Инвестиционный портфель

ИТОГИ 2025 года💼

Предлагаю Вашему вниманию обзор моего инвестиционного портфеля по состоянию на 31.12.2025🗓

Напоминаю я начал инвестировать в акции РФ с 21.02.2025 г.🗓

Инвестировать и делиться результатами я планирую долгие годы⏱. Поэтому смело ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ НА КАНАЛ и будем идти вместе по этому тернистому пути ПАССИВНОГО ИНВЕСТОРА. Ссылка на ТГ-канал: t.me/passiveinvestorstrategies 

1. Сумма инвестирования🤑
Итак, стоимость портфеля на сегодняшний день составляет: 540 876 руб. Доходность портфеля состоящего на 100 % из акций по итогам уходящего года составила: 12,25 %.

2. Структура портфеля📊
Портфель состоит из 13 надежных активов:
💡 Россети Центр и Приволжье (14,34 %)
🏦Сбербанк-п (13,05 %)
🏪ИКС 5 (10,02 %)
🏭Транснефть-п (9,68 %)
💡Ленэнерго -п (8,38 %)
🏦Банк Санкт-Петербург (7,42 %)
🚜 ФосАгро (7,07 %)
🛢️НК Лукойл (6,55 %)
🛢️Татнефть-ап (6,41 %)
💦Красноярскэнергосбыт (6,14 %)
🛢️Сургутнефтегаз-п (5,04 %)
👩‍🍼Мать и Дитя (4,77 %)
Ставропольэнергосбыт (0,99 %)

( Читать дальше )

Пора поставить точку в инвестиционном и календарном 2025 году. На нашем фоновом рынке превалировала геополитика, а не финансовая отчётность эмитентов и здравый смысл. Индекс Московской биржи за год снизился на 📉4% до 2 766,62 пункта и ни один из крупных российских брокеров и инвестиционных компаний в своих прогнозах даже близко не был рядом с фактическим значением бенчмарка.

На фоне годовой коррекции рынка любой рост уже выглядит как успех, поэтому я подвожу итог года на позитиве. И для этого есть ряд причин.

1. Публичный инвестиционный портфель перевалил за 1🍋

Да, до первого миллиона я шел не быстро, ведь стратегия инвестирования подразумевала ежемесячные пополнения в 7 000 — 10 000 рублей, то есть совсем не FIRE, но зато минимальные пополнения такого размера доступны большинству начинающих инвесторов. К тому же я хотел показать, что инвестировать действительно просто.

В этом году, к счастью, получалось ежемесячно инвестировать больше 10 000 рублей, поэтому и результат приблизился быстрее. Хотя размер портфеля не является целью, так как основная цель выйти на пассивный ежемесячный доход в 100 000 рублей.

( Читать дальше )

В декабре продолжил инвестировать активы, по которым возможен рост пассивного дохода — это дивидендные акции и облигации с ежемесячными выплатами купона.

Месяц начался с ротации акций Лукойла. Из-за ограничений и прожди международного бизнеса компания потеряет почти 25% своих активов или почти на 14 млрд. евро. Это достаточно большой кусок, чтобы не соблазняться на текущие дивиденды, хотя как раз за счет них бумаги за последний месяц приросли на 13,5%. Дивидендные перспективы у компании туманы, потому что платить столько же Лукойл физически не сможет, да и сама выплата дивидендов в текущих реалиях остается под вопросом.

За счет отскока удалось продать бумаги с минимальным минусом и эти деньги перераспределить в акции единственной страховой компании на Московской бирже - Ренессанс Страхование. Компания растет пропорционально рынку — наращивает объем страховых премий за 9 месяцев на 28% с начала года до 151,6 млрд. рублей. По объему поступлений компания входит в пятерку крупнейших на российском рынке.

( Читать дальше )

Горизонт — 3-я неделя декабря — подведение красной черты, когда посмотрю, что вышло. Дальше будет портфель на январь-февраль глобальный, буду смотреть глобально по разным таймфреймам, взлетит-невзлетит-грохнется, делать расчеты и выводы, потом если из чего будет соберу портфель (D1, W1). Только «суперликвидные» акции, если так можно сказать? Если этот рынок ликвидный (я лично так не считаю и всячески говорю, что его лучше избегать, не торговать). КПД нулевое по сравнению с затраченными усилиями.

Структура портфеля





Есть позиция-фаворит на декабрь, в которую перекидываю все свободное. Уже в ней 40 млн, будет 80.
С г буду кончать — надоела.

Сбер брал вчера под движение вверх, но немного не так взял низко, как просело на вечерке, а так можно было бы чуть лучше. Вышел, как уже говорил, что роста нет, будут валиться вниз. 

Другую не палю, она так скоро продам, а то вдруг… деньги любят тишину.


Если вам всеж очень хочется тут торговать, то надо глобально ловить большой отскок. Я пока не делал далеких расчетов, поэтому не скажу когда он будет, и будет ли вообще. 

( Читать дальше )

Ноябрь продолжил радовать ростом портфеля, нов отличие от двух предыдущих месяцев рост стал более гармоничным: к стратегии пополнения добавился пассивный рост за счет реинвестирования ранее полученных доходов и за счет роста рынка в целом.

На 30 ноября публичный портфель впервые превысил девятьсот тысяч, дотянувшись до 932 200 рублей, показав месячный рост на 8,5%. С одной стороны, приятно расти на росте рынка, когда индекс Московской биржи прибавил 6%, но с другой стороны, рост выше средней по рынку — это уже победа, ведь у ряда инвесторов даже в ноябре получилось уйти в минус.

