На этой неделе стартует «официальный» сезон.

Первыми идут банки:
понедельник – Goldman
вторник – Citi, Wells Fargo, JPMorgan, BlackRock
среда – BofA, Morgan Stanley
четверг – продолжаются финансы и первые крупные компании из других секторов
пятница – отдельные отчёты, но уже меньше плотность 

Дальше уже подключается весь рынок.

Пик отчётностей – последняя неделя апреля и первая неделя мая.

Знаете когда самая сильная волатильность? Правильно, именно в это время.

Движения становятся резче, реакции быстрее.
Зарабатывают чаще всего инсайдеры и те, кто очень хорошо умеет читать отчеты.  

Один минус, все отчеты не прочитаешь — физически время не хватит.
Именно для таких случаев и нужны алгоритмы. 

По сути, это «рабочее время» для алгостратегий – когда рынок даёт больше всего возможностей.
И можно взять их системно. 

⚡️ Интересный факт:
за последние 5 лет второй квартал в среднем даёт около +36% именно на сезоне отчётностей.

Что лучше брать – SPY или QQQ?

На первый взгляд это почти одно и то же.
Оба ETF на американский рынок. Но внутри это разные истории.

SPY – это S&P 500.
500 крупнейших компаний США. Банки, промышленность, энергетика, технологии – всё вместе.
Это широкий рынок.

QQQ – это NASDAQ-100.
А значит там в основном технологии: Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon и вся эта история.
Поэтому динамика у них часто разная.

Когда рынок тащат технологии – QQQ летит быстрее.
Когда рост более равномерный по секторам – SPY выглядит стабильнее.

Если посмотреть последние годы, QQQ часто обгонял рынок именно из-за Big Tech.

Но это работает и в обратную сторону.
Когда технологии начинают корректироваться – QQQ падает сильнее.

Исторически QQQ заметно более волатилен, чем SPY.
Портфель сильнее завязан на технологический сектор и акции роста.

В бычьей фазе это даёт ускорение вверх.
Но в коррекциях QQQ обычно падает глубже и быстрее.

Более диверсифицированный SPY сглаживает такие движения за счёт классических секторов экономики.