Блог им. mihaylets |Сколько еще денег дадут рынкам? Что будет с золотом? Секторы и конкретные компании для инвестиций. Начало в 19.00МСК

  • Global Macro и главные тренды на рынке
  • Оценка перспектив движения ключевых классов активов
  • Рекомендации по портфелю
  • Конкретные инвестиционные идеи

Блог им. mihaylets |Китай опережает США по инвестициям в инфраструктуру

План Байдена, о котором недавно рассказывал, предполагает ежегодный размер инвестиций в инфраструктуру около 280$ миллиардов в год. В тоже самое время в Китае эта цифра превышает минимум в два раза и продолжает расти.

С одной стороны, это логично, ведь Китай все еще развивающаяся страна, и многие фонды просто отсутствуют. С другой, инфраструктура, которая сейчас строится, значительно более эффективнее, чем, устаревшая по многим параметрам, имеющаяся в США.

Что это значит? Что, во-первых, эти инвестиции будут давать больший прирост ВВП в моменте за счет мультипликативного эффекта, а во-вторых, за счет более высокой эффективности, это будет оказывать более длинный положительный эффект на темпы экономического роста.

На последней трансляции в клубе Modern Rentier, посвященной Global Macro и аллокации капитала, я рассказывал про инвестиции в Китай, и про то, что несмотря на давление, связанное с ужесточением монетарной политики в этом году, в перспективе 5-7 лет, китайский рынок имеет все шансы показать значительный рост своей капитализации. А значит, что экспозиция на Китай в инвестиционных портфелях остается must have.



( Читать дальше )

Блог им. mihaylets |Рэй Далио: "Америке скоро конец. А кэш и облигации убьют ваши инвестиции"

Буквально вчера вышла статья от Рэя Далио, где он описал свое видение на текущую ситуацию. Он объяснил свое отношение к кэшу и облигациям, почему он считает их крайне токсичными для инвесторов, а также затронул тему повышения налогов, и куда, по его мнению, сейчас надо инвестировать, и почему это важно делать за пределами США.

Блог им. mihaylets |Как Трамп «победил» Китай в торговой войне

Ниже приведена статистика по экспорту-импорту Китая в США. Видно, как с начала торговой войны дефицит (а у Китая профицит) не только не снизился, но еще и вырос. Что говорит о неэффективности политики протекционизма в современном мире.
Как Трамп «победил» Китай в торговой войне

Китай, это еще одна идея (отсылка к посту) которая принесла серьезную прибыль в течение 2020 года, и, вероятно, продолжит приносить прирост с учетом эффективности китайской экономики.

В такой ситуации поражение Трампа выглядит вполне логичным, оказался не способным выполнять поставленных задач, будь добр освобождай место.

Авторский Telegram канал.


Блог им. mihaylets |Фондовый рынок США VS Фондовый рынок Китая. Оценки стоимости и потенциал для инвестора

Американский фондовый рынок стоит дорого, с этим трудно спорить. Покупать при таких оценках или нет, это вопрос спорный. Но есть и второй вариант, это поискать альтернативу. И т.к. экономика номер два в мире, это экономика Китая, логично рассмотреть его в качестве альтернативы.

В этом видео мы сравним стоимость американского и китайского фондового рынка с их историческими значениями, поговорим о том, насколько привлекателен китайский рынок, и на какие конкретно инструменты стоит обратить внимание.



( Читать дальше )

Блог им. mihaylets |США разделились перед началом конца, все как описывал Далио в своих работах

Если вы помните, то в конце существования империи, Далио описывает передел накопленного ей богатства между различными слоями и группами в обществе. По сути идет дележка того пирога, который еще остался. И то, что на выборах в США мы наблюдаем 50\50, как раз таки указывает на существовании такой ситуации. В обществе нет единства. Общество будет «грызться» друг с другом за то, кому и чего дать в ближайшее время.

Кто бы ни победил, проигравшая сторона это 50% страны. И она явно не будет довольна своим поражением. Это очень большие риски для будущего страны, и сегодняшний «risk on» может стать временным.

Что выгодно отличает Китай с их жесткой вертикалью власти. Юань, да и в целом китайский рынок сегодня неплохо растет, особенно ETF KWEB, о котором неоднократно писал ранее. В своих видео я часто говорил о том, что если у вас нет позиции на Китай, то вы пропускаете очень важный и долгосрочный тренд. Хоть ментально мне их культура не близка, как говорится, бизнес есть бизнес, ничего личного.
США разделились перед началом конца, все как описывал Далио в своих работах
Читайте меня в Telegram.



Блог им. mihaylets |Китай унижает США по всем фронтам(Статистика). Рэй Далио о роли Китая в новом мире и падении доллара

Последнее время попадалось очень много интересной статистики по Китаю, которая показывает, насколько Китай сейчас впереди США и Европы. Начиная от экономических показателей, торговых, заканчивая уже и признаками перевеса на рынке капитала, а также преимуществах в развитии технологий.

Также на днях Рэй Далио давал интервью на эту тему, где где указал на три главных фактора, формирующих новый мир, одним из которых является укрепление Китая, как нового мирового лидера.

Перевод этого интервью, а также обзор последней статистики, показывающей превосходство Китая над США, вы найдете в этом видео.

Буду признателен за + в знак благодарности за интересный контент



( Читать дальше )

Блог им. mihaylets |Скрытая ценность TikTok и искусственный интелект (ИИ) Кто купит TikTok и можно ли на этом заработать

Сейчас активно идет обсуждение сделки по продаже TikTok одной из американских компаний. И либо сделка состоится, либо на TikTok будет наложен бан. Почему американские власти заняли столь жесткую позицию по отношению к китайской соцсети? Какое отношение TikTok имеет к искусственному интеллекту? Кому потенциально будет продан TikTok и есть ли там инвестиционные возможности?



( Читать дальше )

Блог им. mihaylets |Ослабление доллара = сила США?

Падение доллара, которое мы сейчас наблюдаем, вызывает много вопросов. Объясняют его тем, что США печатают много долларов, тем самым увеличивая его предложение. Но вот тот факт, что Европа напечатала 1.3 триллиона евро, это в СМИ объясняют как силу европейской экономики и единства.

Давайте подумаем, хотят ли Европа и Япония, с их экспортно ориентированными дефляционными экономиками и нулевым ростом, сильные национальные валюты? Я думаю, что нет. Ведь это только усугубляет те проблемы, которые они имеют.

А вот ослабление доллара сейчас выгодно для США. Таким образом, они помогают своим производителям, работающим на экспорт, а также разгоняют инфляцию, стимулируя потребительскую активность.

И тут мы получаем вывод, который противоположен заголовкам СМИ о том, что США приходит конец. США делают все, что хотят как в политической и экономической плоскости, так и на валютных рынках. И, несмотря на очевидные тренды, направленные на ослабление их позиций, в конкретный момент времени лидерство США все еще неоспоримо.

Авторский Telegram канал.


....все тэги
UPDONW
Новый дизайн