А вот с третьей стороны, месячная доходность выше процента по депозитам — очередной аргумент в пользу правильной диверсификации портфеля в более рисковые активы, хотя и без особого фанатизма.

Акцент в портфеле продолжаю делать на активы, которые приносят дивидендный или купонный доход. Сейчас удельный вес акций вместе с замороженными фондами составляет 69%, удельный вест облигаций — 31%. Долю последних планомерно повышаю, пока еще есть возможность купить новые выпуски облигаций с относительно высокой доходностью.

( Читать дальше )

Дорогие подписчики, открываем торговую неделю обзором финансовых результатов за 9 месяцев 2025 года, одного из ведущих цифровых игроков на страховом рынке России — компании Ренессанс Страхование. Пройдемся по ключевым моментам отчета:

— Суммарные премии: 151,6 млрд руб (+28,2% г/г)
— Инвестиционный портфель: 275 млрд руб (+17,2% с начала года)
— Чистая прибыль: 6,7 млрд руб (-23,7% г/г)

Телеграм канал Фундаменталка  — обзоры компаний, ключевых новостей фондового рынка РФ

📈 За 9М2025 Группа Ренессанс нарастила суммарные премии на 28,2% г/г — до 151,6 млрд руб. Традиционно, основными драйверами роста показателя выступили продукты НСЖ (, каско физлицам, а также страхование имущества юрлиц.

Динамика ключевых сегментов бизнеса:

Сегмент life: 95,3 млрд руб (+50,9% г/г).
— НСЖ: +83,9% г/г.
— ИСЖ: -35,1% г/г.
— Кредитное и рисковое страхование: -46,2% г/г.

Сегмент non-life: 56,2 млрд руб (+2,2% г/г).
— Авто: +2,2% г/г.
— ДМС: -1,0% г/г.
— Прочие виды страхования: +7,5% г/г.

*Невысокая динамика сегмента non-life связана с сохранением давления на бизнес со стороны высокой ключевой ставки, которая продолжает охлаждать спрос.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Движение рынка вниз продолжается и в прошлый четверг я столкнулся с дилеммой. С одной стороны, до конца года хочу нарастить долю облигаций, как постоянного и предсказуемого источника пассивного дохода. Но с другой стороны, почти все акции сейчас находятся на настолько низких уровнях, что пройти мимо них невозможно.

И да, я ни в коем случае не говорю, что дальше рынок акций не уйдет проверять новое дно и что текущий размер индекса Московской биржи в 2 576 пунктов — прекрасный момент для разворота, поэтому в «денежный четверг» постарался найти баланс между своими хотелками и своим бюджетом.

В итоге купил следующее.

1. Акции Лукойл

Идея заключается в погашении квазиказначейских акций, которое приведет к росту дивидендов на одну акцию при распределении. Компания выплачивает дивиденды с завидной стабильностью, поэтому всегда выглядит более выигрышно на фоне конкурентов и имеет место быть в портфелях инвесторов, которые придерживаются дивидендной стратегии инвестирования.

( Читать дальше )

Пришла среда, рынок открылся опять красной свечой. В целом, негатив немного развелся, индекс даже отскочил от локального дна чуть больше чем на 4% и ударился об сопротивление по индексу Мосбиржи(доп сессия). Думаю, что какое-то время уйдём в боковое движение и будем ждать, саммит Евросоюза (ЕС), который пройдет 22–23 октября, на котором будет обсужден или принят 19-й пакет санкций, дальше посмотрим что скажет нам ЦБ на заседании 24 октября. Даже если ЦБ оставит ставку неизменной, но будет мягкая риторика — это уже будет хорошо, т.к некоторые на рынке закладывают даже повышение ставки на 1 б.п., что на мой взгляд сильно маловероятно. Сразу после заседания ЦБ будет проходить 26–28 октября в Куала-Лумпуре 47-й саммит Ассоциации государств Юго-Восточной Азии (АСЕАН),  на котором будут присутствовать, на сколько я понимаю, Трамп, Си и Путин. Возможно оттуда придут какие-то новости по переговорным процессам. В общем конец месяца будет насыщенным на новостной фон, надо быть очень аккуратным, особенно на маржинальных счетах.

( Читать дальше )

В этом месяце видео с итогами не будет, так как физически не хватает времени, но как же без отчета...

Официально, сентябрь стал самым сложным месяцем российского фондового рынка. Геополитические новости настолько сильно влияли на умы инвесторов, что после закрытия летнего дивидендного сезона акции посыпались как сухие листья с деревьев. В итоге индекс Московской биржи за месяц потерял 📉-7,3%  — рекордное значение с начала 2025 года.

Если падает индекс, то очевидно не стоит ждать роста портфелей у инвесторов с дивидендной стратегией. Что мы можем сделать, так только заблаговременно диверсифицировать портфель и следовать инвестиционной стратегии, чтобы снизить просадку. За счет вышеперечисленного мой публичный портфель сократился на 📉-1,1% до 849 730 рублей. Пу-пу-пу, вроде бы динамика лучше рынка почти в 7 раз, но любой минус он всегда неприятен.

💰Чтобы минус был таким, а не в разы больше я следовал стратегии пополнения портфеля — это был ряд пополнений на общую сумму 34 000 рулей  — это и базовые пополнения, и реинвестирование рекордного пассивного дохода от облигаций в размере 3 600 рублей, и, конечно же, дополнительные вложения — во второй половине года их как правило больше.

( Читать дальше )