За сегодня

Топиков: 9

форум акций: 18

остальные форумы: 13

комментариев: 116

за месяц

 

Блог им. IgorKokarev |Сбер ИИС. Выплата купонного дохода на карту

    • 24 января 2024, 14:56
    • |
    • Alexide
  • Еще
Ранее несколько инвесторов на Смартлабе написали, что Сбер и ВТБ с 2024 года стали зачислять купонный доход по облигациям на брокерский счет ИИС, вместо указанного банковского счета.

Мне только что пришла выплата купонов на карту Сбера, как и было настроено для ИИС ранее. ИИС открыт в 2021 году.

ОФЗ 52003, дата выплаты 24.01.2024, пришли сегодня.

Возможно после возмущения инвесторов Сбер отыграл назад.

Блог им. IgorKokarev |ВТБ ведет непонятную подготовку для замещающих облигаций

    • 05 января 2024, 16:34
    • |
    • Alexide
  • Еще

Вначале днем в портфеле замещающих облигаций у ГазКЗ-37Д появился замочек ввиде серого шарика. Открываю страницу актива — написано — внебиржевой актив. Купить и продать нельзя. Техподдержка ВТБ сказали, что все нормально — переключите вверху на Мосбиржу и актив отобразится нормально. Но теперь это надо делать каждый раз и список активов в портфеле отображается некорректно.

Затем через полдня тоже самое случилось с ГазКЗ-34Д, которая до этого отображалась нормально. Теперь по ней тоже появилась внебиржа которая отображается по умолчанию.

Похоже, что брокер готовится к санкциям на НКЦ/Мосбиржу и внебиржевым торгам замещающими облигациями. Непонятно, как это скажется на ликвидности и курсе конвертации USD/RUB по этим облигациям.

Проверьте, может тоже самое сейчас происходит и с другими долларовыми активами.

Блог им. IgorKokarev |Какие активы растут в цене при укреплении рубля

    • 13 октября 2023, 11:22
    • |
    • Alexide
  • Еще
Долгосрочно вижу ослабление рубля. Но допускаю краткосрочное укрепление рубля до марта 2024 в район 80-90 руб. Цель властей показать финансовую стабильность, накануне важного политического события, а также самим закупаться валютой по низкой цене.

Раньше, до СВО, когда рубль укреплялся, это обычно означало вхождение иностранных инвестиций, в том числе в российские акции. Доллар снижался, а акции росли. Сейчас это маловероятно, последний год показал, что акции растут вместе с девальвацией рубля.

Вопрос, какие еще есть биржевые активы, которые в нынешней ситуации выигрывают от укрепления рубля?

Пока на ум приходят только короткие вклады, фонды ликвидности, ОФЗ-ПК и короткие ОФЗ-ПД. Также продолжаю покупать ОФЗ-ИН.

Акции РФ в целом скорее привязаны в курсу доллара. Золото привязано к доллару и скорее может снижаться в валюте (если не будет масштабного кризиса в мировой экономике).

Блог им. IgorKokarev |Фиксация ставки в ОФЗ-ПД. Подвох в стакане

    • 18 августа 2023, 17:32
    • |
    • Alexide
  • Еще
Например ОФЗ постоянного дохода 26223, которая заканчивается 28 февраля 2024. Можно зафиксировать доход 10.5%

Вроде и доход неплохой и срок подходит через полгода. Не пойму почему в стакане желающих купить на 30 млн руб, а желающих продать на 300 млн рублей. В чем подвох?

Блог им. IgorKokarev |Куда пойдут 150 млрд рублей после погашения ОФЗ-ИН 52001

    • 04 августа 2023, 13:45
    • |
    • Alexide
  • Еще
16 августа состоится погашение по номиналу облигации ОФЗ-ИН серии 52001. А это 150 млрд руб (по данным приложения ВТБ).

Полагаю, что физики и банки будут перекладываться в другие облигации. И в первую очередь в такие же инфляционные ОФЗ-ИН. Например в 52002 — 52005.

С учетом про-инфляционных рисков и особенно большим риском брать ОФЗ-ПД на растущей ставке.

Возможно ОФЗ-ИН 52002 — 52005 поднимутся в цене.

Блог им. IgorKokarev |Ответ Минфина по налогу на ОФЗ-ИН

Два месяца назад отправил запрос в Минфин с вопросом насчет налогообложения по ОФЗ-ИН. Применяется ли льгота ЛДВ на прирост номинала этой облигации при ее продаже. К сожалению, пришел формальный общий ответ, где этот момент никак не проясняется. Может я неправильно понял. Можете прокомментировать.

Ответ Минфина по налогу на ОФЗ-ИН

( Читать дальше )

Ответы на вопросы |Когда биржа была закрыта в марте 2022 выплачивали ли полностью деньги по облигациям, если срок подходил? По купонам слышал выплаты были.

Блог им. IgorKokarev |Замещающие облигации и риск множественных курсов

Мне нравится инструмент замещающих валютных облигаций. В моем биржевом портфеле такие облигации составляют половину средств.

Но над такими облигациями все время висит риск появления множественных курсов валюты, по примеру Ирана. Т.е. когда официальный курс ЦБ будет намного ниже (вплоть до нескольких раз) чем курс для экспортеров, или курс наличного доллара у уличных менял. Если случится взрывной рост курса валюты, то власти могут прибегнуть к множественным курсам. Тем более, что разные страны уже вводили такую меру.

В этом случае замещающие облигации превратятся в фантики, т.к. по ним курс расчетов происходит по курсу ЦБ (купоны и выплата в конце срока). Рынок на бирже моментально переоценит такие облигации негативно.

Что думаете о таком риске?

С другой стороны, при такой фактической девальвации, инфляция тоже пойдет резко вверх и рублевые облигации тоже обесценятся резко.

Получается, что опять выигрывают ОФЗ-ИН, которые будут догонять инфляцию, может и не сразу. Но со временем они отыграют инфляцию.

Блог им. IgorKokarev |ОФЗ-ИН дает доходность как портфель акций 30% и облигаций 70%

    • 17 апреля 2023, 11:46
    • |
    • Alexide
  • Еще
В продолжение моего исследования доходности ОФЗ-ИН.

Увидел таблицу доходности разных активов за 19,5 лет с 2003 года от УК ДОХОДЪ. 

Получается, что портфель из одной облигации ОФЗ-ИН (значение инфляции + 2,5% в год) теоретически дает почти такую же доходность (+11,2% в год) как портфель акций 30% и облигаций 70% (+11,3% в год) на длинной дистанции. 

Я перепроверил на дистанции в 10 лет с 1 марта 2013 года. Взял индекс полной доходности акций MCFTR и индекс полной доходности корзины ОФЗ постоянного купона RGBITR.

Не учитывая налоги и ребалансировку, по моим подсчетам получилось, что ОФЗ-ИН чуть-чуть опережает в доходности портфель из 30% акций и 70% ОФЗ с постоянным купоном (я учитываю и дивиденды и полученные купоны).

Неожиданный результат, правда? Без нервного стресса из-за проседаний портфеля акций, облигации ОФЗ-ИН стабильно растут год от года, опережая инфляцию.

Повторю, что это теоретический расчет, поскольку ОФЗ-ИН появились только с 2015 года.

Блог им. IgorKokarev |Безотзывные вклады на примере Белоруссии. И что будет с облигациями РФ

    • 12 апреля 2023, 10:57
    • |
    • Alexide
  • Еще
Наверное уже слышали о недавней идее властей ввести безотзывные вклады в банках РФ. Повышенные проценты, большая застрахованная сумма. Но  невозможность забрать досрочно деньги из банка, только в случае некой трудной жизненной ситуации (как это подтверждать?) и со штрафом банку при изъятии денег. 

Оказывается, в Белоруссии уже подобные вклады есть. И на примере белорусского ВТБ можно увидеть какие там условия:

www.vtb.by/chastnym-licam/vklady/vklad-moi-usloviya

Оцените масштаб катастрофы, которая по-видимому ждет и российских вкладчиков. При инфляции в Белоруссии примерно как в РФ, за прошлый год 12%, все классические отзывные вклады в белорусских рублях дают 1% на любой срок, месяц-год-5 лет! В русских рублях чуть выше (до 1.9%), но тоже слезы. А безотзывные депозиты плавно растут до 8% к 3 годам и дольше.

Вместо повышенной доходности безотзывных вкладов, получилась пониженная (почти нулевая) доходность обычных классических вкладов!

А теперь подумайте на месте российского вкладчика, зачем размещать безотзывной вклад в банке, когда можно на такой же срок купить ОФЗ с постоянным купоном (на любой срок, какой нравится).

( Читать дальше )

полезные записи за 24 часа

★11 84 Ситуация на текущий момент
★7 3 Топ-10 облигаций с высокой доходностью от аналитиков РБК
★5 3 ​​Самолет - цифры говорят сами за себя
★5 26 😞Ключевая ставка: есть версия, что 16% с нами надолго
★4 35 Деприватизации не будет твердо и четко
★3 6 Стагфляционный шок: ВВП удивил самым низким показателем за 2 года, ниже самых низких оценок, PCE горяч
★3 82 Индекс МБ сегодня
★2 5 Московская биржа выбрала систему управления базами данных от «Диасофт»
★2 9 Падение доходности облигаций показывает, что в Китае наступило время кризиса
★2 10 Лучшие бумаги недели. Выпуск 664 – обновления для пятницы
+225 84 Ситуация на текущий момент
+126 82 Индекс МБ сегодня
+114 50 Азия. Пятница.
+88 2 Ставка осталась на месте🔥Акции и инвестиции
+86 29 В инвесторов в очередной раз плюнули 3% аллокацией😁 зато рынок может расти
+80 188 "Цель она есть". Погнали! (GOLD).
+62 35 Деприватизации не будет твердо и четко
+54 6 Ставка осталась 16% и комментарии ЦБ РФ
+53 5 ЛУКОЙЛ отчет по РСБУ за 1-й квартал 2024 года: следим теперь за базой для дивидендов именно в этих отчетах
+48 0 230 бесплатных роботов для HTX API.

самые обсуждаемые сегодня

16к Неужели здесь всего лишь с десяток трейдеров торгующих на Форекс? Это какой-то капец. -Ау! -Вы где подевались?
1к Запрет оборота и рекламы криптовалют в России с 01.09.24. Законопроект.
1к ‼️ПОЧЕМУ НАШ СЕНТИМЕНТ РЫНКА ПРОГНИВШИЙ
....все тэги
UPDONW
Новый дизайн