Все уже прочитали, что Байден
разрешил Украине бить американскими дальнобойными ракетами ATACMS (дальность до 500 км) вглубь территории России.
Об этом в воскресенье вечером сообщила газета The New York Times со ссылкой на информированные источники.
В публикации уточняется, что на данном этапе речь идет об ударах по Курской области, однако впоследствии они могут наноситься и по другим российским регионам. Власти США эту информацию пока официально не подтверждают

kommersant-ru.turbopages.org/turbo/kommersant.ru/s/doc/7310448

Азия, сырье растут
Фьючи на индексы США в небольшом плюсе






( Читать дальше )

Друзья,
на канале
t.me/moex_stats
информация, что 13 ноября был приток в фонды акций
t.me/moex_stats/708



Но 13 — 14 ноября индекс Мосбиржи падал.
Т.е. расхождение.

Если сегодня и на будущей неделе будет рост по индексу Мосбиржи, то информация на канале, в случае расхождений, полезна.

Проверим полезность информации по динамике индекса Мосбиржи 15 и 18 ноября!

Предлагаю обсудить,
чей канал
t.me/moex_stats
и насколько полезна информация

Товарный индекс
Блумберг Коммодитис





( Читать дальше )

Друзья,
считаю важным определить,
сильный рынок или слабый.

Индекс Мосбиржи по дневным



3 сентября индекс Мосбиржи был 2512,7
Дно в октябре было выше: 2560, 31 октября.

И отскок начала ноября не слили.
Значит, рынок сильный.

А как же высокая ставка?
Думаю, высокая ставка уже в цене.
Например, в Турции, в Аргентине высокая ставка, люди привыкли, рынки растут (в соответствии с инфляцией).




( Читать дальше )

Рост объёма говорит о интересе к активу.

В этом посте — об изменении открытого интереса по индексу РТС
(ОИ, количество открытых контрактов).
Рост, уже 125 414 контрактов (на закрытии 14 октяюря)

Коэффициент корреляции между индексом Мосбиржи и индексом РТС = 0,94
(считал по дневным по ценам закрытия, с 1 1 2022г)

Искажение (резкое падение) — около экспирации.
Но до квартальных экспираций сейчас далеко.



4 квартал, по статистике, лучший квартал по фондовым индексам США, т.е. вероятен позитивный внешний фон.
Ослабление рубля — позитив для экспортёров.

Негатив — это ожидание повышения ставки
(на заседании ЦБ РФ 25 октября интрига в том, насколько поднимут).

Второй день почти все акции растут
(т.е. рынок  растёт «широким фронтом»).

Основные бумаги в портфелях
(как уже несколько раз писал)
Сургут пр.
Лукойл
БСП об.

Думаю,
высокая вероятность продолжения рост.
Важно определить сильный рынок или слабый.
И уровни с нулями психологически важны.

Сейчас индекс Мосбиржи около 2800.
Думаю,
важно, сможет ли индекс уверенно пройти уровень 2800 и закрепиться выше.

( Читать дальше )

Сверху — RGBI (индекс ОФЗ),
снизу — индекс Мосбиржи 
по недельным



Ещё в книге Джона Мерфи «Межрыночный анализ» исследована взаимосвязь между финансовыми рынками
(валютным, долговым, товарным, фондовым).
Одним из основных выводов было то, что рынок облигаций — это опережающий индикатор для рынка акций с лагом иногда в несколько месяцев.
Вероятно, в современном рынке — быстрее.

Логично, что на ожидании падения ставок (смягчения денежно — кредитной политики) рынок акций растёт.

В нашем (российском) случае,
RGBI обновляет очередное дно.
ЦБ РФ, судя по комментариям Эльвиры Набиуллиной и ожиданиям Сбера и др., вероятно,
поднимет ставку до 20% на заседании 25 октября.
Комментарии ЦБ России пока «ястребиные».

То есть рост индекса акций не устойчивый.
Устойчивый рост, когда и RGBI, и индекс Мосбиржи растут вместе.

Отдельные акции на российском рынке растут
поэтому держу в портфеле
БСП (обратный выкуп)
Сургут пр. (бенефициар ослабления рубля) 


С уважением,
Олег

По данным с сайта Мосбиржи,
построил график % физических лиц в лонге по вечному фьючерсу на индекс Мосбиржи (IMOEXF).
Оценка оптимизма физических лиц.

Если высокий % в лонгах, то крупняк в шортах и наоборот.
26 сентября 2024г. позиции в IMOEXF были открыты у 5050 физических лиц и у 34 юридических лиц.

Красный график и левая шкала — это % физических лиц в лонгах от общего количества физических лиц.
Синий график и правая шкала — это индекс Мосбиржи. 

С 3200 по индексу Мосбиржи оптимизм физических лиц падает и продолжает падать.



В большинстве случаев, выигрывают крупные участники рынка.
Т.е. уменьшение оптимизма физических лиц — это позитив.

С уважением,
Олег

 

Думаю,
каждый может посмотреть на график в удобном временном диапазоне и со своими настройками.

Напишу в этом посту своё мнение,
свою картину рынка.

Как писал Д. Мерфи в книге «Межрыночный анализ»,
финансовые рынки связаны между собой
(4 рынка: валютные, долговые, фондовые, товарные).

На основании анализа, на какой стадии рынка мы находимся,
формируется личная картина рынка.

Физические лица постепенно теряют интерес к российскому рынку
(юридические, соответственно, наоборот): это — позитив

Синий график — индекс Мосбиржи
Красный график — % контрактов «лонг» у физических лиц.
По дневным.
Отрицательная корреляция (минус 0,5).



После пробития диапазона 3000 — 3100 по индексу Мосбиржи,
оптимизм физ. лиц стал уменьшаться.
И на этой неделе продолжал уменьшаться.

Сейчас много негатива у физ. лиц к S&P500
Доли от общего количества трейдеров — физических лиц
(отражает настроения)

( Читать дальше )

На сайте Мосбиржи есть информация об открытых позициях физ.лиц и юр.лиц и
о количестве физических и юридических лиц в гонгах и в шортах.
www.moex.com/ru/derivatives/open-positions.aspx

Скачал данные, построил график.

Синий график, левая шкала — индекс Мосбиржи.
Красный график, правая шкала — % контрактов лонг у физических лиц на вечный фьючерс индекса Мосбиржи (IMOEXF).
Коэффициент корреляции % и индекса Мосбиржи минус 0,5.



Обратите внимание:
после пробития вниз 3000 по индексу РТС, 
физические лица постепенно уменьшают лонги.
От 2600 индекс Мосбиржи пошёл вверх, но физ.лица продолжают уменьшать лонги (пессимизм).

ВЫВОД
Ключевой психологический уровень 3 000 по индексу Мосбиржи.
Думаю, когда индекс Мосбиржи пробьёт 3000 вверх,
будет возвращаться оптимизм к физическим лицам.

С уважением,
Олег

Решил проанализировать на канале и в чате
оптимизм участников рынка (в данном случае, подписчиков).
Думаю, интереснее всего когда экстремальные значения оптимизма или пессимизма.



ИТОГ ПРЕДЫДУЩЕЙ НЕДЕЛИ = 23
(лёгкий оптимизм).


Идея — еженедельно проводить опрос подписчиков,
рассчитаю оптимизм и буду строить 2 графика:
график Мосбиржи и график оптимизма.
% голосовавших за рост более 5% умножаю на 2
% голосовавших за рост до 5% умножаю на 1
Нейтрально 0
% голосовавших за падение более 5% умножаю на минус 2
% голосовавших за рост до 5% умножаю на минус 1
Полученную цифру считаю критерием оптимизма.

Интересно сравнить оптимизм на индекс Мосбиржи с базовым активом, т.е. индексом Мосбиржи.
По недельным.

С уважением,
Олег