Олег Дубинский

Читают

User-icon
1017

Записи

3842

Почему сегодня упал индекс Мосбиржи. Маразм с валютными курсами крепчает. Рубль

Думаю,

причина падения индекса Мосбиржи - 
резкое укрепление рубля на Мосбирже.
Но на межбанке рубль слабеет.

По дневным
Зелёные свечи — USDRUBF (вечный фьючерс доллар / рубль)
Жёлтый график — USDFIXME (фактически, курс ЦБ РФ, который устанавливается по итогам торгов на межбанке с 10-00 до 15-30)


Почему сегодня упал индекс Мосбиржи. Маразм с валютными курсами крепчает. Рубль

Получается,
2 курса 
-   на межбанке всё дороже,
-   на Мосбирже дешевле.

Т.е. USDRUBF дешевеет, а его базовый актив дорожает.

Прикол от Мосбиржи.

С уважением,
Олег


Взаиморасчёты между Россией и Китаем. Сегодня - позитив: договорились об учреждении филиалов коммерческих банков и открытии корр. счетов

Взаиморасчёты между Россией и Китаем

Премьер-министр России Михаил Мишустин и
премьер Госсовета КНР Ли Цян
в ходе 29-й регулярной встречи глав правительств двух стран
договорились об учреждении зарубежных филиалов своих банков и
открытии корреспондентских счетов.
Об этом говорится в совместном коммюнике.


ИСТОЧНИК: https://www.mk.ru/

Напоминаю.
8 августа 2024г 
В.В. Путин подписал закон,
разрешающий иностранным банкам
открывать филиалы в России.

Думаю,
позитив.

С уважением,
Олег


 

 


Инфляция в России по неделям: свежие данные. Мысли про ставку ЦБ

Инфляция в России

Недельная инфляция в России
с 13 по 19 августа составила 0,04%,
с начала года потребительские цены выросли на 5,15%

С 6 по 12 августа инфляция = 0,05%. 

Инфляция в РФ
с 6 по 12 августа 0,05%
с 30 июля по 5 августа 0,00%
с 23 по 29 июля 0,08% после 0,11%
с 16 по 22 июля 0,11%
с 9 по 15 июля 0,11%
, с 2 по 8 июля 0,27%
с 25 июня по 1 июля 0,66% («тарифная» неделя).
Источник: Росстат

Мысли про ставку ЦБ.
13 сентября — заседание ЦБ России по ставке.
Тут ничего не меняется:
или оставят ставку 18%, или повысят.
Инфляция остаётся низкой, но инфляционные ожидания пока растут.

Наблюдаемая инфляция 14,2%,
ожидаемая на ближайшие 12 мес. инфляция 12,4%
Инфляция в России по неделям: свежие данные. Мысли про ставку ЦБ
С уважением,
Олег



Инсайдер скупает ВУШ

Сезон самокатов кончается.

Но ВУШ в боковике
(а не под плинтусом) из — за покупок инсайдеров.

Инсайдер скупает ВУШ
Июль и август
(предыдущие месяцы — аналогично)


( Читать дальше )

Как вторую неделю ЦБ РФ сдерживает курс доллара.

На Мосбирже фьючерсы по доллару и евро вторую неделю ниже, чем на межбанке.

Думаю,
ЦБ России просто старается сделать ослабление рубля более плавным.

Зелёные свечи — это USDRUBF
Желтый график — это USDFIXME (фактически, курс ЦБ РФ)
По дневным


Как вторую неделю ЦБ РФ сдерживает курс доллара.

Жёлтый график вторую неделю над зелёным.

Аналогично — по EURRUBF.

Даже связка GLDRUBF и GL-9.24 (недостаточная ликвидность) подходит для арбитража.

Рай для арбитража.
Можно поздравить тех, кто понимает.

С уважением,
Олег




Мосбиржа: инсайдерские продажи

Обратите внимание:
ММВБ Финанс продаёт акции Мосбиржи.

Мосбиржа: инсайдерские продажи



( Читать дальше )

Зависимость дивидендов Сургут пр за 2024г от курса доллара на 31 12 2024

Друзья,
посчитал дивиденды.

Если нашли неточности в расчётах,
просьба написать в комментариях.

Считаю в долларах
(в других твердых валютах расчёт бы был примерно таким же).

Курс доллара на 1 1 2024 = 89,6883 руб.
Кубышка 6 трлн руб. (в валюте).
Если  пересчитать в доллары по курсу 89,6883, то $68 898 357 980

По уставу Сургутнефтегаза, 
10% чистой прибыли платят по привилегированным акциям.

Предполагаю, что Сургутнефтегаз разместил доллары под 8% годовых
(примерно такая в этом году доходность по корпоративным валютных облигациям).

Всего эмитировано 7 701 998 235 привилегированных акций.

Зависимость дивидендов Сургут пр  за 2024г от курса доллара на 31 12 2024
ИТОГО,
дивиденды владельцам префов 
(прибыль от кубышки, без учёта операционной деятельности)
в зависимости от курса доллара на 31 12 2024
курс 93р., дивиденды 3,1 руб. на акцию,
курс 95р. дивиденды 5,0 руб.
курс 98р., дивиденды 7,8 руб.,
курс 102р., дивиденды 11,5 руб.

С уважением,
Олег


Динамика инфляционных ожиданий. Вывод по ставке ЦБ РФ

На сайте ЦБ РФ в разделе аналитики
появились исследования
по инфляционным ожиданиям

cbr.ru/statistics/ddkp/inflationary_expectations/

Выделяю главное.

Наблюдаемая инфляция 14,2%,
ожидаемая на ближайшие 12 мес. инфляция 12,4%

Динамика инфляционных ожиданий. Вывод по ставке ЦБ РФОпрос проводился 1-13 августа 2024 года среди не менее 2 тыс. респондентов в возрасте старше 18 лет в 105 населенных пунктах в 55 субъектах РФ.ВЫВОД.
Инфляционные ожидания стабильны,
люди верят в плавное снижение инфляции.12,4%.

ЦБ РФ старается не допустить
роста инфляционных ожиданий.
Поэтому, думаю, что высокие ставки ЦБ России — это надолго

С уважением,
Олег

Сургутнефтегаз пр.

Друзья,
самые надёжные активы в н/вр- вклады, облигации, золото.

Поэтому единственная акция из 1 эшелона,
которая на сегодняшнем обвале лучше рынка на ослаблении рубля —
Сургутнефтегаз пр.

Напоминаю,
что по уставу Сургутнефтегаза,
10% чистой прибыли распределяется на привилегированные акции.
Кубышка 6 трлн руб., основная часть — в валюте.

На прошлой неделе покупал именно эту акцию.

С уважением,
Олег


Наличная денежная база начинает рост, не смотря на высокую ставку. Рост М2 и наличной денежной базы - это фактор роста курса доллара. ВЫВОДЫ. РУБЛЬ

Денежная база в узком определении
включает выпущенные в обращение Банком России наличные деньги плюс остатки средств на счетах обязательных резервов,
депонируемых кредитными организациями — резидентами Российской Федерации в Банке.

Более 90% узкой денежной базы — это нал.

Напоминаю:
денежная масса М2 — это доступные для платежа собственные средства плюс депозиты.

Еженедельно данные по узкой денежной базе можно увидеть на сайте ЦБ РФ.

Скачал данные с сайта ЦБ РФ и сделал график

по динамике узкой денежной базы.
Наличная денежная база начинает рост, не смотря на высокую ставку. Рост М2 и наличной денежной базы - это фактор роста курса доллара. ВЫВОДЫ. РУБЛЬ

Обратите внимание: 
в июле 2023г наличная денежная масса стала уменьшаться:
люди стали открывать вклады и накопительные счета в банках под высокий %.

С июля 2024г рост ставки перестал помогать:
денежная масса стара расти.

Рост денежной массы может быть связан с 2 причинами:
-   страх (связанные с СВО риски),
-   увеличение гос. расходов.

Обратите внимание на экономическую историю
(курс валют воюющих стран обычно снижается,
рекомендую прочитать об этом статьи Рэя Далио «Механика военной экономики»).



( Читать дальше )

теги блога Олег Дубинский

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн