Блог им. OlegDubinskiy |размещение ОФЗ 16 09 2020

МОСКВА, 16 сен — ПРАЙМ. Минфин России на аукционах в среду разместил облигации федерального займа (ОФЗ) трех выпусков совокупно на 164 миллиарда рублей, приблизившись к выполнению квартального плана привлечения в 1 триллион рублей, свидетельствуют данные министерства.

На первом аукционе Минфин разместил ОФЗ с переменным купонным доходом серии 29014 с погашением в марте 2026 года на весь лимит в 115,218 миллиарда рублей. Цена отсечения составила 97,522% от номинала, средневзвешенная цена — 97,6283% от номинала. Спрос составил 183,861 миллиарда рублей, Минфин удовлетворил в ходе аукциона 89 заявок.

На втором аукционе министерство разместило ОФЗ с постоянным купонным доходом серии 26232 с погашением в октябре 2027 года на 23,254 миллиарда рублей. Цена отсечения составила 101,1% от номинала, средневзвешенная цена — 101,1415% от номинала. Средневзвешенная доходность составила 5,88% годовых, доходность по цене отсечения – 5,89% годовых. Спрос — 47,651 миллиарда рублей, Минфин удовлетворил в ходе аукциона 23 заявки.



( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |сегодняшний аукцион на размещение ОФЗ был успешным, но по RGBI объемы минимальны

Итоги аукциона по размещению ОФЗ 2 сентября 2020 года
2 сентября 2020 г. на ПАО Московская Биржа состоялся аукцион по размещению выпуска 29014RMFS:
Дата погашения: 25 марта 2026 г.
Спрос по номиналу: 314757.083 млн. руб.
Размещенный объем выпуска по номиналу: 187605.167 млн. руб.
Цена отсечения: 97.6500 % к номиналу.

https://www.youtube.com/watch?v=thxPtZi867Q

t.me/s/OlegTrading

Сначала рекомендации, потом расчет % доходности, выпуски нумерую

АДРЕС В ТЕЛЕГРАМ @OlegTrading

С уважением,
Олег.






 


Блог им. OlegDubinskiy |RGBI и курс рубля

Коллеги,
Индекс RGBI по дневным: немного растет на средних объемах. На словах, новостной фон забит разговорами про дальнейшее укрепление рубля. Если ходите сделать ставку на укрепление рубля — длинные ОФЗ (пока наблюдаю, не покупаю). Но даже ОФЗ 26230 малоликвидна: высокий объем состоит из разовых крупных покупок (миллионов по 100 и больше бывают покупки), но попробуйте угадать с ценой. чтобы не потерять на гэпе). Пока напоминает слова из песни («одна дождинка еще не дождь...»).
RGBI и курс рубля
Запомним этот день:
с 20 августа экономика РФ долгосрочно (на годы и десятития) стала растущей, инновационной, эффективной,
добываемая по технологиям 20 века нефть стала сырьем и энергией будущего будущего и
вес нефти в мировом энергобалансе будет постоянно только расти!
(метод доведения до абсурда, к сожалению)

Конечно, краткосрочно, рубль может значительно укрепиться (если ЦБ РФ так решит):
тогда придет отличное время покупки Si-12.20 (а не Si-9.20, сразу среднесрочно).

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |динамика М2 США (темп роста стабилизировался на 25% годовых) и M2 РФ: обработал данные с сайтов ЦБ и ФРС, мнение о USD_RUB

Коллеги,
обработал данные с сайта ФРС, включая 17 08 2020:
С марта по июнь – рост денежной массы более 50% годовых,
в июле прекратился рост денежной массы,
в августе темп около 25% годовых.
Сделал для Вас слайд по темпам роста М2 в $bln.
динамика М2 США (темп роста стабилизировался на 25% годовых) и M2 РФ: обработал данные с сайтов ЦБ и ФРС, мнение о USD_RUB

В 2018 — 2019г.г. М2 в РФ рос примерно на 10% в год.
С марта 2020г. в РФ, по данным с сайта ЦБ, М2 также растет в темпе 25% годовых.
По цифрам с сайта ЦБ РФ, также сделал для Вас слайд:
динамика М2 США (темп роста стабилизировался на 25% годовых) и M2 РФ: обработал данные с сайтов ЦБ и ФРС, мнение о USD_RUB

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |мнение о рубле и о рынках, мой портфель, расчет доходности рекомендаций, длинные ОФЗ

Коллеги,
после выступления Паузлла, произошли значительные колебания на валютных и товарных рынках.

Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл объявил 27 августа о новом подходе к политике,  
целям по инфляции и безработице в США.

Пауэлл сказал, что ФРС будет стремиться к инфляции, которая в среднем составляет 2% с течением времени, шаг, который подразумевает допуск периодов превышения. Его смещение на максимальную занятость позволит более широко использовать преимущества рынка труда.

«Максимальный уровень занятости — это важнейшая цель», — сказал Пауэлл в своей речи, произнесенной для ежегодного симпозиума ЦБ по политике, в Джексон-Хоул, штат Вайоминг. «Это изменение отражает наше понимание преимуществ сильного рынка труда, особенно для многих в сообществах с низким и средним уровнем дохода.”

Из этого следует, что впереди – долгосрочный период около 0 ставок. ИТОГ РЕЧИ: ОСЛАБЛЕНИЕ USD.

Рубль к $ укрепился до 74: график по дневным

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |Минфин сегодня смог разместить ОФЗ

В среду, 26 августа, Минфин смог разместить государственный долг после провала двух аукционов в августе, следует из сообщения на сайте министерства. Инвесторам были предложены облигации федерального займа (ОФЗ) с переменным купонным доходом (ПК) с погашением 24 апреля 2024 года.

Минфин разместил ОФЗ-ПК на 84,282 млрд руб., спрос был в несколько раз больше и составил 297,392 млрд руб. Бумаги выкупились с небольшим дисконтом, средневзвешенная цена составила 98,63% от номинала.

В последний раз Минфин смог привлечь госдолг на аукционе 5 августа: тогда он размещал облигации с переменным доходом (погашение 10 апреля 2030 года) на 30 млрд руб под 5,93% годовых, тогда спрос превысил предложение на 8 млрд руб. Но затем Минфин дважды — 12 и 19 августа — не смог привлечь инвесторов.

Подробнее на РБК:
www.rbc.ru/finances/26/08/2020/5f4623089a79474bab7e7370

Индекс ОФЗ RGBI не реагирует на эту новость и продолжает падать.
Минфин сегодня смог разместить ОФЗ

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |Минфин отменил размещение ОФЗ на 19 августа (нет интереса к рублю)

1.
Минфин России не будет проводить аукционы по размещению облигаций федерального займа (ОФЗ) 19 августа,
сообщается на сайте министерства.

«Минфин России в связи с возросшей волатильностью на финансовых рынках информирует о непроведении 19 августа 2020 г.
аукционов по размещению ОФЗ», ‒ говорится в сообщении.

Отказ связан с целью содействия процессу стабилизации рыночной ситуации, пояснили в ведомстве. Ранее ведомство сообщало, что в III квартале 2020 г. планируется разместить ОФЗ на общую сумму 1 трлн руб., писал ТАСС со ссылкой на ведомство.

По данным НАУФОР, в первом полугодии 2020 г. на брокерских счетах (кроме индивидуальных инвестиционных счетов) изменилась структура активов: выросла доля иностранных акций (8,2% против 3,5% по итогам 2019 г.) и еврооблигаций (19,9% против 16,9%).
При этом доля ОФЗ снизилась до 4,8% против 9,1% по итогам 2019 г., как и доля российских акций (20% против 23,5% по итогам 2019 г.).



( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |не вижу интереса к ОФЗ (рублю): анализ динамики RGBI и ОФЗ

Коллеги, здравствуйте.

Не смотря на сегодняшнее укрепление,
по ОФЗ не вижу интереса к ОФЗ.
Индекс RGBI по дневным в последние дни падает, в дни укрепления рубля тоже падает:
не вижу интереса к ОФЗ (рублю): анализ динамики RGBI и ОФЗ

ОФЗ 26230 (экспирация 16.03.2039, купон 2р. в год),
фактическая доходность = 6,48% при ставке ЦБ = 4,25%.
Этот ОФЗ — ставка на укрепление рубля:
при падении ставки ЦБ, длинные облигации растут.
Где объемы ??? Где рост ???
не вижу интереса к ОФЗ (рублю): анализ динамики RGBI и ОФЗ

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |нерезиденты уходят с июня 2020г., СМОТРИМ НА НЕФТЬ: ПРОБЬЕТ $45 = РОСТ !

По итогам недели, завершившейся 6 августа,
фонды-нерезиденты сбросили бумаги российских компаний на 90 млн долларов,
сообщает в обзоре BSC Global Markets. Отток капитала  продолжается восьмую неделю подряд, и скорость снова начала увеличиваться.

Обратите внимание:
оборот на рынке акций РФ в июле упал на 15% к июню.
Доля HFT (программная торговля) упала с 54% до 50%.

Отчет Мосбиржи.

нерезиденты уходят с июня 2020г., СМОТРИМ НА НЕФТЬ: ПРОБЬЕТ $45 = РОСТ !

Обратите внимание на падения индекса GRBI (индекс ОФЗ) на падающем объеме.

нерезиденты уходят с июня 2020г., СМОТРИМ НА НЕФТЬ: ПРОБЬЕТ $45 = РОСТ !



( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |РОСТ РУБЛЯ = РОСТ СЫРЬЯ: рост NG, Brent, RTS, драг. металлов, RGBI и мой портфель

Коллеги, добрый день.
Индекс RGBI по дневным.
РОСТ РУБЛЯ = РОСТ СЫРЬЯ: рост NG, Brent, RTS, драг. металлов, RGBI и мой портфель

Индекс RGBI (ОФЗ) по дневным.
Фактическая доходность по ОФЗ 26230 = 6,17% при ставке рефинансирования 4,50%.
Значит, есть потенциал роста у рубля и у ОФЗ 26230 (срок погашения 16 03 2039).
Если ЦБ еще снизит ставку, то потенциал роста увеличится. Ежедневный НКД — мелочь, а приятно.

При открытии позиции, написал в telegram, стоп по индексу РТС 1280.
Сегодня закрыл шорт RTS по 127 700 (минус 2,38%) и закрыл FXTB (US Treasures) по 746,1 (+0,77%).
Вес шорта на RTS был 3,4% активов, вес FXTB (US-treasures) был 12,5% активов, поэтому прибыль по 2 операциям 0,5%.
В связи с ростом NG (Natural Gas) с начала недели около 20%, ростом нефти и остальных сырьевых активов, увеличились вероятность выхода нефти из боковика вверх и укрепления рубля.

Учитывая, что FXTB приравнивается к акциям (Т+2),
длинные ОФЗ (Т+1) смогу купить только завтра, поэтому есть время все еще раз взвесить.
ПОЗДРАВЛЯЮ ТЕХ, КТО В АКЦИЯХ, С ПРОДОЛЖЕНИЕМ РОСТА РЫНКА:

( Читать дальше )

....все тэги
2010-2020
UPDONW