. В общей сложности у 35% управляющих (по сравнению с 26% в прошлом месяце) доля бондов в портфеле ниже среднего показателя.
 
 
Испанский Bankia может сократить штат на 25% — СМИ

( Читать дальше )

Мировая экономика

Греции отказано в помощи: накануне поздно вечером премьер-министр Люксембурга Жан-Клод Юнкер сообщил, что министры финансов 17 стран еврозоны отложили до 20 ноября принятие решения о выделении терпящей бедствие стране нового транша финансовой помощи в 31,5 млрд евро. А между тем уже в пятницу Греция может объявить дефолт по долгам на 5 млрд евро. Чтобы избежать этого, правительство страны собирается занять в ближайшее время более 3 млрд евро в краткосрочных бумагах на один и три месяца. К вопросу финансовых нужд Греции Еврогруппа вернется 20 ноября. Из хороших новостей для Греции: Еврогруппа все-таки согласовала двухлетнюю отсрочку по сокращению госдолга страны до 120% ВВП (по последним оценкам, в этом году он превысит 185% ВВП).


На $15 млрд вырастут потребности Греции в финансировании

( Читать дальше )

Мировая экономика


Диктатура долга
Решение о выдаче Греции кредита в 31,3 млрд евро, которое планировалось принять сегодня, скорее всего, будет отложено. Международные кредиторы не будут торопиться, заявил министр финансов Германии Вольфганг Шойбле: парламенту Германии нужно время, чтобы все проверить, обсудить и принять решение о новом кредите.



Индекс оптовых цен в Германии сократился в октябре на 0.6%


Как сообщил Народный Банк Китая, объём нового кредитования сократился в октябре до 505 млрд долл в годовом исчислении в сравнении с 623 млрд долл в сентябре. Аналитики прогнозировали снижение показателя до 601 млрд долл.

Сегодня заседание министров финансов еврозоны


( Читать дальше )

Мировая экономика

Германия не устояла
Кризис дошел до сильнейшей экономики еврозоны — германской. Еврокомиссия вчера ухудшила экономический прогноз, признав усиление рецессии в регионе. Еврокомиссия вчера вдвое ухудшила прогноз для экономики Германии на 2013 г., снизив ожидаемый рост ВВП с 1,7 до 0,8%. Был понижен и прогноз для всей еврозоны — с 1 до 0,1%. 
Уровень безработицы поставит новый рекорд — 11,3% в 2012 г. и 11,8% в 2013 г., инфляция в этом году превысит целевой ориентир ЕЦБ в 2% и составит 2,5% и замедлится до 1,8% в 2013 г. 
Долговой кризис будет нарастать, прогнозирует Еврокомиссия: уровень госдолга в еврозоне увеличится с 88,8 до 94,3% ВВП в 2014 г.
 
Надежнее США
Корпоративные облигации США могут оказаться надежнее казначейских, считают инвесторы. По крайней мере у ряда выпусков доходность ниже, чем у суверенных бондов
Доходность облигаций Exxon с погашением через 13 месяцев во вторник была на 0,01 процентного пункта ниже, чем у аналогичных казначейских бондов (данные Benchmark Solutions). У облигаций Johnson & Johnson (J&J) с погашением в мае 2014 г. тоже недавно была доходность на 0,01 п.п. ниже, чем у казначейских бондов. Оба выпуска имеют рейтинг ААА по шкале S&P. Пока таких случаев немного, но некоторые эксперты видят в них предвестников фундаментальных изменений в финансовой системе США.
Сейчас спрос на корпоративные долги США выше, чем на казначейские облигации (оценка исследовательской фирмы Lipper). С начала года компании США разместили рекордный объем долга — $1,2 трлн (данные Dealogic).
Корпоративные бонды — «определенно новая надежная гавань в этом мире», полагает директор по кредитной стратегии Credit Suisse в США Фер Кох.-WSJ


( Читать дальше )

Мировая экономика

Расплата за отмывание
Чтобы урегулировать обвинения в отмывании денег, британский HSBC может заплатить по мировому соглашению с властями США $2–3 млрд.
В III квартале доналоговая прибыль HSBC без учета поглощений и проданных активов выросла до $5,04 млрд с $2,24 млрд. Это меньше прогнозов аналитиков, ожидавших $5,45-5,6 млрд. Доходы банка увеличились на 20% до $16,13 млрд. Чистая прибыль HSBC составила $2,5 млрд по сравнению с $5,22 млрд годом ранее.-FT


Apple уступает долю рынка
Доля Apple на мировом рынке планшетных компьютеров за год снизилась с 59,7 до 50,7%, следует из данных аналитической компании IDC за III квартал 2012 г. А во II квартале 2012 г. доля Apple составляла 65,5%. Доля корейской Samsung выросла за год с 6,5 до 18,4%. Всего Apple продала в III квартале 14 млн планшетов iPad, что на 26% больше, чем годом ранее. А продажи новой версии iPad Mini, стартовавшие в октябре, за первые три дня составили 3 млн шт. Financial Times


( Читать дальше )

Мировая экономика

Рембрандт и свиньи
Федеральный суд Австралии признал, что агентство Standard & Poor’s (S&P) обманывало инвесторов: оно присвоило наивысший рейтинг структурным инструментам, которые потеряли 90% стоимости.
Решение австралийского суда — это большой удар по рейтинговым агентствам, которые многие годы зарабатывали на присвоении рейтингов, говорит партнер юридической фирмы Piper Alderman Аманда Бэнтон. В конечном итоге это должно привести к тому, что рейтинговые агентства будут нести ответственность за свои мнения, а процесс присвоения рейтингов станет более прозрачным, надеется она. По словам Бэнтон, после этого решения рейтинговые агентства больше не смогут прятаться за дисклеймерами, чтобы уйти от ответственности.
 

6 ноября, ожидается публикация следующих макроэкономических показателей:


( Читать дальше )

Мировая экономика

Лондон против ЕС
Великобритания не хочет отдавать свою финансовую систему под надзор единого регулятора ЕС. Но изоляция обернется против лондонского Сити — лавры финансового центра номер один могут перейти к конкурентам.
Оппозиция Лондона увеличивает риски его изоляции от главных торговых партнеров, считает Томас Хертес из Institute for Law and Finance. В рейтинге финансовых центров группы Z/Yen.com Лондон — глобальный финансовый центр номер один, за ним следуют Нью-Йорк и Гонконг. На Сити приходится 75% валютных торгов ЕС и 42% торговли евро, 88% международных активов и производных инструментов крупнейших банков США размещены в Великобритании, капитализация лондонского рынка акций — $3,3 трлн, в сфере финансовых и деловых услуг работает 36% занятых.
Изоляция Лондона от еврозоны может вынудить иностранные банки перенести операции в другой финансовый центр еврозоны, например во Франкфурт.
 


( Читать дальше )

Мировая экономика

Играть только на своем поле
Спекулянты взвинчивают цены на страховку от дефолта, что искажает показатель кредитоспособности стран-заемщиков, считают власти ЕС. Местные регуляторы хотя запретить операции с такими страховками тем, у кого нет реальных обязательств на руках.
Намерение очистить рынок от спекулянтов беспокоит даже долгосрочных институциональных инвесторов. «Это больше похоже на попытку еврократов, не верящих в улучшение кредитоспособности стран, бороться с инвесторами», — цитирует FT соруководителя Franklin Templeton’s International Bond Group Джона Бека. Рынок CDS внебиржевой, очень сложно сказать, какие там реальные объемы и какую долю от них составляют спекулянты, констатирует исполнительный директор NYSE Euronext Фрэйзер Коуи. Но на всех рынках спекулянты нужны, настаивает он: «В конечном счете менее ликвидными станут долги».
 


( Читать дальше )

Мировая экономика

Биржи вынырнут в Нью-Йорке
Из-за супершторма «Сэнди» фондовый рынок США был закрыт два дня подряд, но сегодня он должен открыться во что бы то ни стало, говорят участники. Биржи тестируют запасной вариант организации торгов.
Необходимость открыть рынок, и прежде всего NYSE, обусловлена, в частности, тем, что среда — последний день месяца, по итогам которого многие паевые, инвестиционные и хедж-фонды рассчитывают стоимость и доходность своих вложений и сообщают ее инвесторам. При этом котировки берутся с NYSE.
В случае открытия торгов в среду можно ожидать повышенной волатильности, считает Эндрю Бреннер, начальник международных операций National Alliance Securities: «Сошлись два события: одно — самое важное в этом году — президентские выборы [6 ноября] и публикация [в пятницу] статистики по рынку труда, которая очень важна для многих трейдеров. Есть риск сильных скачков цен на активы и очень низкой ликвидности в течение недели торгов».-WSJ



( Читать дальше )