Внутри Clearstream статус евробондов Газпрома меняется на «Дефолт».

Скрин шот по GAZPR 34.

Связано с тем, что деньги висят на проверке где-то между платежными агентами (которые говорят «отдали») и депозитариями (которые говорят «не видим»).

Похоже – настает время очередных «удивительных историй».

Управление по осуществлению финансовых санкций Великобритании (OFSI) разрешило эмитентам проводить реструктуризацию и изменения условий выпусков бондов, владельцами которых являются российские санкционные лица, при условии, что такие держатели не получат выгоды, а средства, предназначенные им, будут заморожены.

Соответствующая лицензия была опубликована OFSI во вторник. Согласно тексту документа, эмитент, который считает, что среди держателей его облигаций есть или могут быть санкционные лица, может осуществлять реструктуризацию или вносить правки в условия выпусков, если в результате этого средства или экономические выгоды не предоставляются лицам из санкционных списков.

Если санкционные держатели могли бы получить средства от таких сделок, то эти средства должны быть заморожены и недоступны им до момента, пока санкции не будут сняты, говорится в документе.

_____________________________________________________
В переводе на русский язык это означает, что (например) Газпром все евробонды, к которым внутри россии выпущены замещающие облигации из ЕК списать может, дав гарантию, что «…в результате этого средства или экономические выгоды не предоставляются лицам из санкционных списков…».

Премьер-министр России Михаил Мишустин заявил о проработке вопроса о начале выпуска облигаций федерального займа (ОФЗ) в валютах дружественных стран.

«Прорабатывается вопрос начала выпуска облигаций федерального займа и иных инструментов в дружественных валютах, тем более что крупные российские эмитенты уже стали сами выходить на рынок с заимствованиями в китайских юанях».

Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds

(материал подготовлен юристами NSP и Withers).

3 июня 2022 года Национальный расчетный депозитарий (НРД) в России был включен в список организаций, подпадающих под санкции ЕС. Европейские клиринговые системы Euroclear (зарегистрирована в Бельгии) и Clearstream (зарегистрирована в Люксембурге), ранее тесно сотрудничавшие с НРД, перестали получать инструкции от НРД. Это, в свою очередь, привело к невозможности для лиц и организаций, владеющих ценными бумагами через НРД, осуществлять какие-либо международные операции с этими ценными бумагами, включая выплату купонов и погашение ценных бумаг. Это повлияло не только на российских держателей ценных бумаг, но и на международных инвесторов, которые владеют ценными бумагами (еврооблигациями или кредитными нотами), выпущенными европейскими холдингами или SPV российских компаний. НРД признал санкции против себя чрезвычайной ситуацией, но дополнительных ограничений в отношении клиентов не вводил,

Российские компании часто выпускали еврооблигации или кредитные ноты через связанных эмитентов, зарегистрированных в ЕС, т.

США

Валовой внутренний продукт (ВВП) США вырос на 2,9% в годовом исчислении в четвертом квартале 2022 года, по сравнению с 3,2% в третьем квартале, но, тем не менее, это конец года, в котором экономика существенно сократилась. Рост в четвертом квартал продемонстрировал устойчивость потребителей и бизнеса перед лицом инфляции и растущих процентных ставок.

2022 год был худшим годом за всю историю для облигаций США; в основном из -за агрессивного повышения процентных ставок Федеральной резервной системой для борьбы с инфляцией, инфляция и реакция центральных банков: Данные SAL в США и ЕС, которые привели к падению цен на облигации, особенно на долгосрочные. В результате за 2022 год доходность заметно выросла и сегодня значительно выше, чем была в последние годы. Более подробно, базовая доходность 10-летних казначейских облигаций превысила 4% впервые с 2009. Более того, к концу года кривая доходности указывала на заметный сценарий рецессии, поскольку доходность по краткосрочным срокам погашения достигла самых высоких показателей.

TCS Finance DAC, выступающая эмитентом евробондов Тинькофф банка, 3 марта получила от него уведомление об аннулировании процентов по бессрочному выпуску долларовых евробондов, выплата которых приходится на 15 марта, говорится в сообщении компании. Речь идет о выпуске «вечных» евробондов, который банк разместил в 2017 году, XS2387703866, TCS-perp2.

На очереди под списание следующий выпуск вечных субордов? Ближайшая дата выплаты — 20 марта.

______________________________________________________

Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds

Российские юридические лица, имеющие в обращении еврооблигации, будут обязаны предоставить держателям, чьи права на долговые бумаги учитываются депозитариями РФ, «замещающие» облигации до конца текущего года. При этом для заемщиков будет предусмотрена возможность освобождения от этой обязанности по решению правительственной комиссии, кроме того, под требование о замещении не будут подпадать евробонды со сроком погашения до 1 июня 2024 года.

Список бондов, которые войдут в это исключение и не будут замещены:

Алроса 24  XS1843441731;

Еврохим 24  XS1961080501;

Евраз 23  XS1533915721;

Евраз 24  XS1843443273;

Норникель 23  XS1589324075;

ГТЛК 24  XS1577961516;

МТС 23  XS0921331509;

Полюс 24  XS1713474325;

RUS 23  XS0971721450;

РЖД 23 CH0379268748;

Сбербанк 23  XS0935311240;

Сибур 23  XS1693971043;

ВЭБ 23  XS0993162683

«Газпром капитал» разместит дополнительные выпуски локальных облигаций в долларах и британских фунтах для замещения остающихся в обращении еврооблигаций «Газпрома» с погашением в 2027 и 2024 годах соответственно.

Оплата облигаций при их размещении будет осуществляться еврооблигациями, права на которые учитываются российскими депозитариями. Выплата по «замещающим» бондам будет осуществляться в рублях по курсу ЦБ РФ на дату исполнения обязательств.

_____________________________________________________

Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds