Воронов Дмитрий, Почему не изменит? Пусть инфляция два года 8%, а дальше 2%. 100*(1,08)^2*(1,02)^8=136. Это на 10й год такой платеж. А доходность по облигациям (пусть это будут 10-летки) зафиксирована.

Воронов Дмитрий, Вы правда не понимаете? Причем здесь реальная жизнь? В реальной жизни аренда машиноместа растет строго на величину инфляции, не больше не меньше? Инфляция ровно 8% в течении 6 лет — это из реальной жизни? Я с  тезисом статьи — СОГЛАСЕН. Но аргументация в виде задачи с неполными условиями — это плохая аргументация. 

Igor, Подумать и решить, что при 15% доходности инфляция 8%? Ну, со студентами так можно, наверное. Но все-таки я за то, чтобы все условия задачи озвучивались сразу.

Почему в первоначальных условиях задачи нет упоминания инфляции? Почему 8%? А если 5%? Или 3%? А если через 2 года автостоянку снесут?

Это чтобы Вы протестировали  «комплекс инструментов риск-менеджмента, который позволит снизить корреляцию фьючерсной инвестиционной системы с отрицательными движениями индекса». 

Вы предлагаете занимать направленные позиции. Где здесь хеджирование?

Короткие ОФЗ (1-2 года до погашения): доходность 12.5% — 13.5%

Откуда такие цифры?

Вряд ли. До форума считай неделя. Уже бы начало отрастать. Было бы что подписывать — подписали бы во время визита.

Ясно, спасибо. Да, золотые облигации Селигдара хорошо себя показали. 

Что «было» в портфеле изначально непонятно. Селигдар вроде только в декабре «взяли». На чем 50% в 2023?