Корпоративная отчетность и предсказание инвестбанка Morgan Stanley об обвале

Сезон корпоративной отчетности в Америке в самом разгаре и лидеров рынка не видно. Для многих инвесторов это тревожный сигнал. Так основной новостью на просторах интернета сегодняшнего утра стало аналитическое «предсказание» инвестбанка Morgan Stanley — По мнению его аналитиков, фондовый рынок США истощён, и, выставлять прогнозы еще выше уже нет смысла (куда уж еще выше).

Несмотря на то, что более чем 85% всех компаний в США отчитались «лучше прогноза», значительного роста в котировках нет; индекс S&P на графиках рисует разворотную модель; так же уже начались распродажи в секторах small cap, technology, consumer goods. Распродажа только началась, и эта коррекция будет самой масштабной после февральской

(Morgan Stanley)

Валютный рынок:

EUR/USD: После весеннего укрепления доллара все лето мы видим коррекцию, сопровождающуюся сокращением диапазонов цены. На дневном таймфрейме виден стандартный паттерн на продолжение – симметричный треугольник (см.рис.)

4 июня 2018 года Американский президент Дональд Трамп отмечал свой пятисотый день на посту. За эти 500 дней рост фондового рынка был впечатляющим. С конца выборов (ноябрь 2016 года) по конец 2017 года Индекс S&P 500 устроил надежное 34 процентное ралли, в значительной степени поддерживаемое оптимизмом инвесторов по отношению к бизнес политике Дональда.

Выдающийся результат? Если сравнивать с успехами последних 20 президентов США, действующий глава занимает шестое место.

Событие: 1 июня 2018 года в 15:30 МСК публикация обширного блока данных с рынка труда Америки.

Торговая идея: Заработать до 100 пунктов на волатильности в момент публикации.

Стратегические аспекты:

Безусловно, статистика американского рынка труда очень опасна для трейдеров и может с легкостью, как озолотить вас, так и оставить ни с чем. Последние два года реакция рынка на показатели макростатистики абсолютно непредсказуема, в один месяц рынку нравятся US Nonfarm Payrolls, в другом доллар растет на снижающейся безработице (US Unemployment rate), в третьем рынок вообще нечуствителен к вышедшим данным, как будто сейчас вообще ночь [тихоокеанская торговая сессия]. Именно поэтому пытаться совершать сделку на основании голого фундаментального анализа бесполезно и даже убыточно.

В результате введения торговых пошлин со стороны Америки количество занятых растет:

Печально известная история с введением квот и увеличением пошлин на поставку стали и алюминия на территорию США создают дефицит данного сырья. Американские сталелитейные компании (Nucor Corporation, Steel Dynamics, Inc, Reliance Steel & Aluminum Co, United States Steel Corporation) запускают новые заводы. В результате, количество занятых по отрасли увеличится на 30 – 40%.