Блог им. Marek |Обзор: График S&P 500 только что подал кричащий сигнал на продажу - вот как его торговать

This S&P 500 chart just sent a screaming sell signal—here’s how to trade it. 

SEP 2 2019  11:00 AM EDT 

Обзор: График S&P 500 только что подал кричащий сигнал на продажу - вот как его торговать

Акции посылают сигнал на продажу.

Так говорит широко известный стратег Sven Henrich, основатель и ведущий рыночный стратег в NorthmanTrader, который в четверг сказал CNBC в эфире передачи «Быстрые деньги», что один график

( Читать дальше )

Копипаст |Компании США замедлили темпы обратного выкупа акций во II кв 2019 года

22.08.2019 
Американские компании выкупают собственные акции самыми медленными темпами за 18 месяцев, что может сигнализировать об усилении волатильности.

Компании, входящие в индекс S&P 500, выкупили собственные акции на сумму около $166 млрд во втором квартале 2019 года по сравнению с $205,8 млрд в первом квартале и $190,6 млрд за аналогичный период годом ранее, показывают подсчеты S&P Dow Jones Indices. Это самый низкий показатель с четвертого квартала 2017 года, при этом снижение суммы зафиксировано второй квартал подряд.

Тревожным сигналом для ряда инвесторов является тот факт, что компании замедлили темпы обратного выкупа акций, несмотря на рост волатильности в связи с обострением торговых противоречий между Вашингтоном и Пекином.

Индекс S&P 500 потерял почти 7% в мае, однако данные об обратном выкупе акций позволяют предположить, что компании не стали принимать меры, чтобы поддержать стоимость их акций, как сделали это в последние месяцы 2018 года.



( Читать дальше )

Блог им. Marek |У амеров началась коррекция. Цель по S&P500, 2840-2800 пунктов

После оглашения решения ФРС, на американском фондовом рынке началась коррекция. 

Вчера еще Трамп масла в огонь подлил, объявив об увеличении пошлины с 1 сентября на товары из Китая еще на $300 млрд, плюс к уже введенным на $250 млрд. 

У амеров началась коррекция. Цель по S&P500, 2840-2800 пунктов

Блог им. Marek |Компании S&P 500 с большим количеством глобальных отчетов о рисках снижают двузначный доход во II кв

Компании S&P 500 с большим количеством глобальных отчетов о рисках снижают двузначный доход во II кв

S&P 500 Companies with More Global Exposure Reporting Double-Digit Earnings Decline in Q2

JULY 29, 2019

Приближаясь к сезону прибыли во втором квартале, на рынке возникли опасения по поводу влияния более сильного доллара США, более медленного глобального экономического роста и торговой напряженности на компании в S&P 500 с более высокой подверженностью международным доходам. Теперь, когда более 40% компаний, включенных в индекс, сообщили о фактических результатах за второй квартал, компании S&P 500 с более высокой глобальной подверженностью выручке уступают компаниям S&P 500 с более низкой глобальной подверженностью выручке с точки зрения роста выручки и роста выручки за второй квартал 2019 года?

Ответ — да. FactSet Географические данные о доходах (основанные на самых последних опубликованных данных финансового года для каждой компании в индексе) были использованы для ответа на этот вопрос. Для этого анализа индекс был разделен на две группы: компании, которые производят более 50% продаж внутри США (менее глобальный охват) и компании, которые производят менее 50% продаж внутри США (более глобальный охват). Совокупные темпы роста доходов и выручки были затем рассчитаны на основе этих двух групп.



( Читать дальше )

Копипаст |Nomura: рынок акций США может обвалиться в стиле 2008 года. Ставка ФРС в 2019 году

Nomura: рынок акций США может обвалиться в стиле 2008 года. Ставка ФРС в 2019 году

21.12.18 11:11  
Текущая динамика рынка акций США очень напоминает то, как вел себя рынок осенью 2007 года, то есть накануне многомесячного обвала. Об этом пишет стратег Nomura Чарли МакЭллиготт.

Эксперт отмечает, что динамика S&P 500 с 20 сентября текущего года по нынешний момент почти зеркальна динамике S&P 500 в период с 9 октяборя 2007 года по конец того же декабря (см. график ниже). По его словам, корреляция между этими двумя периодами является максимальной с 1929 года. Господин МакЭллиготт рекомендует в ближайшие месяцы продавать индекс на попытках роста.
Nomura: рынок акций США может обвалиться в стиле 2008 года. Ставка ФРС в 2019 году

( Читать дальше )

Блог им. Marek |Трейдеры считают покупку доллара самой популярной стратегией

19.12.18 16:19 
В декабрьском опросе Bank of America среди управляющих активами ставка на рост курса доллара оказалась самой распространенной стратегией. Она опередила по популярности инвестиции в акции Facebook, Apple и Google.

Трейдеры считают покупку доллара самой популярной стратегией

Наиболее популярная стратегия на рынке в настоящий момент — покупка доллара. Так полагает большинство экспертов, опрошенных Bank of America.

Второй по популярности стратегией теперь является покупка акций так называемых «FAANG+B» (Facebook, Apple, Amazon, Netflix, Google и Alibaba), при этом месяц назад именно она возглавляла рейтинг популярности.

На третьем месте — продажа активов развивающихся стран, а четвертое и пятое место делят покупка S&P500 и продажа облигаций Казначейства США.

Результаты этого опроса оказались наиболее пессимистичными за последние 10 лет, т. е. с момента мирового финансового кризиса. Более половины респондентов (53%) ждут замедления мировой экономики в ближайшие двенадцать месяцев.

( Читать дальше )

Блог им. Marek |Deutsche Bank рассказал, когда ждать восстановления рынка акций США

18.12.18 19:43 
Если текущее снижение рынка акций США станет похожим на предыдущие четыре, то коррекцию осталось ждать недолго.

Чистые спекулятивные ставки на рост индекса S&P 500 резко сократились, опустившись к основанию многолетнего диапазона (см. график ниже), отмечает Параг Татте из Deutsche Bank. В последние годы этот индикатор уже демонстрировал подобную динамику в 2010-2011 годах (снижение суверенного рейтинга США агентством Standard and Poor’s/Европейский финансовый кризис) и 2015-2016 годах (девальвация китайского юаня/опасения резкого замедления мировой экономики).
Deutsche Bank рассказал, когда ждать восстановления рынка акций США
По мнению эксперта, периодическое резкое ухудшение спекулятивных настроений объясняется всплесками волатильности, которые он называет «шоками». Господин Татте замечает, что подобные шоки могут быть довольно продолжительными, и текущий всплеск волатильности является пятым с 2010 года ((см. график ниже) предыдущие четыре совпадают с указанными выше кризисами)).

( Читать дальше )

Блог им. Marek |JPMorgan прогнозирует 17% -ный рост S&P500 к концу 2019г, до 3100 пунктов

JPMorgan прогнозирует 17% -ный рост S&P500 к концу 2019г, до 3100 пунктов
JPMorgan Predicts 17% Surge for U.S. Stocks by End of Next Year
JPMorgan прогнозирует 17% -ный рост рынка США к концу следующего года 

Dec-07 2018
По словам JPMorgan Chase & Co., следующий год будет лучше для фондовых инвесторов, который присоединяется к другим быкам Уолл-стрит в прогнозировании больших прибылей на 2019 год.

Индекс S&P500 вырастет примерно на 17 процентов с текущих уровней до 3100 к концу следующего года, что обусловлено ростом прибыли и желанием инвесторов принять более высокие оценки, отмечают стратеги во главе с Dubravko Lakos-Bujas и Marko Kolanovic в пятничной записке для клиентов. Прогноз немного выше, чем средняя оценка S&P500 в 3056 пунктов от 14 других стратегов, опрошенных Bloomberg. 

Инвесторы, которые отвернулись от фондового рынка в результате того, что базовый индекс достиг одного из худших показателей на девятилетнем бычьем рынке, будут заинтересованы вернутся, поскольку компании тратят более $1,5 трлн на дивиденды и выкуп акций, пишет JPMorgan. В частности, хедж-фонды держат меньше акций, чем обычно, и, согласно инвестиционному банку, просто возвращение к среднему значению будет означать, что в акции США будет вложено 500 миллиардов долларов. 



( Читать дальше )

Копипаст |Blackstone: Прогноз - S&P500 пробьет 3000 пунктов на конец 2018 года.

Blackstone: Прогноз - S&P500 пробьет 3000 пунктов на конец 2018 года.
Один из крупнейших быков Уолл-стрит предупреждает инвесторов, что они недооценивают инфляцию
 
CNBC.com
6:17 PM ET Thu, 6 Sept 2018 | 01:36

Blackstone прогнозирует резкий скачок рынка, который может вывести свою целевую цену на конец года S&P500 раньше, чем ожидалось.

По словам инвестиционного стратега фирмы Джозефа Зидла в «Futures Now» CNBC, существует высокая вероятность того, что в ближайшие пару месяцев индекс прорвется через 3000 пунктов. 

«То, что мы оставили на оставшуюся часть года, я думаю, будет оптимистичным с более высокими максимумами», — сказал Зидл в прошлый четверг. «Верьте или нет, лучшая оценка справедливости на самом деле происходит после промежуточных выборов».

Он также увидел прибыль за третий и четвертый квартал в качестве положительного катализатора для акций.

Но Зидл предупредил, что сильные цифры в этом году могут стать серьезным встречным ветром в следующем году в форме инфляции, а доход за 10-летнюю доходность казначейских облигаций достигнет 3,50% в течение следующих шести-двенадцати месяцев.

«Я считаю, что там больше инфляции, чем люди ценят. Инфляция не сильна, но она очень распространена, ее можно увидеть на рынках нефти и газа. Вы можете видеть ее в ценах на сырьевые товары», — сказал Зидл.

В специальном примечании к CNBC он написал: «Снижение налогов обеспечило повышение [прибыли на акцию] в этом году, что приведет к росту EPS в следующем году, похоже, что оно замедляется до отдельных цифр. Маржа прибыли, скорее всего, перевернется и из-за более высоких затраты на ввод ". 

Зидл сказал, что инвесторы ведут себя так, как будто падающие цены, такие как экономика, наблюдавшаяся с 2009 по 2016 год, все еще захватывают рынок. Он привел надежные потоки средств в фиксированные доходы в качестве доказательства того, что инвесторы отворачиваются от акций США по акциям и фондовых биржах США (ETFs).

Последние данные Bank of America-Merrill Lynch показывают, что совместные акции США и фонды ЕФО в совокупности в этом году достигли $5,2 млрд. Между тем, фонды глобальных облигаций захватили новые средства на $66,5 млрд. 

Он утверждал, что эта стратегия может быть очень вредной для прибылей инвесторов. В инфляционных средах Зидл сказал, что акции обычно бьют облигации.

«Это история инвесторов, которые все еще боятся рынков акций США, когда на самом деле я думаю, что их нужно позиционировать прямо противоположным образом, потому что основные принципы здесь сильны. Корпоративные балансы хороши, а доходы улучшаются», — добавил Зидл.

Он советует клиентам сосредоточиться на циклических акциях с ценовой властью в этой среде. Его любимыми секторами являются энергетический, материалы и промышленные предприятия. 
https://www.cnbc.com/2018/09/07/wall-street-bull-sees-stocks-hitting-year-end-target-early.html


Новости рынков |Разгон ставок. Как решение ФРС отразится на финансовых рынках

14.06.2018 17:36 
Федрезерв США поднял базовую процентную ставку на 25 базисных пунктов и намекнул на возможность еще двух повышений в этом году. Что это означает для инвесторов?

13 июня Федеральная резервная служба (ФРС) США подняла базовую процентную ставку на 25 базисных пункта (б.п.) до диапазона в 1,75-2%. Глава ФРС Джером Пауэлл объяснил это решение тем, что американская экономика находится в отличном состоянии: безработица достигла 3,9% — минимума почти за 50 лет, а ВВП за последние 12 месяцев в среднем прибавлял 2,85%. Кроме того, инфляция достигла долгосрочной цели Федрезерва на уровне 2%.

Впрочем, Пауэлл отметил, что достигнутый инфляцией уровень — это еще не победа, и нужно внимательно следить за расходами на личное потребление (core PCE). Ближайшая статистика по ним выйдет 29 июня. Обоснование решения опубликовано на официальном сайте Федерального комитета по открытому рынку (FOMC).

Из 15 членов Комитета по открытым рынкам ФРС восемь считают, что ставку стоит увеличить еще дважды до конца текущего года — один из представителей регулятора поменял свое мнение с прошлого заседания.

( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн